러시아 암호화폐 정책 전환: 실험적 입법 탐구
작성: TaxDAO
1. 뉴스 개요
러시아, 해외 기업 및 마이닝 풀에 채굴 장비 또는 데이터센터를 임대하는 기업에 부가가치세(VAT) 부과 검토 중
2024년 9월 1일부터 러시아는 암호화폐를 국경 간 무역 및 디지털 자산 거래에서 공식적으로 사용할 수 있도록 허용하며, 이더리움(ETH), 스테이블코인 USDT 등 주요 암호화폐 포함되며, 이를 통해 세계적으로 소수의 국가 중 하나로 암호화폐를 합법적인 결제 수단으로 인정하게 되었다. 같은 해 11월, 러시아는 암호화폐 채굴 산업에 합법적 지위를 부여하여 그간 수년간 회색 지대에서 운영되어 온 상황을 종결시켰다. 이후 2025년 1월, 산업용 마이너와 '채굴 인프라 운영자(MIO)' 모두 국가 명부에 등록해야 하는 법적 의무가 발효되었다. 2025년 4월 1일 기준, 116개의 MIO와 606개의 산업용 마이너(промышленные майнеры)가 등록되었으나, 러시아 연방국세청(FTS)은 여전히 다수의 기업이 규제를 준수하지 않고 있다고 판단하고 있다. 해당 명부는 FTS가 관리하며, 현재 FTS는 산업용 마이너 및 MIO의 연간 수익에 대한 구체적인 과세 세칙 마련을 추진 중이다.
2025년 5월 1일, 러시아 재무부는 해외 기업 및 마이닝 풀에 채굴 장비 또는 데이터센터를 임대하는 기업에 대해 부가가치세(VAT)를 부과할 계획을 발표했으며, 해외 채굴 기업에 전력을 공급하는 에너지 기업 또한 신규 규정의 적용 대상이 된다. 재무부는 이번 조치가 채굴 장비 임대 서비스의 과세 절차를 명확히 하고, 비러시아 고객에게 '채굴 해시파워'를 제공하는 기업에 대한 세금 규정을 마련하기 위한 것이라고 밝혔다. 그러나 현행 법률에 '명확한 해석'이 부족해 기업들이 신고 시 어려움을 겪고 있으며, VAT는 실시간, 월간 또는 연간 임대 청구서에 적용될 가능성이 있다.
2. 러시아 부가가치세(VAT) 신규 규정 상세 내용
2.1 입법 진행 상황
러시아 재무부는 2025년 5월 1일 국경 간 채굴 서비스에 대한 부가가치세 과세 법안 초안을 공식 제출하며, 암호화폐 채굴 산업에 대한 세무 감독 강화의 중요한 단계를 밟았다. 현재 해당 법안은 공청원 기간에 있으며, 산업 협회, 기업 및 일반 대중이 조항에 대해 의견을 제출할 수 있다. 공청원 기간 종료 후에는 의회 심의 절차로 넘어갈 예정이며, 법안이 통과될 경우 2026년 1월 1일부터 시행될 것으로 예상된다. 동시에 <러시아 연방 세법> 제149조가 개정되어 디지털 화폐 관련 거래의 부가가치세 규정이 명확히 정립될 전망이다. 원활한 전환을 위해, 이미 등록된 마이너 및 인프라 운영자에게는 일정한 유예기간이 주어지며, 전력 공급업체는 국경 간 채굴 용도의 전력 사용량을 별도로 신고하도록 요구됨으로써 세무 당국이 과세 대상을 정확히 구분하고 에너지 기본 서비스에 과도한 부담을 주지 않도록 할 계획이다.
현재 논란의 중심은 과세 범위에 있다. 에너지 산업 협회는 전력 판매를 부가가치세 체계에 포함시키는 것을 반대하며, 이는 에너지 기본 서비스로서 그 비용이 이미 전기 요금 메커니즘을 통해 반영되고 있다고 주장한다. 반면 재무부는 전력이 채굴 활동의 핵심 비용 구성 요소이므로 경제적 가치를 포괄적으로 반영하기 위해 부가가치세 과세 대상에 포함되어야 한다고 주장하고 있다. 이러한 입장 차이는 최종 세율 결정과 관련 산업의 준수 비용에 영향을 미칠 수 있다.
2.2 산업용 마이너 및 MIO의 법적 정의와 등록 요건
러시아는 이미 2024년 8월 8일 산업용 마이너(промышленные майнеры)와 채굴 인프라 운영자(MIO)의 법적 정의를 명확히 하였다. 러시아 국립 통신사 타스(ITAR-TASS) 보도에 따르면, 모스크바 시간(UTC+3) 8월 8일, 블라디미르 푸틴 대통령이 암호화폐 채굴, 마이닝 풀, 채굴 인프라 운영자, 주소 식별자, 마이닝 풀 활동 조직 개인 등의 새로운 개념을 도입하는 법안에 서명하였다. 이 법안은 산업용 마이너 및 '채굴 인프라 운영자(MIO)'의 정의, 인정 기준, 등록 대상 및 제출 서류 등을 구체적으로 규정하고 있다.
산업용 마이너(промышленные майнеры)는 대규모 암호화폐 채굴 활동을 수행하는 법인 또는 개인 사업자로서, 일반적으로 높은 에너지 소비량과 대규모 장비를 동반하는 활동을 의미한다. 산업용 마이너는 다음 조건을 충족해야 한다:
(1) 등록 주체로서, 러시아 내 법인 또는 개인 사업자여야 하며, 연방국세청(FTS)이 관리하는 '암호화폐 채굴자 명부'에 포함되어야 한다.
(2) 에너지 소비 측면에서는, 개인이 가정용 전기를 이용해 채굴 활동을 수행할 경우 정부가 설정한 전력 소비 한도를 초과해서는 안 된다(구체적 수치는 에너지부에서 동적 조정).
(3) 준수 의무 측면에서는, 정기적으로 세무당국에 채굴 수익을 신고하고 수입 수준에 따라 분류된 세율을 납부해야 한다. 연간 수입이 일정 기준(240만 루블) 이하인 투자자는 13%의 세율이 적용되며, 이를 초과하는 부분은 15%의 세율이 적용된다.
채굴 인프라 운영자(MIO): 암호화폐 채굴 관련 인프라 및 서비스를 전문적으로 제공하는 운영자를 의미하며, 채굴 장비 관리, 데이터센터 운영 등을 포함한다. MIO의 인정 기준은 보다 엄격하며, 다음과 같은 요건이 존재한다:
(1) 면허 제도 측면에서, 연방정부로부터 '채굴 인프라 운영자 면허'를 취득해야 하며, 이 면허는 디지털경제부 산하 특별위원회가 심사 및 승인한다.
(2) 서비스 범위 측면에서, 광산 호스팅, 데이터센터 임대, 해시파워 판매 등의 서비스를 제공할 수 있으나, 전력 송배전 및 스케줄링 등 전력 산업의 핵심 업무와의 결합은 명시적으로 금지된다.
(3) 등록 요건으로는 기업 정관, 기술 계획서, 전력 구매 계약서 등의 서류를 연방국세청에 제출해야 한다.
(4) 연간 적합성 감사를 받아야 한다.
러시아 연방국세청(FTS)의 등록 요건에 따르면, 산업용 마이너 및 채굴 인프라 운영자(MIO)는 다음 서류들을 제출하여 적법한 등록을 완료해야 한다:
(1) 법인의 경우, 공증된 정관 사본을 제출해야 하며, 이 정관에는 산업용 조립 또는 암호화폐 채굴 관련 업무 범위 조항이 명시되어 있어야 하고, 동시에 세무등록증 및 법인의 국가등록번호를 첨부해야 한다.
(2) 개인 사업자의 경우, 신분증명서(예: 여권 공증본) 및 개인사업자 국가등록번호를 제출해야 한다.
운영 측면에서 개인과 기업 모두 채굴 장비 목록, 장비의 전자 서명, 기술 사양 및 에너지 소비 설명서, 그리고 채굴 수익을 수령하는 디지털 지갑 주소를 제출해야 한다. 추가로, 러시아 연방정부 2015년 7월 17일자 제719호 결의안 제1조 a항에서 규정한 서류와 산업 제품 기술 요건 관련 문서(기술조건, 기업 표준, 공정 규정 또는 국가 표준 등)를 첨부해야 한다. 이 절차는 신청자가 기술 진입 요건, 세무 준수 및 자금세탁방지(AML) 규제를 충족함을 보장하기 위한 것이며, 미등록 기업은 벌금 및 법적 리스크에 직면할 수 있다.
2.3 부가가치세 신규 규정의 과세 요소
법안 초안에 따르면, 부가가치세 과세 범위는 국경 간 채굴 서비스로 명확히 규정되며, 해외 고객에게 채굴 장비 임대, 실시간 해시파워 서비스 제공, 그리고 전력 공급(재무부 방안이 최종 확정될 경우)이 포함된다. 세율 기준에 따르면, 일반 세율은 20%로 장비 임대 수입에 적용되며, 서비스 대상이 유라시아경제연합(EAEU) 회원국 기업일 경우 부가가치세 면제를 신청하여 0% 세율 혜택을 받을 수 있다. 0% 세율을 신청하는 서비스 제공자는 'EAEU 고객 세무등록 증명서' 및 '서비스 용도 선언서'를 제출해야 하며, 기타 세율은 <러시아 연방 세법> 제164조 제1항 '국경 간 서비스 0% 세율 대상 목록'을 참조할 수 있다. 납세 의무는 러시아 내에 등록된 장비/해시파워 서비스 제공자(외국 기업 상주지 포함)가 부담하며, 장비 임대자가 신고 의무를 이행하지 않을 경우 장비의 실제 관리자(예: 데이터센터 운영자)가 연대책임을 지고 부가가치세 및 체납금을 대신 납부해야 한다.
신고 주기는 월간 및 연간 두 가지로 나뉘며, 러시아 내 서비스 제공자가 신고를 수행하고 국경 간 서비스 계약서, 외화 수입 증빙서류 등을 제출하여 납세 의무를 이행해야 한다.
(1) 월간 신고: 일반적으로 부가가치세 신고서를 제출하고, 공증된 러시아어-영어 병기 국경 간 서비스 계약서, 외화 수입 은행 증빙서(루블/외화 수령 증명), EAEU 회원국 고객에 대한 0% 세율 신청 시에는 유효한 세무등록 증명서를 반드시 첨부해야 한다.
(2) 연간 신고: 일반적으로 해외 고객의 장비 사용 시간 또는 출력된 해시파워 데이터(단위: TH/s·일)를 상세히 기록한 장비 사용 로그를 제출해야 한다.
모든 신고 서류는 연방국세청(FTS)이 인증한 전자 서명을 통해 제출되어야 하며, 해시파워 서비스는 일일 기준으로 정확히 계량하여 계약상 요금 조항과 일치해야 한다는 점에 유의해야 한다.
3. FinTax 관점
이번 부가가치세 신규 규정에 대해 러시아 내에서는 격렬한 논쟁이 벌어지고 있다. 일부 지지자들은 이번 규정이 두 가지 측면에서 긍정적인 효과를 가져올 것으로 본다. 정책 연동 효과 측면에서, 올해 초 시행된 모든 암호화폐 채굴 사업의 등록 의무화는 세무 당국이 산업 전체의 장비 보유량 데이터를 포괄적으로 파악할 수 있게 하였다. 이는 중요하다. 규제 당국이 산업 규모를 명확히 인식할 수 있을 뿐 아니라, 부가가치세 징수를 위한 정밀한 과세 대상 확보에도 기여한다. 등록 정보를 통해 세무 당국은 과세 대상을 명확히 하고, 기업의 장비 수량, 규모, 운영 상태 등을 파악하여 부가가치세 신규 규정을 효과적으로 시행하고 세수를 누락 없이 확보할 수 있다.
정부 수입 측면에서도, 부가가치세 신규 규정은 러시아 정부에 상당한 재정 수입을 가져올 것으로 예상된다. 재무부 추산에 따르면, 연간 450~600억 루블의 추가 세수가 발생할 전망이다. 이 자금은 러시아 정부에 중요한 전략적 의미를 갖는다. 주로 국내 전력 인프라 업그레이드를 위한 보조금으로 사용될 예정이다. 암호화폐 채굴 산업은 고에너지 소비 산업으로, 전력 공급의 안정성과 품질에 높은 요구를 한다. 전력 인프라를 업그레이드함으로써 전력 공급 효율과 신뢰성을 높이고 기업의 전기 요금 부담을 낮춤으로써 암호화폐 채굴 산업의 발전을 더욱 잘 지원할 수 있다. 더불어 거觀경제적 관점에서 이 재정 수입은 교육, 의료, 사회보장 등 민생 분야에도 활용되어 국민 생활 수준 향상과 경제의 지속 가능한 발전을 촉진할 수 있다. 또한, 부가가치세 신규 규정을 통해 러시아 정부는 암호화폐 채굴 산업을 더욱 규범화되고 합법적인 방향으로 유도하여 산업의 건강하고 안정적인 발전을 도모하고, 국가 경제의 전환과 업그레이드에 기여할 수 있다.
반면, 신규 규정 초안은 많은 반대 의견에도 직면해 있다. 반대자들은 단기적으로 부가가치세 신규 규정이 세부담 증가를 초래하여, 일부 중소형 산업용 마이너와 MIO가 증가하는 비용을 감당하지 못하고 국경 간 사업에서 철수할 수 있다고 우려한다. 이러한 중소기업은 일반적으로 규모가 작고 자금력이 약해, 높은 세율 앞에서 정상적인 운영과 수익 창출을 유지하기 어렵다. 이들의 철수는 산업 통합을 가속화하고, 시장 점유율이 대형 산업용 마이너와 MIO로 더욱 집중되는 결과를 초래할 것이다. 이는 일정 수준에서 산업 전체의 효율성과 경쟁력을 높이는 데는 긍정적이지만, 전체 채굴 산업 생태계의 균형 측면에서는 완전히 긍정적인 일은 아니다.
장기적으로 보면, 산업의 추세는 더욱 심각할 수 있다. 대형 산업용 마이너와 MIO는 더 낮은 비용과 더 높은 이윤을 추구하기 위해 데이터센터를 카자흐스탄 등 낮은 세금 부담 국가로 이전할 가능성이 있다. 이러한 국가들은 더 유리한 세제 혜택과 전기 요금을 제공하며 관련 인력을 유치할 수 있다. 만약 대형 산업용 마이너와 MIO가 대규모로 이전한다면, 러시아의 해시파워 점유율은 하락할 것이며, 해시파워는 암호화폐 채굴의 핵심 경쟁력이기 때문에, 점유율 감소는 러시아가 글로벌 채굴 시장에서의 발언권과 영향력을 약화시키게 되며, 해당 분야의 기술 발전과 혁신에도 부정적인 영향을 줄 수 있다.
우리는 이번 신규 규정 초안에 대해 다음과 같은 몇 가지 측면도 주목해야 한다고 생각한다. 우선 과세 항목 분류에 대한 논란이 존재한다. 러시아 재무부와 국세청은 채굴 서비스를 '장비 임대'로 분류하여 20% 세율을 적용하는 데 대해 아직 초안 단계에서 합의에 이르지 못했다. 또한 국경 간 거래 증빙서류 부족 문제가 심각하다. 60% 이상의 채굴 기업이 해외 고객의 완세 증명서를 제출하지 못해 세무 당국이 부가가치세 매입세액 공제를 거부하고 있는 실정이다. 게다가 에너지 비용 분배 문제도 시급히 해결되어야 한다. 광산의 전력 지출은 운영 비용의 대부분을 차지하지만, 현행 법규는 전력 구매 송장의 부가가치세 공제 비율을 명확히 규정하지 않고 있다.
논란이 있음에도 불구하고, 전반적으로 이번 조치는 러시아가 자체 암호화폐 정책 전환과 시장의 건강한 발전을 추진하는 유의미한 시도라고 볼 수 있다. 관련 개혁이 최종적으로 시행되어 좋은 성과를 거둔다면, 러시아는 이를 더 많은 하위 분야로 확대하여 국가 이익을 유지하는 전제 하에 국내 암호화폐 산업의 발전을 계속 유도할 가능성이 있다.
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