Báo cáo hàng ngày Bitget UEX｜Căng thẳng Mỹ–Iran leo thang làm xáo động thị trường: giá dầu và vàng bạc tăng mạnh, chỉ số chứng khoán tương lai giảm, cổ phiếu công nghệ có kết quả kinh doanh phân hóa
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Báo cáo hàng ngày Bitget UEX｜Căng thẳng Mỹ–Iran leo thang làm xáo động thị trường: giá dầu và vàng bạc tăng mạnh, chỉ số chứng khoán tương lai giảm, cổ phiếu công nghệ có kết quả kinh doanh phân hóa
Nền tảng X đã xóa mục “sản phẩm tài chính, tiền mã hóa” khỏi danh mục ngành bị cấm theo “Chính sách Hợp tác Trả phí”.
Chuyên sâu báo cáo Web3Tác giả: Bitget
I. Tin tức nổi bật
Động thái của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (FED)
Không có cập nhật quan trọng nào về FED.
Hàng hóa quốc tế
Dầu thô quốc tế tăng mạnh 8 USD, vàng và bạc đồng loạt mở cửa cao Giá dầu thế giới tăng vọt ngay khi mở cửa, tăng 8 USD/thùng, do xung đột Mỹ–Iran làm gián đoạn vận chuyển dầu mỏ.
- Dầu Brent chạm mức 82,37 USD/thùng; dầu WTI tăng lên 75,33 USD/thùng.
- Do tâm lý tránh rủi ro gia tăng, giá vàng giao ngay tăng 1,8% lên 5.374 USD/ounce, giá bạc giao ngay tăng 2,6% lên 96 USD/ounce. Phân tích sơ lược tác động thị trường: Giá dầu tăng có thể làm trầm trọng thêm áp lực lạm phát; nhu cầu trú ẩn thúc đẩy kim loại quý; tuy nhiên chi phí năng lượng toàn cầu tăng có thể kìm hãm tăng trưởng kinh tế.
OPEC+ xác nhận tăng sản lượng 206.000 thùng/ngày vào tháng Tư, nhấn mạnh tính linh hoạt trong điều chỉnh Dựa trên nền tảng ổn định kinh tế và mức tồn kho thấp, OPEC+ nhất trí từng bước khôi phục một phần sản lượng đã tự nguyện cắt giảm; sản lượng sẽ tăng thêm 206.000 thùng/ngày vào tháng Tư.
- Nhấn mạnh khả năng tạm dừng hoặc đảo ngược kế hoạch tùy theo diễn biến thị trường.
- Triển vọng kinh tế toàn cầu ổn định là cơ sở hỗ trợ quyết định này. Phân tích sơ lược tác động thị trường: Việc tăng sản lượng giúp cân bằng cung – cầu, nhưng nếu rủi ro địa chính trị kéo dài, mức giảm giá dầu có thể bị hạn chế, dẫn đến biến động ngắn hạn gia tăng.
Chính sách kinh tế vĩ mô
Ông Trump dự báo chiến dịch quân sự chống Iran sẽ kéo dài khoảng bốn tuần Tổng thống Mỹ Donald Trump lần đầu đưa ra phản ứng trước thương vong của quân đội Mỹ trong xung đột với Iran, dự kiến chiến dịch sẽ kéo dài khoảng bốn tuần.
- Ba binh sĩ Mỹ thiệt mạng, kết quả nằm trong dự báo.
- Iran tiến hành đợt tấn công thứ chín; quân đội Mỹ phá hủy trụ sở Lực lượng Vệ binh Cách mạng Iran. Phân tích sơ lược tác động thị trường: Xung đột kéo dài làm gia tăng bất định, khiến nhu cầu tài sản trú ẩn tăng cao, thị trường chứng khoán toàn cầu chịu áp lực, biến động có thể gia tăng.
Ông Trump cho biết lãnh đạo mới của Iran mong muốn đối thoại, đồng ý tiến hành đàm phán Ông Trump tiết lộ lãnh đạo mới của Iran sẵn sàng đối thoại và bày tỏ thiện chí giao tiếp.
- Một số quan chức từng tham gia đàm phán trước đây đã qua đời.
- Nhấn mạnh việc hành động sớm hơn để đạt được thỏa thuận. Phân tích sơ lược tác động thị trường: Tín hiệu tiềm năng về đàm phán có thể làm dịu căng thẳng, hỗ trợ phục hồi tâm lý thị trường; tuy nhiên tiến triển thực tế vẫn chưa rõ ràng nên rủi ro vẫn còn tồn tại.
Bộ trưởng Tài chính Hồng Kông khẳng định đã chuẩn bị đầy đủ phương án ứng phó rủi ro từ cuộc xung đột Trung Đông Ông Trần Mậu Ba cho biết thương mại giữa Hồng Kông và Iran rất hạn chế, nhưng xung đột làm gia tăng bất định toàn cầu.
- Biến động thị trường tài chính gia tăng, dòng vốn có thể đổ vào Hồng Kông như một “thiên đường an toàn”.
- Đang đánh giá tác động từ giá dầu, giá vàng và chi phí vận chuyển. Phân tích sơ lược tác động thị trường: Vị thế trú ẩn của Hồng Kông được củng cố, có thể thu hút dòng vốn vào châu Á, nâng cao độ bền vững của thị trường khu vực.
Chuyên gia phân tích tác động của leo thang tình hình Trung Đông lên thị trường chứng khoán toàn cầu Ông Điền Lợi Huy nhận định rằng leo thang xung đột ảnh hưởng thông qua ba kênh: tái định giá rủi ro, cú sốc chi phí năng lượng và bế tắc trong chính sách tiền tệ.
- Tác động phụ thuộc vào phạm vi và thời gian; hiện nay đây là cú sốc mang tính cấu trúc.
- Các thị trường phụ thuộc nhập khẩu dầu chịu áp lực điều chỉnh lớn. Phân tích sơ lược tác động thị trường: Thị trường bước vào giai đoạn biến động cao và phân hóa; thị trường chứng khoán châu Âu và châu Á chịu áp lực lớn, trong khi thị trường Mỹ tương đối kiên cường (resilient).
II. Tổng quan thị trường
Diễn biến hàng hóa & ngoại hối
- Vàng giao ngay: Tăng 1,57% + mở cửa mạnh
- Bạc giao ngay: Tăng 1,1% + nhu cầu trú ẩn nổi bật
- Dầu WTI: Tăng 7,42% lên 71,99 USD/thùng + lo ngại gián đoạn nguồn cung do xung đột địa chính trị
- Chỉ số đô la Mỹ: Tăng 0,33% lên 97,96, duy trì ổn định và vững chắc + được hỗ trợ bởi dữ liệu lạm phát và tâm lý tránh rủi ro
Diễn biến tiền mã hóa
- BTC: Tăng 0,21% lên 66.583 USD + phục hồi nhẹ sau dao động nhỏ
- ETH: Tăng 0,21% lên 1.958 USD
- Tổng vốn hóa thị trường tiền mã hóa: Giảm 0,8% xuống 2,36 nghìn tỷ USD
- Tình hình thanh lý vị thế trên thị trường: Toàn thị trường thanh lý 412 triệu USD trong 24 giờ, trong đó vị thế mua bị thanh lý chiếm 240 triệu USD
Diễn biến chỉ số chứng khoán Mỹ
- Chỉ số Dow Jones: Giảm 1,05% + liên tục chịu áp lực
- Chỉ số S&P 500: Giảm 0,43% + điều chỉnh nhẹ
- Chỉ số Nasdaq: Giảm 0,92% + bị kéo xuống bởi nhóm cổ phiếu công nghệ
Động thái các tập đoàn công nghệ hàng đầu
- NVIDIA: Giảm hơn 4%
- Apple: Giảm hơn 3%
- Microsoft: Giảm hơn 2%
- Tesla: Giảm hơn 1%
- Meta: Giảm hơn 1%
- Netflix: Tăng gần 14%
- Google: Tăng hơn 1%
- Amazon: Tăng 1% Nguyên nhân chủ yếu gây tăng/giảm: Dữ liệu lạm phát PPI vượt kỳ vọng, khủng hoảng tín dụng và chiến tranh Mỹ–Iran tạo ra ba áp lực khiến đa số cổ phiếu giảm điểm; một số cổ phiếu tăng nhờ kết quả kinh doanh tốt hoặc luân chuyển ngành.
Quan sát biến động ngành
Nhóm tài chính giảm hơn 5%
- Cổ phiếu tiêu biểu: Goldman Sachs, giảm hơn 7%
- Nguyên nhân: Việc phá sản của quỹ tư nhân Anh MFS làm lộ rủi ro phơi nhiễm 2 tỷ bảng Anh của các ngân hàng lớn, làm gia tăng lo ngại về tín dụng.
Nhóm thăm dò và khai thác dầu khí tăng phổ biến
- Cổ phiếu tiêu biểu: Battalion Oil, tăng hơn 33%
- Nguyên nhân: Giá dầu mở cửa cao do xung đột địa chính trị, kỳ vọng gián đoạn nguồn cung thúc đẩy nhu cầu cổ phiếu năng lượng.
Nhóm cổ phiếu vàng – bạc đa số tăng
- Cổ phiếu tiêu biểu: First Majestic Silver, tăng gần 3%
- Nguyên nhân: Tâm lý tránh rủi ro gia tăng, giá vàng – bạc mở cửa cao kéo theo đà phục hồi của cổ phiếu khai khoáng.
III. Phân tích chuyên sâu cổ phiếu tiêu biểu
1. CoreWeave – Hướng dẫn doanh thu quý I thấp hơn kỳ vọng
Tóm tắt sự việc: Giá cổ phiếu giảm hơn 18%; hướng dẫn doanh thu quý I ở mức 1,9–2,0 tỷ USD, thấp hơn kỳ vọng của các nhà phân tích là 2,29 tỷ USD, chủ yếu do chi phí thuê trung tâm dữ liệu, điện và khấu hao được ghi nhận trước. Công ty nhấn mạnh nhu cầu về sức mạnh tính toán AI rất mạnh, thời hạn hợp đồng khách hàng được kéo dài lên 5 năm, phần mềm kiến trúc điện toán đám mây do công ty tự phát triển đã được NVIDIA chứng nhận, tiềm năng thu nhập từ phần mềm có biên lợi nhuận cao trong tương lai rất lớn. Giải thích thị trường: Các tổ chức phân tích cho rằng sau khi hoạt động trở lại bình thường, công ty có thể đạt lợi nhuận gộp dài hạn ở mức 25–30%, áp lực chi phí ngắn hạn là điều bình thường. Gợi ý đầu tư: Lợi nhuận ngắn hạn chịu áp lực nhưng nhu cầu AI mạnh mẽ, phù hợp để nắm giữ dài hạn và theo dõi.
2. Dell Technologies – Đơn đặt hàng máy chủ AI tăng mạnh, triển vọng kinh doanh tích cực
Tóm tắt sự việc: Giá cổ phiếu tăng gần 22% trái chiều thị trường; doanh thu quý IV lập kỷ lục 33,4 tỷ USD, tăng 39% so với cùng kỳ, cao hơn kỳ vọng 31,7 tỷ USD; lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu pha loãng đạt 3,89 USD, tăng 45% so với cùng kỳ, vượt kỳ vọng 3,52 USD. Công ty dự báo doanh thu tài khóa 2027 ở mức 138–142 tỷ USD, tăng 23% so với năm trước, cao hơn kỳ vọng của các nhà phân tích là 126,3 tỷ USD. Giải thích thị trường: Phân tích của các tổ chức cho thấy nhu cầu máy chủ AI thúc đẩy kết quả vượt kỳ vọng, phản ánh sự phục hồi đầu tư công nghệ. Gợi ý đầu tư: Tăng trưởng được thúc đẩy mạnh bởi chủ đề AI, giá trị đầu tư nổi bật.
3. Duolingo – Dự báo lượng đặt chỗ quý I và cả năm thấp hơn kỳ vọng
Tóm tắt sự việc: Giá cổ phiếu giảm mạnh hơn 14%; doanh thu quý IV tăng 35% lên 282,9 triệu USD, EBITDA điều chỉnh đạt 84,3 triệu USD, đều vượt kỳ vọng; số người dùng hoạt động hàng ngày tăng 30% lên 52,7 triệu, nhưng đây là tốc độ tăng chậm nhất trong bốn năm qua. Công ty dự báo doanh thu quý I ở mức 288,5 triệu USD, EBITDA điều chỉnh 73,6 triệu USD, thấp hơn kỳ vọng thị trường; công ty sẽ tăng đầu tư vào AI để thúc đẩy tăng trưởng. Giải thích thị trường: Công ty Needham hạ mục tiêu giá từ 300 USD xuống 145 USD, lo ngại tốc độ tăng lợi nhuận ngắn hạn chậm lại. Gợi ý đầu tư: Đầu tư vào AI có thể mang lại lợi ích dài hạn, nhưng cần cảnh giác với áp lực giảm biên lợi nhuận ngắn hạn.
4. Berkshire Hathaway – Buffett nộp “bài thi hoàn hảo” năm 2025 và nghỉ hưu
Tóm tắt sự việc: Năm 2025, giá trị trên mỗi cổ phiếu tăng 10,9%, trong khi chỉ số S&P 500 tăng 17,9%; tỷ suất tăng trưởng kép hàng năm giai đoạn 1965–2025 đạt 19,7%, cao hơn chỉ số S&P 500 10,5%; giá trị thị trường tăng 60.992 lần giai đoạn 1964–2025. Ông Buffett chính thức nghỉ hưu vào ngày 31/12, rời chức CEO nhưng tiếp tục đảm nhiệm Chủ tịch Hội đồng quản trị, đồng thời nắm giữ một lượng cổ phần đáng kể. Giải thích thị trường: Các tổ chức đánh giá cao thành tích xuất sắc dài hạn, coi đây là tiêu chuẩn đầu tư giá trị. Gợi ý đầu tư: Sự chuyển giao quản lý ổn định, tiềm năng tăng trưởng bền vững dài hạn vẫn hấp dẫn.
5. SpaceX – Cân nhắc nộp hồ sơ IPO bí mật sớm nhất vào tháng Ba
Tóm tắt sự việc: SpaceX đang đẩy nhanh tiến trình IPO lớn nhất lịch sử, sớm nhất vào tháng Ba sẽ nộp bản dự thảo đăng ký bí mật tới Ủy ban Chứng khoán Mỹ (SEC), mục tiêu niêm yết vào tháng Sáu, huy động 50 tỷ USD, thiết lập kỷ lục IPO toàn cầu mới. Giải thích thị trường: Theo Bloomberg dẫn lời những người am hiểu, động thái này phản ánh tiềm năng kinh tế vũ trụ, song cần lưu ý các rủi ro thực thi. Gợi ý đầu tư: Cơ hội tăng trưởng cao, nhưng cần thận trọng đánh giá bong bóng định giá và bất định về quy định.
IV. Động thái dự án tiền mã hóa
1. Arthur Hayes: Nếu Mỹ can dự lâu dài vào xung đột Iran, điều này sẽ buộc FED in tiền và đẩy giá Bitcoin tăng cao.
2. JPMorgan: Dự luật về cấu trúc thị trường tiền mã hóa có khả năng được thông qua vào giữa năm và trở thành chất xúc tác tích cực cho nửa cuối năm.
3. Nền tảng X đã loại “sản phẩm tài chính, tiền mã hóa” khỏi danh mục ngành bị cấm trong “Chính sách hợp tác trả phí”.
4. Michael Saylor một lần nữa đăng thông tin về công cụ theo dõi Bitcoin (Bitcoin Tracker), có thể tiết lộ dữ liệu về việc mua thêm BTC.
5. Tỷ lệ lợi nhuận lịch sử trung vị tháng Ba của Bitcoin và Ethereum lần lượt là -1,55% và -9,33%.
V. Lịch sự kiện thị trường hôm nay
Lịch công bố dữ liệu
| 09:45 | Mỹ | Chỉ số PMI sản xuất S&P (giá trị cuối cùng) | ⭐⭐⭐ |
| 10:00 | Mỹ | Chỉ số PMI sản xuất ISM | ⭐⭐⭐⭐ |
| 10:00 | Mỹ | Chi tiêu xây dựng | ⭐⭐⭐ |
| 12:00 | Nga | Chỉ số PMI sản xuất S&P toàn cầu | ⭐⭐ |
Dự báo sự kiện quan trọng
- Công bố dữ liệu sản xuất: Suốt cả ngày – theo dõi mức độ phục hồi của khu vực sản xuất để đánh giá tín hiệu kinh tế.
- Diễn biến địa chính trị: Suốt cả ngày – theo dõi tiến triển mới nhất của xung đột Mỹ–Iran.
Quan điểm các tổ chức:
Theo quan điểm của các nhà phân tích tại các ngân hàng đầu tư hàng đầu, Goldman Sachs cho rằng đà tăng giá vàng không phải dấu hiệu khởi đầu của một “siêu chu kỳ hàng hóa”, vì nguồn cung vàng bị hạn chế nghiêm ngặt, khác biệt với các kim loại như đồng; rủi ro địa chính trị ngắn hạn hỗ trợ giá vàng, nhưng đồng đô la mạnh khiến nhà đầu tư chốt lời. Morgan Stanley và Goldman Sachs nâng mục tiêu giá dầu, do gián đoạn nguồn cung và chính sách của OPEC+, dự báo biến động giá dầu sẽ gia tăng. Về thị trường chứng khoán Mỹ, Morgan Stanley lo ngại lạm phát và sự đột phá của AI có thể gây suy giảm; đồng đô la mạnh kìm nén tài sản rủi ro; tuy nhiên, trong giai đoạn biến động cao và phân hóa hiện nay, cần chú ý áp lực lên thị trường châu Âu và châu Á.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
