Rủi ro, đổi mới, quản lý và tương lai của Web3
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Rủi ro, đổi mới, quản lý và tương lai của Web3
Tại điểm cân bằng giữa đổi mới và quản lý, hãy đón nhận tương lai của Web3.
Chuyên sâu báo cáo Web3
0xScope✖️Metatrust Labs✖️Mask Network✖️FixDAO✖️0xScope – Dựa trên góc nhìn đầu tiên từ các bên tham gia hệ sinh thái, nắm bắt phương pháp kiểm soát, nhận diện và ứng phó với rủi ro thị trường tiền mã hóa, đón nhận tương lai của Web3 tại điểm cân bằng giữa đổi mới và quản lý.
Giới thiệu diễn giả & người điều phối
Người điều phối:
- Evelyn @ScopeProtocol / @yangqianyi31；
Diễn giả:
- Xueyue, Chuyên viên Kiểm toán@MetaTrust Labs
- Xiaofei, Nhà nghiên cứu An ninh@MetaTrust Labs
- Pinguis, Giám đốc Pháp lý FixDAO&Mask Network / @realpinguis：
- Luka, Nhà nghiên cứu 0xScope / @0xlukaL
Rủi ro thị trường tiền mã hóa không thể xem nhẹ: Biến động cao, đòn bẩy cao, lan truyền và tác động dây chuyền
Evelyn @0xScope:
Tác động của sự kiện FTX vẫn đang âm thầm lan rộng. Điều này khiến chúng ta phải đối mặt và suy ngẫm nghiêm túc về những cuộc khủng hoảng luôn tồn tại trong thị trường tài chính tiền mã hóa: Nếu rủi ro cao trong thế giới mã hóa không được giải quyết lâu dài, nó sẽ ảnh hưởng đến sự phát triển ngành và thậm chí làm lung lay nền tảng của ngành.
Hiện nay, việc các tổ chức tài chính truyền thống tham gia nhiều hơn có thể thúc đẩy mạnh mẽ tăng trưởng tài sản mã hóa, đồng thời gia tăng rủi ro cho sự ổn định tài chính truyền thống. Hiệu ứng của sự giàu có, mức độ phơi nhiễm rủi ro của khu vực tài chính và thanh toán mã hóa – những kênh này như cầu nối giữa lĩnh vực mã hóa và tài chính truyền thống – quy mô và tính phức tạp ngày càng tăng, nhưng bên trong các kênh này lại thiếu cơ chế giảm chấn và ngăn chặn rủi ro. Do đó, đặc biệt khi sử dụng đòn bẩy lớn, rủi ro mất ổn định hình thành trong thị trường mã hóa sẽ nhanh chóng lan sang lĩnh vực tài chính truyền thống.
Nếu muốn xu hướng tăng trưởng và hội nhập thị trường hiện tại tiếp tục duy trì, ngành cần cấp thiết xây dựng hạ tầng kiểm soát rủi ro cho thị trường tài chính mã hóa. Hiện nay, các bên tham gia hệ sinh thái trọng yếu đã nỗ lực rất nhiều để giảm thiểu rủi ro thị trường mã hóa và duy trì sự ổn định tài chính. Trong buổi tọa đàm lần này, chúng tôi mời tới công ty kiểm toán sản phẩm MetaTrust, nền tảng phân tích dữ liệu chuỗi 0xScope, bộ phận tuân thủ Mask, để thảo luận về chủ đề này từ nhiều góc độ khác nhau, giới thiệu cách các nút quan trọng trong hệ thống Web3 tự xử lý và giải tỏa các điểm rủi ro thị trường như thế nào.
Các rủi ro tài chính bao gồm:
-
Cơ chế sản phẩm: Độ phức tạp của sản phẩm tích hợp đòn bẩy
-
Thao túng thị trường: Thiếu minh bạch và thanh khoản thấp
-
Rủi ro tín dụng: Lỗ hổng vận hành, gian lận nội bộ
-
Thiếu vắng thể chế: Thiếu quy trình khiếu nại hoặc cơ chế truy tố, quyền lợi và bảo vệ
-
Gian lận và hành vi ác ý: Rửa tiền, tội phạm mạng, tin tặc và phần mềm tống tiền
-
……
Thực tế, rủi ro tài chính thường là kết quả chồng chất của nhiều yếu tố ở nhiều cấp độ. Ví dụ, cơ chế sản phẩm cung cấp chức năng cơ bản, nhưng cách thức vận hành dựa trên logic nghiệp vụ mới là nguồn gốc trực tiếp của rủi ro. Hãy cùng bắt đầu từ đơn vị cơ bản cấu thành thị trường tài chính mã hóa – mã nguồn và sản phẩm.
Metatrust Labs: Kiểm toán giúp giảm rủi ro thị trường crypto ra sao ở cấp độ cơ chế sản phẩm và mã nguồn?
Xiaofei@Metatrust
Xin chào mọi người, hiện tại MetaTrust cung cấp cho các nhà phát triển một chuỗi công cụ SaaS an toàn hoàn chỉnh, bao phủ toàn bộ vòng đời phát triển phần mềm (SDLC), bao gồm: xác minh thiết kế ở giai đoạn thiết kế, trình quản lý gói MetaTrust (MPM) ở giai đoạn phát triển, MetaScan ở giai đoạn kiểm thử, MetaScout ở giai đoạn triển khai và vận hành, cũng như đánh giá an toàn tổng thể MetaCore. Trong đó, MetaScan là sản phẩm chủ lực của chúng tôi, cung cấp công cụ kiểm toán an toàn tự động dạng SaaS cho các nhà phát triển hợp đồng thông minh. MetaTrust định nghĩa tiêu chuẩn lỗ hổng hợp đồng thông minh toàn diện, đảm bảo kết quả sánh ngang với dịch vụ kiểm toán hàng đầu hiện có.
Metatrust Labs sử dụng chuỗi công cụ an toàn tự động và dịch vụ kiểm toán mã thông minh để đưa an toàn và tuân thủ vào sớm trong vòng đời phát triển, thực hiện quét an toàn sâu rộng và bảo vệ động toàn diện, liên tục trao quyền an toàn cho các nhà phát triển và đội ngũ dự án. Cách tiếp cận này giúp giảm đáng kể chi phí, nâng cao hiệu quả và hiệu lực an toàn Web3 một cách toàn diện.
Xueyue@MetatrustLabs
Ở cấp độ cơ chế sản phẩm và mã nguồn, chúng tôi khuyến nghị các ứng dụng hiện tại nên tối ưu hóa theo các khía cạnh sau để giảm rủi ro. Lấy ví dụ ứng dụng DeFi, điều then chốt và cốt lõi nhất là cần chú ý đến tính hợp lý của mô hình kinh tế mà ứng dụng thiết kế, đặc biệt cần lưu ý ba điểm:
Điểm thứ nhất là đối với những lỗ hổng phổ biến nhưtái nhập, kiểm soát truy cập, chúng tôi khuyến nghị các dự án nên giảm thiểu rủi ro thông qua kiểm toán mã nguồn, đồng thời cần có công cụ có thể nhắc nhở lập trình viên tức thì trong quá trình phát triển. Bởi vì kiểm toán thủ công gặp nhiều vấn đề như thời gian kéo dài, phối hợp chậm... Do đó, nếu có công cụ tự động hóa để giảm chi phí thời gian là rất quan trọng.
Điểm thứ hai là không nên dùng nhóm thanh khoản làm nguồn giá cho oracles giá. Đội ngũ chúng tôi khi khảo sát các cuộc tấn công DeFi liên quan trong lịch sử đã phát hiện trong hai năm qua có hàng chục cuộc tấn công DeFi do thao túng giá thông qua flash loan, do đó nếu chi phí cho phép, hãy cố gắng dùng oracle ngoài chuỗi như chainlink.
Tuy nhiên, độ tin cậy của oracle chainlink cũng cần được theo dõi thường xuyên, bởi ngay cả chainlink cũng có độ trễ nhất định so với giá toàn mạng. Nếu xảy ra sự kiện thiên nga đen tương tự, trong khi ứng dụng của bạn đang thanh lý hoặc thế chấp đầu tư lại phụ thuộc vào một mức giá sai lệch tạo ra chênh lệch lợi nhuận, thì rất dễ dẫn đến các vấn đề liên quan. Ví dụ như sự kiện luna năm nay, ở đây chúng tôi vẫn khuyến nghị tham chiếu đồng thời giá trên chuỗi và ngoài chuỗi, một khi xuất hiện chênh lệch giá hay biến động mạnh, cần theo dõi chặt chẽ an toàn dự án.
Điểm thứ ba là phải đặc biệt chú ý đến thiết kế mô hình kinh tế của dự án. Khi thiết kế mô hình kinh tế, nhiều dự án thường tạo ra logic mô hình phức tạp và hành vi lồng ghép trong mô hình, điều này dễ dẫn đến nhiều vấn đề an toàn. Tin tặc có thể lợi dụng sự lồng ghép này, gián tiếp điều khiển nhóm thanh khoản vốn của dự án bằng vốn dự án, tạo ra không gian chênh lệch để tấn công. Những cuộc tấn công như vậy rất phổ biến, đã xảy ra nhiều lần trong năm nay và năm ngoái.
Đối với cầu nối đa chuỗi, đây cũng là vấn đề an toàn được quan tâm nhiều nhất năm nay, do liên quan đến khối lượng tiền khổng lồ mỗi ngày, nên thường chỉ cần xảy ra sự cố là gây thiệt hại hàng trăm triệu USD. Nhưng qua khảo sát thực tế, chúng tôi thấy các vấn đề an toàn của cầu nối đa chuỗi thường chia làm hai phần:
Phần thứ nhất là như Wormhole, Qubit Finance – do lỗi liên quan đến chữ ký trong cơ chế sản phẩm, hoặc danh sách trắng/danh sách đen, quyền hạn... Chúng tôi khuyến nghị các dự án khi phát triển cần thiết kế kiểm soát quyền hạn và mô hình vai trò tương đối đầy đủ, đặc biệt trước khi ra mắt cần được kiểm toán kỹ lưỡng bởi các tổ chức kiểm toán hoặc tự kiểm tra mã nguồn.
Loại thứ hai là như PolyNetwork, NomadBridge – do lỗi logic gây ra vấn đề an toàn. Những vấn đề này khác với các vấn đề an toàn phổ biến trong DeFi hoặc ứng dụng khác, khó phân loại hiệu quả, thường do lỗi con người gây ra. Ngoài việc nhờ kiểm toán thủ công, chúng tôi còn khuyến nghị thiết kế cơ chế cách ly rủi ro trong cơ chế sản phẩm, phân tách và nhân bản chức năng cho từng cầu nối đa chuỗi, riêng các thao tác nhạy cảm như chuyển tiền cần kiểm tra riêng hoặc giới hạn số tiền, thậm chí có thể thêm phê duyệt tự động ngoài chuỗi hoặc yếu tố con người.
Dựa trên những điểm khác nhau về vấn đề an toàn của các dự án, sản phẩm MetaScan của MetaTrust có thể cung cấp bảo đảm an toàn toàn diện cho nhà phát triển, tự động và liên tục phát hiện các lỗ hổng như lỗ hổng liên quan đến mô hình kinh tế, thao túng giá, nhằm đảm bảo dự án giảm thiểu ảnh hưởng từ các rủi ro này, đồng thời giảm đáng kể chi phí thời gian do trao đổi, giao tiếp thường xuyên như kiểm toán thủ công truyền thống.
Công cụ quét cốt lõi MetaScan của MetaTrust bao gồm 4 động cơ chính: quét mã tĩnh nhanh, quét hình thức chính xác, quét an toàn chuỗi cung ứng phát triển và quét phân tích IP, bao phủ toàn diện an toàn mã nguồn. Đồng thời thông qua tích hợp CI/CD, có thể liên tục trao quyền an toàn cho quá trình phát triển phần mềm theo cách tự động, cung cấp vòng khép kín hỗ trợ an toàn đầy đủ cho kỹ sư mã nguồn.
Q2 0xScope: Làm thế nào để nhận diện, giám sát và ứng phó rủi ro thị trường thông qua dữ liệu trên chuỗi
Luka@0xScope
Xin chào, tôi là Luka, nhà nghiên cứu của 0xScope. Tôi muốn giới thiệu sơ lược cách sử dụng hoàn toàn dữ liệu trên chuỗi để giám sát các rủi ro tiềm tàng khiến dự án sụp đổ, thông qua nghiên cứu chúng tôi đã thực hiện trong quá trình sự kiện FTX.
Bước thứ nhất, cần biết thị trường đang tồn tại những rủi ro gì; dự án nào, thực thể nào hoặc hành vi nào có thể gây phản ứng dây chuyền.
Trong năm vừa qua, các sự kiện thiên nga đen chúng tôi chứng kiến chủ yếu chia làm vài loại sau.
Loại thứ nhất là rủi ro cơ chế dự án xoay quanh các dự án DeFi hoặc blockchain công cộng, ví dụ như cấu trúc Ponzi. **Ví dụ nhỏ hơn là OlympicsDAO và loạt dự án fork của nó; ví dụ lớn và rõ ràng hơn là sự kiện sụp đổ Luna tháng 5 năm nay. Vì sao nói nó là Ponzi? Chủ yếu là hệ sinh thái Luna tập trung vào giao thức anchor trên Terra, hấp dẫn người dùng bằng lãi suất ổn định 20% mỗi năm, bán các stablecoin hoặc token khác để đổi lấy UST của họ. Thời kỳ đỉnh cao, TVL đạt 10 tỷ USD, gián tiếp khiến hệ số rủi ro của toàn hệ sinh thái ngày càng phình to.
Loại thứ hai là rủi ro vận hành của tổ chức CeFi, khủng hoảng thanh khoản do挪用资金. Từ tháng 7 năm ngoái, vụ sụp đổ Three Arrows, rồi đến vụ FTX sụp đổ tháng 11. Mặc dù họ chủ yếu làm giao dịch token trên chuỗi, quản lý tài sản tiền mã hóa của người dùng, nhưng việc chuyển tiền nội bộ và vận hành đều là hộp đen. Sau khi người dùng gửi tiền cho tổ chức, rất khó theo dõi tổ chức dùng tiền để làm gì.
Bước thứ hai, cần hiểu rõ rủi ro cụ thể nằm ở đâu. Cơ chế vận hành của toàn bộ hệ sinh thái, toàn bộ thực thể là gì.
Đối với các dự án Ponzi như Luna, OlympusDAO, có thể thông qua giám sát tính thanh khoản của token. Tính thanh khoản của các dự án này chủ yếu nằm ở các DEX trên chuỗi, tình trạng thanh khoản, xu hướng giá cả đều có thể xem rõ ràng trên chuỗi.
Đối với người dùng thông thường, một hướng khả thi hơn là dùng các công cụ hữu ích để trực tiếp giám sát dự án.
Nếu là tổ chức CeFi, cần giám sát theo loại hình kinh doanh khác nhau. Ví dụ như tổ chức cho vay, khi gửi tiền sẽ có một địa chỉ gửi coin, có thể giám sát dòng chảy token trong địa chỉ này. Với sàn giao dịch tập trung, sau khi nạp tiền vào địa chỉ sàn, tiền thường được tập trung vào ví nóng, thu thập tất cả ví nóng của sàn, ta cũng có thể nắm bắt đại khái tình hình tài sản của sàn.
Ở bước này, điều quan trọng nhất là phân tích địa chỉ trên chuỗi của các dự án DeFi, blockchain, tổ chức CeFi thông qua dữ liệu chuỗi. Sau khi có địa chỉ trên chuỗi, dựa vào cơ chế vận hành của từng dự án, từng thực thể, tiến hành phân tích khác nhau cho địa chỉ chuỗi, rồi căn cứ vào phân tích để phán đoán mỗi dòng vào ra đại diện cho điều gì. Trong khía cạnh này, 0xScope và Watchers có lợi thế tương đối rõ rệt:
(1) Việc thu thập được địa chỉ trên chuỗi của tổ chức thực ra khá khó;
(2) 0xScope có khả năng độc đáo, có thể dựa trên một nhóm địa chỉ hạt giống, dùng thuật toán tập hợp địa chỉ của chúng tôi tìm ra tất cả các địa chỉ liên quan. Ví dụ, chúng tôi có thể dựa trên một nhóm địa chỉ công khai của sàn giao dịch để tìm ra các địa chỉ khác do sàn kiểm soát. Có được nhóm địa chỉ này, việc phân tích chuỗi sẽ khai thác được thêm nhiều thông tin.
Bước thứ ba, sau khi nắm vững các điều kiện tiên quyết này, khi rủi ro ập đến, ta có thể thực hiện kiểm soát rủi ro tốt hơn.
Chúng ta phải biết khi rủi ro đến, điều gì sẽ xảy ra, tức là chỉ số báo hiệu rủi ro là gì.
Nếu là sự kiện như Luna, chỉ số rõ ràng là tính thanh khoản của UST; vì Luna vận hành xoay quanh hệ sinh thái stablecoin, do đó cần đặc biệt chú ý đến tình trạng thanh khoản của stablecoin tại nhà cung cấp thanh khoản stablecoin hàng đầu, tức là Curve.
Nếu là sự kiện như FTX, có thể theo dõi tổng tài sản thực tế của thực thể FTX trên chuỗi (tập hợp địa chỉ ví nóng FTX), cũng như tình hình Inflow và Outflow của toàn bộ thực thể, dùng Netflow để đánh giá tình trạng thất thoát tài sản nền tảng.
Cơ bản qua ba bước này, ta có thể xây dựng một khung kiểm soát rủi ro hoàn chỉnh, được thúc đẩy bởi phân tích dữ liệu chuỗi. **Ngoài ra, dựa trên nhãn địa chỉ rủi ro phong phú và khả năng tập hợp địa chỉ độc quyền, 0xScope còn cung cấp giải pháp KYE/AML, giảm xác suất xảy ra hoạt động ác ý, đồng thời mở rộng phạm vi kiểm soát rủi ro hợp lý và nâng cao đáng kể hiệu quả kiểm soát rủi ro.
Mask & FixDAO Pinguis: Khi tài sản bị tổn thất do thị trường sụp đổ, làm thế nào để đòi lại tài sản hợp pháp?
Pinguis@Mask network:
Tôi là Pinguis, tôi giữ chức Giám đốc Pháp lý tại Mask network, đồng thời là một trong những người sáng lập FixDAO.
Sau khi FTX sụp đổ, FixDAO chứng kiến sự hoảng loạn lan rộng khắp cộng đồng châu Á. Như đã nêu trong phiên điều trần phá sản đầu tiên của FTX, người dùng châu Á chiếm số lượng đáng kể trong phân bố khách hàng toàn cầu; tuy nhiên, do rào cản ngôn ngữ và khoảng cách lãnh thổ, tiếng nói và sự hỗ trợ pháp lý dành cho người dùng châu Á bị thiếu hụt. Vì vậy, FixDAO tập hợp một đội ngũ gồm các hãng luật tinh hoa từ Singapore, Hàn Quốc, Nhật Bản, Hồng Kông, Đài Loan, Trung Quốc đại lục và Mỹ, nhằm giúp người dùng Đông Á giành được một chỗ đứng trong thủ tục tòa án phá sản Delaware, bảo vệ tốt hơn lợi ích của các nhà đầu tư nhỏ lẻ.
Chúng ta hãy nói đến chuyện FTX. Trước tiên cần kiểm tra thuộc tính của nó, trong thỏa thuận người dùng (user agreement) của FTX viết rất rõ: tài sản người dùng deposit vào FTX là tài sản 100% thuộc về người dùng, điều này có nghĩa người dùng không chuyển nhượng quyền sở hữu tài sản cho FTX. Nếu điều này được đảm bảo, thì thực chất mối quan hệ giữa FTX và người dùng là quan hệ ủy thác. FTX là người giữ tài sản Crypto của người dùng. Trong mối quan hệ này, ngay cả khi FTX phá sản, về mặt lý thuyết người dùng vẫn có thể đòi lại toàn bộ tài sản trước khi thủ tục phá sản bắt đầu, tức là tài sản người dùng deposit vào FTX không thuộc phạm vi thanh lý phá sản. Nhưng rất tiếc, điều cơ bản nhất này FTX đã không thực hiện. Khi挪用用户资金, họ đã thay đổi bản chất tài sản người dùng, khiến người dùng lúc này trở thành chủ nợ không có tài sản đảm bảo. Chủ nợ không đảm bảo bị xếp cuối cùng trong thứ tự thanh toán khi phá sản.
Toàn bộ thứ tự thanh toán là: hạng nhất là người dùng không thuộc phạm vi tòa án phá sản quản lý, hạng hai là chủ nợ có tài sản đảm bảo, hạng ba là chủ nợ không có tài sản đảm bảo; hiện tại FTX đi vào không phải thủ tục thanh lý phá sản, mà là thủ tục tái cấu trúc phá sản. Điểm khác biệt này là chúng ta không cần bán toàn bộ tài sản, mà để FTX và các chủ nợ ngồi lại cùng nhau, cùng đưa ra một kế hoạch, rồi trả nợ theo kế hoạch này, các chủ nợ sẽ bỏ phiếu biểu quyết ý kiến. Ủy ban này có quyền lực rất lớn, sẽ quyết định cuối cùng lấy lại bao nhiêu tiền, khi nào lấy được tiền, và trả cho ai. Vì vậy mục đích chính của fixDAO là hy vọng tập hợp thêm nhiều chủ nợ, giành được một ghế trong ủy ban chủ nợ, để có thể giám sát thủ tục phá sản ngay từ đầu, phản hồi kịp thời mọi việc. Đồng thời chúng tôi có thể bỏ phiếu, bảo vệ tối đa người dùng châu Á.
Tôi xin nói thêm về các con đường đòi lại hợp pháp khác:
Trước hết, chúng ta đi vào một môi trường gọi là "trạng thái thay thế" (alternative state), về mặt pháp lý chúng ta không thể đòi tiền FTX nữa, mọi người tạm dừng đòi tiền, chờ thống nhất phát tiền. Khi vào chương trình này, tất cả giao dịch FTX hoàn thành trong 12 tháng trước khi sụp đổ đều có thể bị hủy theo ngày. Họ có quyền đề xuất tất cả hợp đồng ký kết, tất cả tiền đã chuyển trong khoảng thời gian này, về mặt lý thuyết đều có thể được kiểm tra lại, xác định mục đích có thật hay không, nhằm ngăn FTX chuyển tài sản trước khi phá sản. Đây cũng là biện pháp bảo vệ chủ nợ.
Một phần chủ nợ khác sẽ ngừng truy thu FTX tùy theo tình hình cá nhân, điều này sẽ đòi lại một phần tiền. Một số khoản đầu tư của FTX cũng có thể được đòi lại. Tòa án sẽ kiểm tra tính chân thực của giao dịch, bước này có thể kéo dài rất lâu, nhưng rất cần thiết.
Tổng hợp tất cả, cuối cùng sẽ đi đến kết luận: FTX thực sự có bao nhiêu tiền? Xác định được con số này, ta cần xác định số lượng chủ nợ, còn lại là vấn đề hoàn trả thế nào. Đó chính là kế hoạch tái cấu trúc tôi vừa nói.
Trong giao dịch hàng ngày, làm thế nào để dự đoán trước rủi ro thị trường và tránh tổn thất?
Xueyue@Metatrust:
Điểm đầu tiên là một số sự kiện thiên nga đen, khi xảy ra thường có nhiều dấu hiệu báo trước, ví dụ như giá token giảm mạnh, hoặc xuất hiện những tin tức đặc biệt đáng chú ý, như sự kiện FTX và luna năm nay. Những sự kiện thiên nga đen này hầu như chắc chắn sẽ gây ra rủi ro hệ thống, loại rủi ro toàn cục do yếu tố bên ngoài gây ra, không thể giảm nhẹ bằng bất kỳ cơ chế đa dạng hóa đầu tư nào. Một ví dụ điển hình là khủng hoảng nợ dưới chuẩn, gắn liền chặt chẽ với thanh khoản thị trường xấu đi và hợp tác giữa các tổ chức. DeFi vẫn còn rủi ro.
Do DeFi sử dụng tiền mã hóa làm tài sản đảm bảo, các yếu tố bên ngoài có thể ảnh hưởng tiêu cực đến lòng tin nhà đầu tư và thanh khoản thị trường. Do giá tiền mã hóa biến động mạnh, nhiều nhà đầu tư có thể bán tài sản kỹ thuật số để bảo vệ khoản đầu tư, dẫn đến thanh khoản thị trường giảm, rủi ro hệ thống tăng.
Do đó, nhà đầu tư nên luôn theo dõi tin tức và giá cả liên quan, một khi xuất hiện vấn đề, cần cân nhắc an toàn tài chính của bản thân, cố gắng đổi sang các loại tiền ít chịu ảnh hưởng như tiền mã hóa gốc hoặc stablecoin an toàn.
Điểm thứ hai, trong hoạt động hàng ngày và tương tác với dự án, đừng dễ dàng cấp quyền, các hợp đồng được cấp quyền tốt nhất nên là mã nguồn công khai, có dự án lớn bảo chứng. Đồng thời cần tìm hiểu bối cảnh dự án, theo dõi Twitter chính thức.
Đối với các rủi ro an toàn kiểu này, sản phẩm MetaScore và MetaScout của MetaTrust có thể giám sát và chấm điểm các nguồn tin trên chuỗi, sự kiện giá token giảm mạnh, cung cấp nguồn tham khảo thông tin hiệu quả, đáng tin cậy cho nhà đầu tư, tránh bị tổn hại do rủi ro.
Luka@0xScope:
Về giao dịch, thực ra từ góc độ dữ liệu chuỗi, mọi người có thể chú ý hai điểm. Nếu giao dịch các loại chính như BTC, ETH, chủ yếu xem thị trường vĩ mô. Nếu là token vốn hóa nhỏ, có thể chú ý hai điểm: một là phân bổ chip trong kinh tế học token, hai là động thái lớn của cá voi.
Rủi ro, đổi mới, quản lý và tương lai Web3
Eve@0xScope:
Theo tôi, mục tiêu của quản lý là duy trì sự ổn định thị trường, bảo vệ lợi ích nhà đầu tư, điều này phù hợp với vận hành ổn định của sàn giao dịch và sự vững mạnh của ngành. Mọi người nghĩ sao về quản lý trong tương lai? Nó sẽ ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của mọi người ở những khía cạnh nào? Liệu nó thực sự khiến thị trường ổn định hơn không?
Pinguis@Mask & FixDAO:
Hiện tại, tình thế của toàn bộ Web3 là khung quản lý bị tụt hậu nghiêm trọng. Nhiều người cho rằng pháp luật là ranh giới, nhưng nếu chỉ coi việc không vi phạm pháp luật là giới hạn, thì chúng ta thực sự không thể thấy được tương lai của Web3, tương lai chúng ta cần cải thiện ở khía cạnh này.
Xueyue@Metatrust:
Mặc dù DeFi mang lại cơ hội đầu tư và sinh lời cho nhà đầu tư, nhưng cũng đặt ra rủi ro và thách thức lớn cho cơ quan quản lý. Trong tài chính tập trung, các dự án hoặc nhà cung cấp dịch vụ huy động vốn từ nhà đầu tư thường có nghĩa vụ pháp lý. Nhưng DeFi gần như không có nghĩa vụ pháp lý, cũng không có quy tắc tương ứng để bù đắp tổn thất cho nhà đầu tư trong các trường hợp không phải do biến động thị trường. Điều này có nghĩa toàn bộ hệ sinh thái DeFi phải có một bộ tiêu chuẩn kỳ vọng hành vi hoặc nguyên tắc, và có hệ thống thực thi các kỳ vọng hoặc nguyên tắc này. Một điểm đáng chú ý ở đây là rủi ro hệ thống.
Vậy làm thế nào để quản lý? Ở đây then chốt là chú ý đến các nút giao giữa các dự án. Một giải pháp khả dĩ là chuẩn hóa giới hạn giao diện giữa các dự án DeFi. Hợp đồng trung gian dự án nhằm chuẩn hóa tương tác giữa các dự án. Cũng nên có danh sách đen, đánh dấu các dự án DeFi không an toàn, giới hạn việc gọi, nhằm ngăn dòng tiền chảy giữa các DeFi.
Tất nhiên, vấn đề không nằm ở chỗ làm thế nào thực thi quy định, mà là quy tắc này nên đạt được kết quả gì. Trong blockchain phi tập trung, việc quản lý nghiêm ngặt DeFi là không thực tế. So với đó, quản lý hạn chế đôi khi không thể ngăn cản sự phát triển của DeFi. Thông qua quản lý, hệ sinh thái DeFi có thể giành được niềm tin của nhiều người dùng hơn, từ đó đạt được tăng trưởng.
Evelyn@0xScope:
Đổi mới thường mang lại hình thức rủi ro mới, chúng ta cần liên tục phân biệt, đâu là rủi ro đi kèm đổi mới có giá trị, đâu là rủi ro có thể tránh được thông qua mô hình linh hoạt hơn, từ đó không ngừng cải thiện logic sản phẩm và mô hình vận hành của bản thân.
Hiện nay, trong khi điều kiện quản lý chưa rõ ràng, phần lớn tổ chức sẽ dựa vào tự quản lý, đồng thời chờ đợi lập trường ban đầu từ nhà làm luật và cơ quan quản lý. Là những người tham gia tích cực ở tuyến đầu ngành, chúng ta nên tích cực đóng góp ý kiến cho luật toàn cầu và chính sách quản lý mã hóa, thúc đẩy đối thoại hiệu quả, cùng nhau kiến tạo môi trường quản lý xây dựng, kiên quyết giữ vững ranh giới nhưng không kìm hãm đổi mới, thực sự thúc đẩy phát triển bền vững ngành.
Trong kỳ này, chúng tôi xuất phát từ tầm vĩ mô, nói về cách các nhà xây dựng ngành duy trì sự ổn định thị trường tài chính mã hóa – từ logic kiểm toán sản phẩm, cơ chế kiểm soát rủi ro sàn giao dịch, logic phân tích dữ liệu chuỗi, tổng quan cách mỗi nút trong hệ sinh thái tự xử lý và giải phóng các điểm rủi ro thị trường. Chúng tôi cũng giới thiệu FixDAO, cách hỗ trợ nạn nhân sự kiện FTX đòi lại tổn thất. Hy vọng giúp mọi người nắm vững cơ chế phát sinh, lan truyền, phòng ngừa rủi ro thị trường mã hóa, đồng thời hiểu sâu sắc hơn về mối quan hệ giữa đổi mới và quản lý. Kỳ tới, chúng tôi sẽ đưa ra các đề xuất thực tế bảo vệ an toàn tài sản từ góc nhìn vi mô hơn, kính mời đón chờ.
Tham gia cùng chúng tôi
MetaTrust Labs:Website | Twitter | Bảo mật Web3 lấy nhà phát triển làm trung tâm.
Mask Network:Website | Twitter | Discord | Telegram | Cổng kết nối đến Internet Mới, Mở.
FixDAO:Website | Twitter | DAO phi lợi nhuận vì nạn nhân FTX.
0xScope Protocol:Website | Twitter | Discord | Telegram | Giao thức Đồ thị Tri thức Web3 đầu tiên
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
@ScopeProtocol
