Hotcoin Research | Hyperliquid vì sao nổi bật? Tổng hợp các giao thức phái sinh phi tập trung hàng đầu và phân tích ngành
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Hotcoin Research | Hyperliquid vì sao nổi bật? Tổng hợp các giao thức phái sinh phi tập trung hàng đầu và phân tích ngành
Bài viết này sẽ tiến hành phân tích chuyên sâu xung quanh tám giao thức phái sinh phi tập trung tiêu biểu, bao gồm định nghĩa và đặc điểm của giao thức phái sinh phi tập trung, cơ chế vận hành, giới thiệu và nét đặc sắc của từng dự án, phân tích so sánh, cũng như triển vọng tương lai cho赛道 này.
Chuyên sâu báo cáo Web3
Các giao thức phái sinh phi tập trung như một đổi mới quan trọng trong lĩnh vực tài chính phi tập trung đang dần thay đổi mô hình vận hành của thị trường phái sinh tài chính truyền thống. Bằng cách sử dụng công nghệ blockchain và hợp đồng thông minh, chúng loại bỏ sự phụ thuộc vào các trung gian tập trung, mang đến cho người dùng môi trường giao dịch minh bạch, an toàn và có thể truy cập toàn cầu. Bài viết này sẽ đi sâu phân tích tám giao thức phái sinh phi tập trung tiêu biểu — Hyperliquid, Jupiter, Drift, GMX, Vertex, Apex, SynFutures và dYdX — bao gồm định nghĩa và đặc điểm của giao thức phái sinh phi tập trung, cơ chế hoạt động, giới thiệu và nét nổi bật của từng dự án, so sánh đánh giá, cũng như triển vọng tương lai của phân khúc này. Mục tiêu bài viết là cung cấp góc nhìn toàn diện và khách quan giúp bạn đọc hiểu rõ hơn về lĩnh vực tài chính mã hóa đang phát triển nhanh chóng này.
1. Tìm hiểu về giao thức phái sinh phi tập trung
1.1 Định nghĩa
Giao thức phái sinh phi tập trung là các công cụ tài chính dựa trên công nghệ blockchain, cho phép người dùng thực hiện giao dịch phái sinh mà không cần đến trung gian tập trung truyền thống. Phái sinh là một loại hợp đồng tài chính dựa trên tài sản cơ sở (ví dụ như BTC), giá trị của nó bắt nguồn từ biến động giá của tài sản cơ sở. Giao thức phái sinh phi tập trung sử dụng hợp đồng thông minh để tự động hóa việc thực thi giao dịch, thanh toán và thanh lý, vận hành trên mạng lưới blockchain công khai, đảm bảo quy tắc minh bạch và không thể thay đổi.
Khác với các sàn giao dịch tập trung (như Binance hay Coinbase), giao thức phái sinh phi tập trung không phụ thuộc vào một thực thể duy nhất để quản lý vốn người dùng hay khớp lệnh, mà thay vào đó sử dụng mạng lưới phân tán và thuật toán để vận hành thị trường theo cách phi tập trung. Hợp đồng vĩnh viễn (Perpetual Futures) hiện là loại sản phẩm phổ biến nhất trong các giao thức phái sinh phi tập trung, cho phép người dùng dùng đòn bẩy để đặt cược vào xu hướng tăng hoặc giảm giá của tài sản mã hóa mà không có ngày đáo hạn.
1.2 Đặc điểm
Các giao thức phái sinh phi tập trung có những đặc điểm cốt lõi sau:
-
Phi tập trung: Không có tổ chức kiểm soát tập trung, mọi giao dịch được thực hiện trực tiếp trên blockchain, giảm thiểu rủi ro điểm lỗi duy nhất và kiểm duyệt.
-
Tính minh bạch: Dữ liệu giao dịch và điều khoản hợp đồng được lưu trữ trên blockchain, công khai để kiểm tra, bất kỳ ai cũng có thể xác minh tính công bằng của giao dịch.
-
Bảo mật: Bảo vệ tiền và dữ liệu người dùng thông qua hợp đồng thông minh và công nghệ mã hóa, giảm nguy cơ bị tấn công mạng hoặc gian lận nội bộ.
-
Tính khả dụng cao: Người dùng toàn cầu chỉ cần một ví mã hóa là có thể tham gia, không cần trải qua KYC (xác minh danh tính) hay sự cho phép từ hệ thống tài chính truyền thống.
-
Tính đổi mới: Hỗ trợ nhiều sản phẩm tài chính đa dạng như hợp đồng vĩnh viễn, quyền chọn, tài sản tổng hợp,... mang đến chiến lược giao dịch linh hoạt cho người dùng.
Những đặc điểm này khiến các giao thức phái sinh phi tập trung không chỉ thu hút nhà giao dịch cá nhân mà còn ngày càng trở thành lĩnh vực được các nhà đầu tư tổ chức quan tâm.
2. Cơ chế vận hành của giao thức phái sinh phi tập trung
Giao thức phái sinh phi tập trung vận hành dựa vào công nghệ blockchain và các thiết kế cơ chế thị trường khác nhau nhằm đạt được cung cấp thanh khoản, phát hiện giá và thực thi giao dịch. Dưới đây là một số cơ chế phổ biến:
2.1 Thị trường tự động tạo lập (AMM)
Thị trường tự động tạo lập (Automated Market Maker - AMM) sử dụng thuật toán và các nhóm thanh khoản thay thế cho việc khớp lệnh mua bán truyền thống. Người dùng gửi tài sản vào nhóm thanh khoản, vốn trong nhóm được điều chỉnh giá tự động theo công thức toán học đã định trước (ví dụ như công thức tích số không đổi). Ưu điểm của AMM là không cần chờ đối tác giao dịch, cho phép hoàn tất giao dịch ngay lập tức, phù hợp với thị trường có thanh khoản thấp.
-
Dự án tiêu biểu: Jupiter, GMX.
-
Ưu điểm: Đơn giản, hiệu quả, phù hợp với giao dịch nhỏ và thị trường biến động mạnh.
-
Nhược điểm: Có thể gặp trượt giá, hiệu quả phát hiện giá thấp hơn so với sổ lệnh.
2.2 Mô hình sổ lệnh
Mô hình sổ lệnh (Order Book Model) giống với các sàn giao dịch tài chính truyền thống, bên mua và bán gửi lệnh giới hạn, hệ thống sẽ tự động khớp lệnh. Cơ chế này được sử dụng rộng rãi ở các sàn tập trung nhưng trong môi trường phi tập trung cần giải quyết vấn đề về tốc độ và chi phí giao dịch trên chuỗi.
-
Dự án tiêu biểu: Hyperliquid
-
Ưu điểm: Cung cấp khả năng phát hiện giá chính xác hơn, phù hợp với nhà giao dịch chuyên nghiệp.
-
Nhược điểm: Yêu cầu cao về hiệu suất chuỗi, có thể dẫn đến trễ giao dịch hoặc phí cao.
2.3 Mô hình kết hợp
Mô hình kết hợp tận dụng ưu điểm của cả AMM và sổ lệnh nhằm tìm kiếm sự cân bằng giữa thanh khoản và hiệu quả giao dịch. Ví dụ, giao thức có thể dùng AMM để cung cấp thanh khoản nền tảng, đồng thời tối ưu hóa phát hiện giá bằng sổ lệnh.
-
Dự án tiêu biểu: Vertex.
-
Ưu điểm: Linh hoạt, thích nghi tốt với nhiều điều kiện thị trường.
-
Nhược điểm: Độ phức tạp kỹ thuật cao, trải nghiệm người dùng có thể không đồng đều.
2.4 Kết hợp chuỗi/trên-chuỗi
Một số giao thức thực hiện khớp lệnh bên ngoài chuỗi để tăng tốc độ, trong khi vẫn xử lý thanh toán và quản lý vốn trên chuỗi nhằm đảm bảo an ninh. Phương pháp này tận dụng hiệu quả của hệ thống tập trung nhưng vẫn giữ lại cơ chế tin cậy phi tập trung.
-
Dự án tiêu biểu: dYdX (V4).
-
Ưu điểm: Tốc độ giao dịch nhanh, phí thấp.
-
Nhược điểm: Phần ngoài chuỗi có thể tiềm ẩn rủi ro phi tập trung hóa nhất định.
3. Hiện trạng phân khúc giao thức phái sinh phi tập trung
Nguồn: https://dune.com/uwusanauwu/perps
Từ lâu, các nền tảng giao dịch tập trung đã chiếm vị trí thống trị trong giao dịch hợp đồng vĩnh viễn nhờ thanh khoản cao và trải nghiệm giao dịch ổn định. dYdX, với tư cách là người tiên phong trong lĩnh vực giao dịch phái sinh phi tập trung, từng chiếm một phần thị phần đáng kể nhờ mô hình sổ lệnh đổi mới, trở thành người dẫn đầu thị trường.
Theo sự phổ biến ngày càng tăng của tài chính phi tập trung, nhu cầu giao dịch phi tập trung của người dùng cũng gia tăng. Các nền tảng mới nổi như GMX đã thu hút lượng lớn người dùng và vốn bằng mô hình AMM cùng cơ chế nhóm thanh khoản, mang lại trải nghiệm giao dịch đơn giản và hiệu quả. Jupiter, với tư cách là một giao thức phái sinh phi tập trung quan trọng trong hệ sinh thái Solana, cũng bắt đầu nổi lên. Cuộc cạnh tranh thị trường trở nên gay gắt hơn vào năm 2023, khi nền tảng mới Hyperliquid nổi bật nhờ trải nghiệm giao dịch hiệu suất cao và độ trễ thấp, thu hút đông đảo nhà giao dịch chuyên nghiệp và dần trở thành người dẫn đầu. Trong khi đó, thị phần của dYdX bắt đầu có dấu hiệu suy giảm, một phần do sự trỗi dậy nhanh chóng của các đối thủ cạnh tranh và những thách thức gặp phải trong quá trình di chuyển sang hệ sinh thái Cosmos.
Nguồn: https://defillama.com/perps/hyperliquid
Tính đến ngày 20 tháng 3, khối lượng giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung trong 24 giờ đạt 9,4 tỷ USD, trong đó thị phần của Hyperliquid trong phân khúc giao thức phái sinh phi tập trung đã đạt mức 63%, quy mô khối lượng giao dịch nếu xếp hạng trong các sàn tập trung sẽ đứng thứ 15.
Nguồn: https://defillama.com/perps
4. Phân tích các dự án tiêu biểu
4.1 Hyperliquid
-
Giới thiệu: Hyperliquid xây dựng trên Layer 1 riêng, vận hành hoàn toàn trên chuỗi, sử dụng mô hình sổ lệnh. Cung cấp thanh khoản và hỗ trợ thanh lý thông qua kho bạc HLP chính thức. Người dùng có thể gửi vốn vào HLP để chia sẻ lợi nhuận từ phí giao dịch, phí tài chính và phí thanh lý. Về bản chất, HLP đóng vai trò là đối tác giao dịch cho một phần các lệnh. Khả năng xử lý giao dịch của Hyperliquid đạt tới 200.000 TPS và độ trễ thấp (0,2 giây), gần bằng mức của sàn tập trung. Đòn bẩy tối đa mà Hyperliquid hỗ trợ là 50 lần, tuy nhiên sau sự kiện tháo lệnh gây mất khoảng 4 triệu USD cho HLP bởi một cá voi bí ẩn vào ngày 12 tháng 3, Hyperliquid đã thông báo giảm đòn bẩy tối đa của BTC và ETH lần lượt xuống còn 40 lần và 25 lần.
-
Đặc điểm:
-
Giao dịch không mất phí Gas, giảm chi phí cho người dùng.
-
Thiết kế blockchain riêng biệt, minh bạch trên chuỗi và thông lượng cao.
-
Là sàn giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung có khối lượng giao dịch lớn nhất hiện nay.
-
-
Phù hợp với: Nhà giao dịch chuyên nghiệp tìm kiếm trải nghiệm chi phí thấp và hiệu quả cao.
4.2 Jupiter
-
Giới thiệu: Jupiter là một bộ tổng hợp DEX trên nền tảng Solana, đồng thời hỗ trợ giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung với đòn bẩy lên tới 100 lần. Nhóm thanh khoản của Jupiter (JLP Pool) đóng vai trò là đối tác giao dịch. Khi trader mở vị thế đòn bẩy, họ vay token từ nhóm này, 75% phí giao dịch phát sinh được phân bổ cho nhà cung cấp thanh khoản. Hiện tại chỉ hỗ trợ 5 tài sản: SOL, ETH, WBTC, USDC, USDT.
-
Đặc điểm:
-
Tận dụng tốc độ cao và phí thấp của Solana, mang lại trải nghiệm gần như sàn giao dịch tập trung.
-
Hỗ trợ nhiều cặp giao dịch và giao dịch đòn bẩy đa dạng.
-
Tích hợp sâu với hệ sinh thái Solana, thu hút lượng lớn người dùng trong hệ sinh thái.
-
-
Phù hợp với: Người dùng hệ sinh thái Solana và trader mới bắt đầu.
4.3 GMX
-
Giới thiệu: GMX là sàn giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung đa chuỗi, được triển khai trên Arbitrum và Avalanche, sử dụng mô hình AMM, cung cấp đòn bẩy lên đến 100 lần, hiện hỗ trợ 67 hợp đồng vĩnh viễn. Thanh khoản được cung cấp thông qua nhóm thanh khoản đa tài sản do cộng đồng sở hữu (kho GLP). Nhà cung cấp thanh khoản có thể thế chấp một tài sản duy nhất để nhận token GLP, đại diện cho phần sở hữu của họ trong nhóm. Phí nền tảng đến từ việc trao đổi và giao dịch đòn bẩy, 30% thưởng cho người nắm giữ GMX, 70% phân phối cho người nắm giữ GLP. GMX V2 thay thế kho GLP bằng các kho GM riêng biệt và sử dụng các cơ chế như phí tài chính, phí vay, phí giao dịch, ảnh hưởng giá để tạo động lực.
-
Đặc điểm:
-
Thiết kế nhóm thanh khoản, người dùng có thể kiếm lợi nhuận bằng cách cung cấp thanh khoản.
-
Phí giao dịch thấp (0,05%-0,07%) và phân bổ một phần phí cho nhà cung cấp thanh khoản.
-
TVL mạnh mẽ, phản ánh niềm tin của người dùng vào thanh khoản của nền tảng.
-
-
Phù hợp với: Trader muốn kiếm lợi nhuận thông qua khai thác thanh khoản.
4.4 dYdX
-
Giới thiệu: dYdX ra đời năm 2018, ban đầu chạy trên Layer 2 Ethereum (được hỗ trợ bởi StarkWare), nhưng từ năm 2023 đã chuyển sang blockchain riêng là dYdX Chain, xây dựng trên Cosmos SDK và giao thức đồng thuận Proof-of-Stake Tendermint. Mô hình kết hợp chuỗi/trên-chuỗi phiên bản V4 cải thiện tốc độ bằng cách khớp lệnh ngoài chuỗi, trong khi vẫn đảm bảo an ninh bằng thanh toán trên chuỗi. Việc khớp lệnh được thực hiện ngoài chuỗi bởi các trình xác thực, lưu trữ trong sổ lệnh bộ nhớ, còn thanh toán thì được thực hiện trên chuỗi. Gửi và hủy lệnh không mất phí Gas, chỉ mất phí khi lệnh được khớp, giúp giảm chi phí giao dịch.
-
Đặc điểm:
-
Phiên bản V4 giới thiệu sổ lệnh ngoài chuỗi phi tập trung và thanh toán trên chuỗi.
-
Hỗ trợ đòn bẩy tối đa 20 lần và 199 tài sản.
-
Phí giao dịch thấp (0,02% maker, 0,05% taker), thu hút trader tần suất cao.
-
-
Phù hợp với: Người dùng tìm kiếm trải nghiệm giao dịch chuyên nghiệp và đòn bẩy cao.
4.5 Vertex
-
Giới thiệu: Vertex là một sàn giao dịch phi tập trung đa chuỗi, kết hợp mô hình sổ lệnh giới hạn tập trung (CLOB) và AMM. Sổ lệnh sử dụng thuật toán ưu tiên theo giá/thời gian, đảm bảo lệnh được thực hiện với giá tốt nhất, bất kể báo giá đến từ AMM hay nhà tạo lập thị trường.
-
Đặc điểm:
-
Công nghệ Layer 2 giúp giảm phí và rủi ro MEV (giá trị có thể khai thác bởi thợ đào).
-
Hỗ trợ đòn bẩy tối đa 20 lần và 54 tài sản.
-
Chú trọng trải nghiệm giao dịch đẳng cấp tổ chức.
-
-
Phù hợp với: Nhà giao dịch chuyên nghiệp cần khớp lệnh hiệu quả.
5. Cơ hội và thách thức của giao thức phái sinh phi tập trung
Giao thức phái sinh phi tập trung với tư cách là một nhánh quan trọng của DeFi đang trong giai đoạn phát triển nhanh. Sự tăng trưởng thị trường, tiến bộ công nghệ và khả năng truy cập toàn cầu mở ra không gian phát triển rộng lớn, nhưng những thách thức như bất định về quy định, rủi ro kỹ thuật và thanh khoản chưa đủ vẫn không thể xem nhẹ.
Cơ hội
-
Tiềm năng tăng trưởng thị trường: Cùng với sự trưởng thành của thị trường mã hóa và sự tham gia của các nhà đầu tư tổ chức, nhu cầu giao dịch phái sinh tiếp tục gia tăng. Các giao thức phi tập trung nhờ tính minh bạch và an toàn có tiềm năng thu hút thêm người dùng, giành thị phần từ các sàn giao dịch tập trung.
-
Công nghệ thúc đẩy: Các giải pháp Layer 2 (như Arbitrum, Optimism) và các blockchain hiệu suất cao (như Solana, Sui) đã cải thiện đáng kể tốc độ giao dịch và giảm chi phí. Ví dụ, Hyperliquid đạt 20.000 giao dịch mỗi giây nhờ blockchain Layer 1 riêng, gần bằng hiệu suất của sàn tập trung. Trong tương lai, sự trưởng thành của công nghệ liên chuỗi và các giao thức tương tác sẽ thúc đẩy luồng tài sản và mở rộng thị trường.
-
Sản phẩm và dịch vụ đổi mới: Các giao thức phi tập trung có thể nhanh chóng ra mắt nhiều sản phẩm tài chính đa dạng như hợp đồng vĩnh viễn, tài sản tổng hợp và quyền chọn, đáp ứng nhu cầu người dùng. Trong tương lai, các giao thức có thể mở rộng sang lĩnh vực phái sinh tài chính truyền thống, mở rộng phạm vi thị trường.
-
Quản trị cộng đồng và sự tham gia: Mô hình quản trị phi tập trung DAO tăng cảm giác tham gia và lòng trung thành của người dùng. Ví dụ, dYdX thực hiện quyết sách cộng đồng thông qua dYdX DAO, người dùng có thể bỏ phiếu ảnh hưởng đến sự phát triển của giao thức. Mô hình này không chỉ nâng cao mức độ gắn bó mà còn thúc đẩy sự phát triển lành mạnh của hệ sinh thái.
-
Khả năng truy cập toàn cầu: Các giao thức phi tập trung không yêu cầu xác minh danh tính (KYC), người dùng toàn cầu chỉ cần một ví mã hóa là có thể tham gia, mở rộng đáng kể quy mô thị trường. Đặc biệt tại các khu vực thiếu dịch vụ tài chính truyền thống, đặc điểm này mang lại tự do tài chính và cơ hội cho người dùng.
Thách thức
-
Bất định về quy định: Chính sách quản lý khác biệt giữa các quốc gia và khu vực có thể hạn chế sự phát triển của giao thức, tạo rủi ro pháp lý đối với vận hành và phát hành token. Giao thức cần cân bằng giữa triết lý phi tập trung và yêu cầu tuân thủ, làm tăng độ khó vận hành.
-
Rủi ro kỹ thuật và an ninh: Lỗ hổng hợp đồng thông minh và tình trạng tắc nghẽn mạng blockchain là rủi ro chính. Ví dụ, sự cố cháy tài khoản gần đây trên Hyperliquid gây thiệt hại khoảng 4 triệu USD, làm nổi bật mối đe dọa từ rủi ro kỹ thuật. Ngoài ra, tắc nghẽn mạng có thể dẫn đến trễ giao dịch và phí cao, ảnh hưởng trải nghiệm người dùng.
-
Thanh khoản chưa đủ: So với sàn giao dịch tập trung, các giao thức phi tập trung hỗ trợ ít tài sản hơn và thanh khoản nói chung thấp hơn, đặc biệt ở thị trường tài sản đuôi dài. Việc phân mảnh thanh khoản có thể dẫn đến trượt giá lớn và hiệu quả phát hiện giá kém.
-
Cạnh tranh gia tăng: Khi ngày càng nhiều giao thức gia nhập thị trường, cạnh tranh ngày càng khốc liệt. Ví dụ, Hyperliquid dẫn đầu nhờ hiệu suất cao, nhưng Jupiter và Vertex cũng đang nỗ lực đổi mới công nghệ. Các giao thức cần liên tục đổi mới để duy trì lợi thế cạnh tranh, nếu không sẽ đối mặt với nguy cơ mất người dùng.
6. Kết luận
Giao thức phái sinh phi tập trung với tư cách là một đổi mới quan trọng trong lĩnh vực DeFi đang từng bước tái cấu trúc thị trường phái sinh tài chính truyền thống thông qua công nghệ blockchain và hợp đồng thông minh, mang lại trải nghiệm giao dịch minh bạch, an toàn và truy cập toàn cầu cho người dùng. Hyperliquid nổi bật giữa đám đông nhờ blockchain Layer 1 hiệu suất cao, mô hình sổ lệnh không phí Gas và tốc độ giao dịch gần bằng sàn tập trung, trở thành người dẫn đầu thị trường. dYdX và GMX với tư cách là những đối thủ trưởng thành, duy trì sức cạnh tranh dựa trên cơ sở người dùng vững chắc và TVL cao, trong khi Jupiter và Vertex thể hiện tiềm năng thông qua tích hợp hệ sinh thái và đổi mới công nghệ. Tuy nhiên, so với các nền tảng giao dịch tập trung, các giao thức phái sinh phi tập trung vẫn bị hạn chế bởi số lượng tài sản ít, nút cổ chai hiệu suất mạng blockchain và thanh khoản chưa đủ. Trong tương lai, cùng với sự tiến bộ của công nghệ Layer 2, các blockchain hiệu suất cao và nhu cầu người dùng gia tăng, phân khúc này có tiềm năng thách thức vị thế của các sàn tập trung thông qua việc ra mắt thêm nhiều sản phẩm đổi mới, tối ưu trải nghiệm người dùng và từng bước thích nghi với yêu cầu quy định, thúc đẩy sự phát triển bền vững của hệ sinh thái tài chính mã hóa.
Về chúng tôi
Hotcoin Research, với tư cách là trung tâm nghiên cứu đầu tư cốt lõi trong hệ sinh thái Hotcoin, chuyên cung cấp phân tích chuyên sâu và cái nhìn tiên phong cho các nhà đầu tư tài sản mã hóa toàn cầu. Chúng tôi xây dựng hệ thống dịch vụ "đánh giá xu hướng + khai phá giá trị + theo dõi thời gian thực", thông qua phân tích sâu xu hướng ngành tiền mã hóa, đánh giá đa chiều các dự án tiềm năng, giám sát biến động thị trường 24/7, kết hợp với buổi phát trực tiếp chiến lược "Tuyển chọn nghiêm ngặt tiền nóng" hai lần mỗi tuần và bản tin nhanh "Tin tức Blockchain hôm nay" hàng ngày, nhằm cung cấp phân tích thị trường chính xác và chiến lược thực tiễn cho các nhà đầu tư ở mọi cấp độ. Dựa trên các mô hình phân tích dữ liệu tiên tiến và mạng lưới nguồn lực ngành, chúng tôi liên tục trang bị khung nhận thức cho nhà đầu tư mới, hỗ trợ các tổ chức chuyên nghiệp nắm bắt lợi nhuận alpha, cùng nhau tận dụng cơ hội tăng trưởng giá trị trong kỷ nguyên Web3.
Thông báo rủi ro
Thị trường tiền mã hóa biến động mạnh, đầu tư luôn tiềm ẩn rủi ro. Chúng tôi mạnh mẽ khuyến nghị nhà đầu tư tìm hiểu đầy đủ các rủi ro này và thực hiện đầu tư trong khuôn khổ quản lý rủi ro nghiêm ngặt để đảm bảo an toàn vốn.
Website: https://lite.hotcoingex.cc/r/Hotcoinresearch
Mail: labs@hotcoin.com
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
@HotcoinAcademy
