Làm thế nào để thúc đẩy việc áp dụng đại trà các giao thức DeFi?
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Làm thế nào để thúc đẩy việc áp dụng đại trà các giao thức DeFi?
Tự lưu giữ vẫn là điểm bán hàng chính, stablecoin, SBT và các dApp quản lý quy định bổ trợ lẫn nhau.
Chuyên sâu báo cáo Web3
Tác giả: Ignas
Biên dịch: TechFlow
Ai cũng biết rằng đối với những người ngoài ngành, các giao thức DeFi rất khó sử dụng. Những khái niệm như cụm từ khôi phục (mnemonic phrase), khóa công khai, khóa riêng tư... vốn đã khó hiểu ngay cả với người bình thường, chứ chưa nói đến cha mẹ chúng ta.
Vì vậy, để đạt được sự áp dụng hàng loạt trong DeFi, chúng ta cần làm tốt hơn.
Làm cách nào?
Dharma App là một ví dụ điển hình.
Đây là ứng dụng di động trên iOS và Android, cung cấp mức lợi suất 7,3% khi gửi tiền USD — chỉ cần chuyển đô la Mỹ từ tài khoản ngân hàng của bạn vào tài khoản Dharma.
Dharma gửi stablecoin vào các giao thức DeFi và xử lý tất cả các vấn đề phức tạp phía sau hậu trường.
Tuy nhiên, Dharma đã thất bại. Họ không bắt đúng thời điểm.
Khi các "trang trại Ponzi" trong DeFi đưa ra APY lên tới 10.000%, thì lợi suất của họ chỉ đáng thương ở mức vài phần trăm.
Cuối cùng, Dharma bị bán cho Opensea và từ đó biến mất khỏi tầm mắt.
Nếu bây giờ họ có thể cung cấp mức APY 7,3%, tôi sẽ là khách hàng trung thành nhất của họ.
Kể từ đó, DeFi trở nên phức tạp hơn, do đó số người có thể sử dụng nó ngày càng ít đi.
Khi chúng ta tìm kiếm hiệu quả vốn cao hơn, giảm trượt giá, xây dựng các tính năng mới, thì sự phức tạp là điều không thể tránh khỏi.
Tuy nhiên, lớp người dùng phía trước (frontend) nên dễ sử dụng. Điều này có nghĩa là loại bỏ các thuật ngữ tiền mã hóa không cần thiết, tập trung vào điểm bán hàng chính.
Gần đây, Reddit ra mắt Collectible Avatars, nhấn mạnh vào việc sưu tầm avatar độc đáo và tự tùy chỉnh. Lần này, mọi thuật ngữ tiền mã hóa đều bị loại bỏ, người dùng không cần phải hiểu những cụm từ khôi phục rắc rối, khóa riêng tư hay thực hiện các thao tác rút tiền từ sàn giao dịch phức tạp.
Tự lưu ký là điểm bán hàng chính của DeFi
Tự lưu ký đảm bảo tài sản của bạn sẽ không bị lấy đi. Tài sản của bạn, mãi mãi thuộc về bạn — đây là thông điệp giá trị then chốt đối với hàng triệu người dùng toàn cầu.
Hiện tại, ví tiền mã hóa là rào cản lớn nhất đối với việc tự lưu ký.
Ví Argent đang nỗ lực thay đổi điều này thông qua việc trừu tượng hóa tài khoản (account abstraction). Nó cho phép người dùng:
-
Tạo và khôi phục ví bằng email hoặc số điện thoại.
-
Thực hiện giao dịch một chạm, vì vậy khi hoán đổi trên Uniswap không cần 3 giao dịch (phê duyệt hai token rồi mới hoán đổi), mà có thể hoàn tất trong một lần duy nhất.
-
Các ứng dụng được phê duyệt sẵn và giới hạn quy tắc tương tác với Dapp, vì vậy bạn có thể sử dụng thoải mái trong phạm vi quy tắc đó mà không cần ký từng giao dịch.
-
Bảo vệ bằng xác thực hai yếu tố (2FA), tăng cường đáng kể độ an toàn cho tiền bạc.
-
Hỗ trợ plugin giống như cửa hàng ứng dụng, thêm các chức năng mới cho tài khoản của bạn.
Những cải tiến này có nghĩa là việc tạo một ví sẽ giống như tạo một email.
Hiện tại, khi tạo ví, chúng ta phải đối mặt với 12 cụm từ khôi phục, buộc phải viết chúng ra giấy. Nếu bạn làm mất, bạn sẽ mất sạch tiền của mình.
Stablecoin — Cánh cổng dẫn vào DeFi
Ngoài ra, chúng ta cần một phương pháp tốt hơn để chuyển đổi tiền pháp định sang stablecoin mà không cần thông qua sàn giao dịch tập trung.
Các dApp có thể tích hợp trực tiếp với Circle để hỗ trợ USDC và EUROC. Tôi có thể chuyển khoản từ ngân hàng của mình đến địa chỉ SEPA của ví Argent, sau đó EUROC sẽ được gửi vào Circle và quá trình tích hợp sẽ được xử lý ở hậu trường. Những stablecoin này sẽ được lưu trong tài khoản tự lưu ký của tôi, và Argent sẽ không thể truy cập vào chúng.
Việc tiếp cận dễ dàng với stablecoin là cánh cổng vào hệ sinh thái DeFi. Chúng cho phép:
-
Kiếm lợi nhuận thông qua cho vay hoặc tích hợp các giao thức tổng hợp lợi nhuận DeFi.
-
Hỗ trợ giao dịch và thanh toán từ ví đến ví, vì vậy tôi có thể gửi tiền cho mẹ mà không cần chuyển khoản ngân hàng.
-
Giao dịch tiền mã hóa hoặc cổ phiếu được token hóa (nếu được pháp luật nước bạn cho phép).
Tất nhiên, có lẽ chúng ta cũng cần một bản cập nhật để có thể dùng stablecoin trả phí Gas.
Quy định dApp, chứ không phải giao thức!
Không có quy định thì sẽ không có sự áp dụng hàng loạt. A16z kêu gọi quản lý các ứng dụng Web3 truy cập tiền mã hóa (client), nhưng không phải quản lý các giao thức.
Những người ủng hộ ban đầu của Internet từng “kêu gọi giữ Internet luôn tự do và mở, trở thành công cụ không biên giới và không bị kiểm soát dành cho toàn nhân loại.” Họ đã phần nào thành công: các giao thức truyền thông như HTTP (trao đổi dữ liệu website), SMTP (email) và FTP (truyền file) đều tự do và mở.
Lý luận tương tự cũng có thể áp dụng cho tiền mã hóa.
Do đó, mặc dù bạn có thể cần trải qua KYC để nạp tiền pháp định vào Argent, nhưng các giao thức hợp đồng thông minh không nên bị kiểm soát. Việc quy định các ứng dụng người dùng phía trước sẽ cho phép đổi mới trong các giao thức DeFi như hiện nay.
Có vài lý do cho thấy việc kiểm soát giao thức là ý tưởng tồi:
-
Chúng về mặt kỹ thuật không thể tuân thủ các quy định chủ quan. Đối với giao thức hợp đồng thông minh, thì chứng khoán bảo mật là gì?
-
Chúng không thể tuân thủ luật pháp toàn cầu. Bạn có thể khiến một hợp đồng thông minh thích nghi với 195 bộ luật khác nhau của 195 quốc gia không?
Việc kiểm soát này không có nghĩa là mọi người đều phải KYC. Quy định dApp vẫn cho phép người dùng muốn ẩn danh tương tác với các giao thức DeFi như hiện nay, nhưng đa số người dùng thích sự tiện dụng hơn quyền riêng tư. Nếu không phải vậy, ai ai cũng đã dùng TOR hay VPN rồi.
Token gắn linh hồn (Soulbound Token): Chứng nhận trên chuỗi của bạn
Bước tiếp theo là đưa con người vào DeFi.
Hiện tại, chúng ta tương tác với các giao thức thông qua các tài khoản bán ẩn danh (ví dụ: 0x2c9...1w2), mỗi tài khoản đều được các hợp đồng thông minh đối xử như nhau. Chúng dễ tạo và nhiều cái chỉ dùng một lần.
“Tuy nhiên, giá trị kinh tế của các giao dịch tài chính được tạo ra bởi con người và mối quan hệ giữa họ.” Vitalik Buterin và các cộng sự viết trong một bài báo giới thiệu về token gắn linh hồn (Soulbound Token).
Soulbound Token (SBT) đại diện cho danh tính của một người trên chuỗi. Nó có thể ghi lại học vấn, việc làm, y tế hoặc thậm chí lịch sử tín dụng của bạn, từ đó tạo ra danh tính Web3 thuần túy.
Điều tuyệt vời nhất ở SBT là chúng có thể ghi lại các chứng nhận trên chuỗi và ngoài chuỗi. Bạn có thể kết nối tài khoản ngân hàng của mình và nhập lịch sử tín dụng vào ví tiền mã hóa.
Điều này giúp DeFi xâm nhập vào nền kinh tế thực tế thông qua:
-
Cho vay không thế chấp
-
Xếp hạng tín dụng, giúp bạn nhận lãi suất thấp hơn cho khoản vay tiếp theo.
-
KYC di động, vì vậy bạn không cần phải làm KYC trên từng nền tảng.
-
DAO cho con người, thậm chí có khả năng bỏ phiếu trong các cuộc bầu cử.
Liệu điều này còn là DeFi nữa không?
Việc áp dụng hàng loạt như vậy có thể ảnh hưởng đến tính phi tập trung, nhưng tự lưu ký sẽ không thay đổi.
ChainLinkGod từng viết một bài về “các tổ chức tài chính sẽ tiếp tục đóng vai trò điểm tiếp xúc cho người tiêu dùng, đồng thời ngày càng sử dụng nhiều hơn tiền mã hóa ở phía hậu trường”.
Theo ông, lợi ích của tài trợ trên chuỗi là rõ ràng:
-
Tăng tính thanh khoản (thị trường mua lớn hơn)
-
Tăng khả năng kết hợp (sản phẩm tài chính mới)
-
Nguồn dữ liệu đơn lẻ (giảm chi phí đối chiếu)
Và tất cả điều này diễn ra trong khi bạn vẫn hoàn toàn kiểm soát tài sản của mình.
Chúng ta sẽ thấy tất cả điều này vào khi nào?
Lý thuyết lan tỏa đổi mới cho thấy, việc áp dụng có nghĩa là một người làm điều gì đó khác biệt so với những gì họ từng làm trước đây.
Là những người tiên phong và người đầu tiên áp dụng, chúng ta cần cho nhiều người hơn thấy lợi ích của DeFi, truyền tải giá trị của tự lưu ký, đồng thời giảm độ phức tạp của dApp.
Thời điểm đó phụ thuộc vào nỗ lực của chúng ta, và tôi hy vọng sẽ sớm được chứng kiến sự áp dụng hàng loạt của DeFi.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
Ignas | DeFi Research
