Là "người khai sáng" của Michael Ma - nhà đầu tư thiên thần của Pop Mart, Tim Draper - ông trùm phong cách đầu tư Thung lũng Silicon đã đặt cược vào Bitcoin và thời đại tiếp theo như thế nào?
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Là "người khai sáng" của Michael Ma - nhà đầu tư thiên thần của Pop Mart, Tim Draper - ông trùm phong cách đầu tư Thung lũng Silicon đã đặt cược vào Bitcoin và thời đại tiếp theo như thế nào?
Một phần "tầm nhìn" của Mai Cương bắt nguồn từ người thầy khai sáng trong thời gian du học Mỹ trước đây — nhà đầu tư mạo hiểm nổi tiếng Thung lũng Silicon Tim Draper.
Chuyên sâu báo cáo Web3Tác giả: Weilin, PANews
Hiện tượng "trào chơi" Pop Mart trở nên nổi tiếng đã khiến nhà đầu tư thiên thần đầu tiên của thương hiệu này – Mai Cương – một lần nữa trở thành tâm điểm chú ý trên thị trường. Vào mùa hè năm 2012, chỉ sau năm ngày gặp gỡ người sáng lập Pop Mart là Vương Ninh, Mai Cương đã quyết định rót vốn vào công ty. Là nhà đầu tư thiên thần đầu tiên của Pop Mart, Mai Cương đã tận mắt chứng kiến hành trình phát triển của công ty từ một căn hộ dân dụng đơn sơ ở Bắc Kinh đến niêm yết tại Hồng Kông.
Thực tế, "con mắt tinh tường" của Mai Cương phần nào bắt nguồn từ người thầy khai sáng trong thời gian du học Mỹ trước đây – Tim Draper, nhà đầu tư mạo hiểm nổi tiếng tại Thung lũng Silicon. Năm 1998, Mai Cương tham gia lĩnh vực đầu tư mạo hiểm Trung Quốc, đồng sáng lập Pudong Venture Capital ở Thượng Hải, sau đó sang Mỹ du học. Trong thời gian học tại UCLA, ông giành giải nhất cuộc thi khởi nghiệp, nhờ đó quen biết và kết duyên với huyền thoại đầu tư mạo hiểm Thung lũng Silicon – Tim Draper, từ đó bước chân vào ngành đầu tư khởi nghiệp tại Silicon Valley. Năm 2005, ông hợp tác cùng Tim Draper sáng lập ra tổ chức ươm tạo khởi nghiệp VenturesLab.
Tim Draper được mệnh danh là "cha đẻ của đầu tư mạo hiểm", những dự án mà ông đầu tư đã thúc đẩy nhiều tiến bộ đổi mới nhất trên thị trường hiện nay, bao gồm Skype, Baidu, Hotmail, Tesla... Đồng thời, Tim Draper cũng là một tín đồ kiên định từ những ngày đầu của Bitcoin.
Gia tộc nối tiếp và gen Thung lũng Silicon: Thế hệ thứ ba của dòng họ đầu tư
Draper xuất thân từ một gia đình có nền tảng cả về đầu tư mạo hiểm lẫn chính trị, là người kế thừa thế hệ thứ ba của dòng họ. Cha ông là người sáng lập công ty đầu tư Draper & Johnson, từng giữ chức Chủ tịch kiêm Tổng giám đốc Ngân hàng Xuất nhập khẩu Hoa Kỳ. Năm 1994, khi cha ông rời chức vụ công để trở lại giới đầu tư, ông cùng người khác sáng lập Draper International – quỹ VC Mỹ đầu tiên chuyên đầu tư vào các doanh nghiệp Ấn Độ.
Ông nội của Tim Draper – William Henry Draper Jr. – đã thành lập công ty đầu tư mạo hiểm Draper, Gaither and Anderson vào năm 1958, thiết lập những quy tắc cơ bản cho mô hình VC ngày nay, bao gồm phí quản lý và chia sẻ lợi nhuận từ các công ty được đầu tư sau khi thoái vốn. Ông nội Draper cũng từng là Đại sứ Hoa Kỳ đầu tiên tại NATO.
Trong một gia đình hội tụ cả yếu tố tài chính và chính trị, Draper sớm thể hiện góc nhìn khác biệt. Ông từng học tại trường Phillips Academy Andover, sau đó vào Đại học Stanford và tốt nghiệp cử nhân kỹ thuật điện năm 1980. Năm 1984, ông nhận bằng MBA từ Trường Kinh doanh Harvard.
Năm 1985, Tim Draper sáng lập Draper Fisher Jurvetson (DFJ), sau đó mở rộng thêm nhiều nền tảng khởi nghiệp và giáo dục khởi nghiệp như Draper Venture Network, Draper University...
Những dự án đầu tư nổi bật nhất của Tim Draper bao gồm Baidu, Hotmail, Skype, Tesla, SpaceX, AngelList, Twitter, Coinbase, Robinhood, Twitch...
Trong khi phần lớn vốn ngoại rút khỏi Trung Quốc vào đầu những năm 2000, Draper lại chọn ở lại và cuối cùng đã thành công khi DFJ đầu tư trúng Baidu. Ông cũng là một trong những nhân vật đầu tiên từ Thung lũng Silicon bước chân vào lĩnh vực đầu tư mạo hiểm tại Trung Quốc. Năm 2005, ông cùng Mai Cương và những người khác sáng lập "VenturesLab" (Công xưởng Khởi nghiệp), trở thành một phần quan trọng trong hệ sinh thái khởi nghiệp Trung Quốc, nơi sau này cũng trở thành nhà đầu tư thiên thần của OKX trong lĩnh vực tiền mã hóa.
Năm 2018, trường đại học nổi tiếng do Tim Draper sáng lập – Draper University – thông qua một trại huấn luyện tên dCamp tại Trung Quan Thôn, Bắc Kinh, nhằm đào tạo nhân lực blockchain, thu hút đông đảo các "OG" trong cộng đồng mã hóa tham gia.
Draper cũng tham gia đầu tư vào một số dự án mã hóa sớm như Ethereum, Coinbase, Ledger, Bancor, Arkham, Ark, Merzo, Propy...
Kết duyên với Bitcoin: Từ 40.000 Bitcoin "biến mất" đến niềm tin kiên định
Ngày nay, dấu ấn đầu tư của Tim Draper trong lĩnh vực mã hóa có thể nói là khắp nơi. Tuy nhiên, so với giai đoạn 2014-2020, những năm gần đây hoạt động đầu tư của Tim Draper trong lĩnh vực mã hóa không còn dày đặc như trước, thay vào đó ông chủ yếu tập trung truyền bá Bitcoin tại các diễn đàn công khai.
Tim Draper bắt đầu chú ý đến Bitcoin từ năm 2011, khi Bitcoin vừa ra đời được hai năm. Thông qua nhà đầu tư Joel Yarmon, ông quen biết Peter Vincennes – người sáng lập CoinLab. Sau này, CoinLab trở thành một công ty đổi mới chuyên về Bitcoin và thợ đào, đồng thời là đối tác tại Mỹ của sàn giao dịch lớn nhất lúc bấy giờ – Mt. Gox (Men Dou Gou). Dù khái niệm này nghe có vẻ xa vời, nhưng Draper rất hứng thú và đã rót một khoản vốn nhỏ vào công ty. Sau đó, Draper hỏi liệu có thể giúp ông mua Bitcoin trị giá 250.000 USD hay không. Lúc đó, giá mỗi Bitcoin khoảng 6 USD. Peter đã mua một ít cho ông và lưu trữ trên Mt. Gox. Peter cũng cho biết sẽ dùng một phần tiền để mua chip đào tốc độ cao ASIC từ nhà sản xuất máy đào Butterfly Labs, nhằm đào Bitcoin với chi phí thấp hơn.
Sau đó xảy ra hai sự kiện khiến khoảng 40.000 Bitcoin lẽ ra thuộc về Draper đã "biến mất". Trước tiên, việc giao chip đào bị chậm trễ. Butterfly Labs không giao chip đúng hẹn cho Peter, mà tự dùng chip để đào Bitcoin trong vài tháng, sau đó mới giao hàng. Trong khoảng thời gian này, càng nhiều thợ đào gia nhập thị trường, xác suất đào được Bitcoin giảm mạnh. Khi Peter cuối cùng nhận được chip, Draper và nhóm đã bỏ lỡ thời điểm đào vàng tốt nhất. Tệ hơn nữa, Peter lưu trữ số Bitcoin đào được trong ví do Mt. Gox kiểm soát, và toàn bộ số Bitcoin này sau đó biến mất do vụ đánh cắp tại Mt. Gox, khiến ông trở thành một trong những chủ nợ lớn nhất của Men Dou Gou.
Tuy nhiên, tổn thất này không những không làm lung lay niềm tin của Draper, mà ngược lại còn khơi dậy sự kính phục của ông đối với tính bền vững của hệ thống Bitcoin – dù trải qua vụ trộm cắp nghiêm trọng, giá Bitcoin chỉ giảm khoảng 20% và vẫn tiếp tục giao dịch sôi động.
Draper nhận ra rằng nhu cầu đối với loại tiền kỹ thuật số mới này mạnh mẽ đến mức, ngay cả khi xảy ra vụ trộm lớn, nó vẫn có thể tiếp tục phát triển, thậm chí có thể mang đến cho chúng ta một cách thức giao dịch, lưu trữ giá trị và chuyển tiền hoàn toàn mới. Nhu cầu xã hội đối với Bitcoin mạnh mẽ đến mức mọi người sẵn sàng chấp nhận sai sót và gian lận, chỉ để sở hữu một hệ thống tiền tệ toàn cầu, không ma sát.
Năm 2014, Văn phòng Cảnh sát Liên bang Mỹ (US Marshal's Office) sau khi tịch thu Bitcoin từ Silk Road, đã đem đấu giá khoảng hơn 30.000 Bitcoin. Draper coi đây là cơ hội để bù đắp tổn thất. Có tổng cộng 31 nhà đấu giá tham gia, mỗi người có thể đặt giá cho chín khối (mỗi khối khoảng 4.000 Bitcoin). Giá thị trường Bitcoin lúc đó là 618 USD mỗi đồng. Ngay phút cuối, Draper quyết định đưa ra mức giá cao hơn thị trường, đặt giá 632 USD và giành chiến thắng toàn bộ chín khối.
Draper nhanh chóng nhận ra ông có thể dùng số Bitcoin này để làm điều gì đó có ý nghĩa – ví dụ như thúc đẩy phổ cập Bitcoin tại các nước đang phát triển. Tại những quốc gia này, người dân thường thiếu niềm tin vào tiền tệ nội địa, phần lớn do chính phủ in tiền quá mức để tư túi, dẫn đến tham nhũng gia tăng và lạm phát leo thang. Tệ hơn nữa, những người thu nhập thấp tại các nước này hầu như không thể tiếp cận ngân hàng, vì các ngân hàng cho rằng họ "không thể ngân hàng hóa" (unbankable). Đây chính là khoảng 3 tỷ người "không có tài khoản ngân hàng" (the unbanked) trên toàn cầu, và Bitcoin có thể là giải pháp dành cho họ.
Dự đoán Bitcoin lên 250.000 USD vào năm 2025, “Bitcoin sẽ thay thế USD”
Theo Tim Draper, ưu thế của Bitcoin rất rõ ràng:
1) Là một loại tiền tệ toàn cầu, không cần sự can thiệp của chính phủ;
2) Là phương thức lưu trữ giá trị mà không cần tích trữ kim loại quý hay tác phẩm nghệ thuật;
3) Là loại tiền tệ không ma sát, có thể tự động luân chuyển theo hợp đồng, không cần luật sư hay kế toán can thiệp.
Ông cho rằng Bitcoin cùng công nghệ nền tảng blockchain là động cơ thúc đẩy tiến bộ nhân loại. Mỹ từng khôn ngoan khi không áp dụng quản lý đối với Internet, từ đó thu hút một lượng lớn doanh nhân Internet đến phát triển tại Mỹ, tạo nên sự thịnh vượng của nền kinh tế Internet. Ngày nay, nếu trong vấn đề quản lý Bitcoin cũng áp dụng chiến lược "nhẹ tay" tương tự, sẽ tiếp tục thu hút các nhà đổi mới ở lại Mỹ.
Tháng 5 năm nay, trong vài tuần liên tiếp, Tim Draper liên tục bày tỏ quan điểm rằng đồng đô la Mỹ đang nhanh chóng mất giá trị, và mạnh mẽ ủng hộ Bitcoin như một giải pháp thay thế. Ông tái khẳng định quan điểm này theo cách thẳng thắn nhất có thể. "Đồng đô la đang trên đà tuyệt chủng," ông viết trên mạng xã hội X, "Khi đồng đô la mất giá, mọi người sẽ đổ xô tiêu xài nó." Ngược lại, Draper cho rằng mọi người sẽ chuyển sang tìm kiếm sự an toàn trong Bitcoin.
"Các nhà bán lẻ sẽ sớm ưa thích Bitcoin hơn," ông nói, "Khi điều đó xảy ra, mọi người sẽ bắt đầu sử dụng Bitcoin để chi tiêu." Phát biểu mới nhất của ông là phản hồi trước cuộc tranh luận tái khởi động giữa các công ty dịch vụ tài chính Bitcoin như Swan về việc "Bitcoin là công cụ lưu trữ giá trị hay phương tiện thanh toán".
Draper cho rằng việc phổ cập Bitcoin như một phương tiện thanh toán có thể xảy ra sớm hơn. Tháng 5, ông nói với CoinDesk rằng dự kiến trong vòng 10 năm tới, Bitcoin sẽ thay thế USD trở thành tiền tệ dự trữ toàn cầu. Đến lúc đó, ông thậm chí dự đoán Bitcoin "sẽ có giá trị vô hạn so với đô la". Trong ngắn hạn, ông dự báo Bitcoin sẽ đạt mức 250.000 USD vào năm 2025.
Một trong những lý do khiến Draper ngày càng bi quan về đồng đô la là chỉ số đô la (DXY) năm nay表现 kém, phản ánh sự suy giảm niềm tin của thị trường vào đồng bạc xanh. Ông chỉ ra rằng sự suy yếu của chỉ số DXY liên quan đến lo ngại của toàn cầu về chính sách thương mại của Tổng thống Trump.
Triết lý đầu tư: Chu kỳ 5-10 năm, nhiệt huyết quan trọng hơn dữ liệu
Là một nhà đầu tư mạo hiểm, Draper cũng từng tổng kết sáu nguyên tắc đầu tư cốt lõi của mình trong một cuộc phỏng vấn bên ngoài:
Không nên rót quá nhiều vốn vào một công ty ngay từ giai đoạn đầu: Draper cho rằng sai lầm lớn nhất mà nhiều nhà đầu tư mắc phải là "đầu tư quá nhiều tiền vào vài công ty đầu tiên… Đừng đầu tư nhiều như bạn 'nghĩ mình muốn'. Bởi vì sau này bạn rất có thể sẽ gặp tình trạng thiếu hụt vốn." Ông khuyên rằng chỉ nên đầu tư từ một nửa đến một phần sáu số tiền dự định ban đầu, bởi rất có thể công ty đó sẽ cần gọi vốn nhiều lần sau này. Khi công ty phát triển tốt, bạn cần đảm bảo vẫn còn vốn để tiếp tục hỗ trợ, khuyến khích những "người chiến thắng" này.
Đặt chu kỳ đầu tư trong khoảng 5-10 năm: Một số khoản đầu tư cần rất lâu mới thu hoạch được, ông nhắc nhở không nên bị mắc kẹt bởi những dự án có chu kỳ quá dài. Lời khuyên của ông là: "Tôi sẽ không nghĩ đến tương lai quá xa… Bạn nên suy nghĩ trong khung thời gian từ 5 đến 10 năm."
Không nên áp đặt kinh nghiệm khởi nghiệp của bản thân lên người khác: Nếu bạn là một doanh nhân thành công và bây giờ bắt đầu đầu tư vào người khác, bạn dễ dàng áp đặt trải nghiệm và tính cách của mình lên những người đi gây vốn. Ông cảnh báo: "Lúc đầu bạn có thể nghĩ, 'Này, tôi làm được, người khác cũng làm được.' Bạn sẽ bắt đầu tung tiền bừa bãi. Bạn cho rằng ai cũng giống bạn, đều có thể làm được những điều bạn từng làm. Nhưng thực tế không phải vậy. Bạn phải bình tĩnh lại, thật sự suy nghĩ xem người này có thực sự sẵn sàng hy sinh vì thành công như bạn đã từng hay không."
Chú trọng sứ mệnh, chứ không phải tiền bạc: Trong giai đoạn đầu tư sớm, tuyệt đối đừng lấy "tôi có thể kiếm được bao nhiêu tiền" làm điểm xuất phát. Draper nói: "Nếu bạn bắt đầu với suy nghĩ 'tôi có thể kiếm tiền từ đây'… thì tốt nhất đừng làm. Bạn nên đầu tư vì sứ mệnh. Nếu bạn thực sự đồng cảm với sứ mệnh đó, bạn nói, 'Tôi yêu thích sứ mệnh này, tôi yêu cách nó sẽ thay đổi thế giới, tôi sẵn lòng tham gia', thì đó mới là kiểu đầu tư lành mạnh."
Đầu tư nên dựa trên "nhiệt huyết", chứ không phải "dữ liệu": Trong một buổi thuyết trình gọi vốn, khi một doanh nhân bắt đầu trình bày các mô hình tài chính, Draper tỏ ra lạnh nhạt, không mấy hứng thú. Doanh nhân này từng nghĩ ông sắp mất nhà đầu tư tiềm năng này. Sau giờ nghỉ, anh và cộng sự điều chỉnh chiến lược, quay lại phòng họp và bắt đầu nói chân thành về sự bất mãn với thực trạng ngành, và những thay đổi mà công ty họ mong muốn tạo ra. Khi tôi nhắc lại câu chuyện này, Draper đáp: "Có thể các bạn đã đúng. Tôi đang tìm kiếm nhiệt huyết."
Kết luận
Đến nay, khi Bitcoin vẫn đôi lúc bị chất vấn là "bong bóng", Tim Draper đã đi trước khi "all in"; khi vốn mainstream vẫn thận trọng quan sát Web3, ông đã bắt đầu nuôi dưỡng nhân tài, xây dựng hạ tầng và đầu tư vào những tầm nhìn cho kỷ nguyên tiếp theo. Ông không coi mình là kẻ đầu cơ, mà là người thúc đẩy thay đổi.
Có lẽ trong mắt Mai Cương – nhà đầu tư Pop Mart – Draper không chỉ là người thầy khai sáng, mà còn là người "dù trong mùa đông khắc nghiệt của vốn vẫn thắp lên những tia lửa nhỏ".
Hành động của ông tiếp tục lan tỏa. Bitcoin có thực sự thay thế được đồng đô la hay không, chưa thể khẳng định, nhưng điều chắc chắn là: Tim Draper đã đặt toàn bộ niềm tin của mình vào một thế giới có thể xảy ra đó.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
PANews
