Các lão làng tiền mã hóa, ai là đối tác giao dịch của bạn?
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Các lão làng tiền mã hóa, ai là đối tác giao dịch của bạn?
Chu kỳ này sẽ thưởng cho sự kiên nhẫn, kỷ luật, thuận theo đồng thuận, đồng thời có khả năng triển khai sớm các câu chuyện mới nổi.
Chuyên sâu báo cáo Web3Bài viết: Tulip King
Biên dịch: Luffy, Foresight News
Alpha First:
-
Nhà đầu tư bán lẻ không tham gia vào chu kỳ lần này
-
Đối thủ giao dịch của bạn đều là những tay già dặn kinh nghiệm
-
Theo đuổi sự đồng thuận
Mở đầu mọi cuộc chiến đều giống nhau. Những người lớn tuổi tranh cãi bất hòa về niềm tin, quyền lực và tài nguyên, cuối cùng giải quyết bằng cách sai khiến lớp trẻ giết hại lẫn nhau. Chúng ta đều biết câu nói "người già tuyên chiến, thanh niên chết trận", nhưng chẳng ai bàn về chuyện sau chiến tranh.
Khi chiến tranh kéo dài, nhân lực cạn kiệt, các quốc gia buộc phải huy động nghĩa vụ từ nhóm tuổi cao hơn. Bỗng nhiên, những thiếu niên và đàn ông trung niên xuất hiện trong chiến hào. Ở giai đoạn cuối, bạn sẽ thấy trẻ em và người già run rẩy nắm chặt súng trường. Đó chính là vị trí chúng ta đang đứng trong chiến hào tiền mã hóa lúc này.
Chúng ta đã qua thời điểm đỉnh cao năm 2021
Xu hướng tìm kiếm Google cho cụm từ "tiền mã hóa" đạt đỉnh vào mùa hè DeFi năm 2021 và chưa bao giờ phục hồi trở lại. Ngay cả khi "anh em crypto" giúp Trump đắc cử, họ cũng chỉ đưa mức độ quan tâm tìm kiếm cụm từ này lên được 61% so với mức cao trước đó. Phải nói rằng, gần như không có máu mới nào chảy vào chiến hào crypto. Nếu bạn đang đọc bài viết này, xin chúc mừng, bạn đã là một trong những "người già" vẫn còn chiến đấu trong chiến hào. Tiếp theo, hãy cùng lập kế hoạch sinh tồn.
Đừng sợ theo đuổi sự đồng thuận
"Sự đồng thuận luôn sai" là một sai lầm phổ biến; thời điểm nên đi theo đám đông là một nghệ thuật tinh tế. Bạn còn nhớ khi Warren Buffett bắt đầu mua cổ phiếu Apple vào năm 2016 chứ? Lúc đó Apple đã là công ty có vốn hóa lớn nhất thế giới, không phải kiểu "đầu tư giá trị sâu" điển hình của ông. Trên thị trường này, bạn cần làm một con cừu ngoan, đừng chống lại xu thế.
Trong các chu kỳ trước, dòng tiền từ nhà đầu tư bán lẻ mới làm giảm chỉ số thông minh và kinh nghiệm tổng thể trong chiến hào crypto. Điều này cho phép bạn dễ dàng tận dụng kinh nghiệm để đẩy các mô hình Ponzi mới sang họ. Nếu có lượng nhà đầu tư bán lẻ quy mô như năm 2021 tham gia, Launchcoin có thể dễ dàng vượt mốc vốn hóa 1 tỷ USD, nhưng hiện tại nó thậm chí chưa chạm 400 triệu đã bắt đầu giảm.
Hãy nhớ rằng, Twitter crypto chỉ là một góc nhỏ hẹp của ngành. Tất cả chúng ta đều đọc cùng một bài viết, cùng phàn nàn, chăm chú theo dõi biểu đồ 5 phút giống nhau trên DEX Screener, và giao dịch các token giống nhau. Điều đó cũng có nghĩa các dự án như Launchcoin đã là memecoin dạng thu hoạch thế hệ thứ năm mà chúng ta từng thấy, và mọi người thực sự không còn hứng thú chơi lại trò cũ.
Mặt trái của hiện tượng này cũng đúng như vậy. Đây là lý do tại sao Bitcoin và Hyperliquid lại vượt trội hơn các mạng khác. Mọi người trong chiến hào đều đồng thuận: chúng ta thực sự ưa thích các token này. Bitcoin chưa bao giờ làm chúng ta thất vọng, Hyperliquid cũng là một sản phẩm thực sự tuyệt vời. Miễn là các token này duy trì được cảm xúc đồng thuận tích cực, bạn có thể tiếp tục tăng vị thế.
Trong chu kỳ này, dòng tiền mới đổ vào các tài sản đồng thuận như Bitcoin và Hyperliquid sẽ đến từ các tổ chức và các trader crypto kỳ cựu từ bỏ chiến lược ngược chiều.
Đừng chống lại xu thế, hãy hành động sớm
Thị trường hiện tại thiếu vắng nhà đầu tư bán lẻ non kinh nghiệm, điều đó cũng có nghĩa bạn rất khó kiếm lời bằng cách đi ngược xu hướng. Trong chu kỳ này, đối thủ giao dịch của bạn thông minh như bạn. Nếu giao dịch ngược chiều của bạn chưa nhận được sự đồng thuận, thì nó sẽ không thành công.
Ethereum liên tục dưới đà các mạng khác
Đây là lý do vì sao những người ủng hộ .eth không thể thay đổi câu chuyện của Ethereum. Chúng ta đã nghe Bankless lặp đi lặp lại những luận điệu cũ kỹ quá nhiều lần. Trừ khi tôi thấy Vitalik xăm lộ trình mở rộng quy mô L1 của Ethereum lên trán, nếu không bạn sẽ không bao giờ thuyết phục được tôi mua lại "đồng tiền bị nguyền rủa" đó. Tôi đủ thông minh để chuyển từ Ethereum sang Bitcoin sớm hơn phần lớn các bạn (vào đầu năm 2023), nhưng tôi vẫn hối tiếc vì đã nắm giữ nó lâu đến vậy. Tôi nghĩ phần lớn thị trường cũng cảm thấy như vậy.
Thay vì chống lại xu thế, hãy tham gia sớm vào những lĩnh vực chưa được bàn tán. Đừng đặt cược vào khả năng chống lại thị trường, mà hãy đặt cược vào khả năng nghiên cứu sâu và khám phá tiềm năng tốt hơn người khác. Lợi thế thực sự nằm ở việc phát hiện ra các mục tiêu chất lượng trước khi sự đồng thuận hình thành:
-
Đầu tư vào các mạng mới có cầu nối kém phát triển
-
Mua các token vốn hóa nhỏ có slippage cao
-
Tìm kiếm các dự án có trải nghiệm người dùng tệ nhưng ý tưởng tuyệt vời
Hãy liên hệ với những người bạn am hiểu sâu nhất về hệ sinh thái Bitcoin và HyperEVM xung quanh bạn, hỏi họ nghĩ dự án mới nổi nào đang bị đánh giá thấp, và nghiên cứu kỹ tài liệu dự án. Chiến lược không phải là chống lại sự đồng thuận, mà là đi sâu vào sự đồng thuận nhanh hơn tất cả mọi người.
Dòng tiền tổ chức sẽ chảy về đâu?
Mặc dù nhà đầu tư bán lẻ đang đứng ngoài, nhưng thực tế các tổ chức đang bước vào. Tin tốt là: bản chất các tổ chức là "những người tham gia thị trường đồng thuận":
-
Chúng không thể đầu tư vào tài sản thanh khoản kém, buộc phải tập trung vào các tài sản lớn nhất
-
Chúng không thể biện minh với nhà đầu tư về "đặt cược ngược chiều vào memecoin", họ có trách nhiệm ủy thác phải ra quyết định hợp lý
-
Chúng hành động chậm nhưng vốn lớn, tạo ra các xu hướng có thể dự đoán được
Còn hay hơn nữa, hành vi của tổ chức tương đối dễ dự đoán, vì mô hình kinh doanh quy mô lớn chỉ có hai loại:
Quản lý/Tổng hợp tài sản: Các tổ chức như BlackRock muốn tổng hợp tài sản lớn nhất để thu lợi nhuận cao nhất. Dòng tiền vào ETF của họ trước tiên sẽ có lợi cho Bitcoin, và có thể lan tỏa sang các tài sản vốn lớn khác như XRP.
Khối lượng giao dịch/Độ biến động: Các tổ chức như Citadel Securities kiếm tiền bằng cách giao dịch thông minh hơn bạn trong sổ lệnh. Chúng cần thị trường có thanh khoản dồi dào và độ biến động hợp lý — đúng như những gì Hyperliquid đang cung cấp trong lĩnh vực phái sinh.
Vì vậy hãy tự hỏi: Tài sản được đồng thuận mạnh nhất để lưu ký là gì? Bitcoin. Hãy tự hỏi thêm: Nơi nào đang hình thành sự đồng thuận về tài sản mới trên sàn giao dịch? Hyperliquid. Đừng cố tỏ ra thông minh để đánh bại tổ chức, đôi khi mọi thứ đơn giản như vậy, hãy đặt bản thân vào nơi dòng tiền tổ chức sẽ chảy tới, chứ không phải nơi bạn nghĩ chúng nên đến.
Lĩnh vực có thể thu hút nhà đầu tư bán lẻ
Độ nóng của AI vẫn đang tăng
Cuối cùng, để lại một chiến lược phòng ngừa. Độ nóng tìm kiếm cụm từ "AI" vẫn tiếp tục tăng lên mức cao mới dù đã gần ba năm kể từ khi ChatGPT ra mắt. Lĩnh vực giao thoa giữa tiền mã hóa và AI có khả năng thu hút dòng tiền.
Tuy nhiên, chưa rõ điều này sẽ diễn ra cụ thể thế nào. Liệu nhà đầu tư bán lẻ có thực sự mua các dự án crypto, hay tiếp tục săn đuổi Nvidia? Họ sẽ mua các dự án mã hóa như Bittensor, hay Worldcoin của Sam? Câu chuyện AI có thể là chất xúc tác duy nhất đủ mạnh để đưa nhà đầu tư bán lẻ quay lại thị trường crypto. Nhưng nó có thể chỉ có lợi cho một số dự án cụ thể, chứ không phải tăng trưởng đồng loạt.
Lợi thế của người lính kỳ cựu
Sự vắng mặt của nhà đầu tư bán lẻ không có nghĩa chu kỳ này không thể kiếm lời, chỉ là nó sẽ thưởng cho các kỹ năng khác biệt. Những người lính kỳ cựu còn sót lại trong chiến hào có những lợi thế sau:
-
Có khả năng nhận diện sự thay đổi xu hướng trước khi câu chuyện hoàn toàn hình thành
-
Hiểu biết về chu kỳ thị trường và biết khi nào nên chốt lời
-
Mạng lưới chia sẻ thông tin với các kỳ cựu khác
-
Chiến lược quản lý rủi ro đã được kiểm chứng thực tế
Chu kỳ này sẽ thưởng cho sự kiên nhẫn, kỷ luật, thuận theo đồng thuận, đồng thời có khả năng định hướng sớm vào các câu chuyện mới nổi. Nó sẽ không thưởng cho các đặt cược ngược chiều chống lại xu hướng đã định, hay nỗ lực hồi sinh các câu chuyện đã chết.
Chiến đấu trong chiến hào crypto không hề dễ dàng, nhưng với những người thích nghi được môi trường chiến trường mới, phần thưởng sẽ rất hậu hĩnh. Đội quân kỳ cựu có thể nhỏ hơn đội quân bán lẻ năm 2021, nhưng chúng tôi thông minh hơn, dày dạn kinh nghiệm hơn, và giỏi nhận diện giá trị hơn.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
@mikeykremer
