Foresight Ventures PayFi レポート（下）： 新たなるパラダイム - AI決済、マイクロペイメント、革新的な入出金ソリューション
TechFlow厳選深潮セレクト
Foresight Ventures PayFi レポート（下）： 新たなるパラダイム - AI決済、マイクロペイメント、革新的な入出金ソリューション
PayFiは、従来の金融が長年抱えていた非効率性という課題を革新的に解決しただけでなく、広大な市場機会も切り開きました。
Web3業界の深掘り報道に専念し潮流を洞察執筆：Alice @Foresight Ventures
前回の記事では、PayFi分野のエコシステム全体を分析しました。今回はその中でも特に有望な新規応用シナリオに焦点を当てて詳しく見ていきます。AI決済、消費者向けマイクロペイメント、革新的な入出金ソリューションの3つです。
（1）AI決済
我々は、AIと暗号資産決済の融合が極めて大きな市場ポテンシャルを持つと確信しています。AI決済は伝統的金融業界以外のデータアノテーション、モデル学習、コンテンツ制作など多くの分野を変革する可能性があります。AIエージェントが日常生活に溶け込むにつれ、暗号資産決済の応用範囲も主流産業へと広がり、将来的にはAIアシスタントがあなたのために飲食の注文、衣料品や日用品の購入、会議への移動手段の手配などを自動で行う時代が来るでしょう。
市場機会
-
AI決済プラットフォームの収益源：取引手数料、サブスクリプション料金、AIサービスにおけるマイクロペイメントシステムなど、多様な収益モデルが存在します。
-
ステーブルコイン決済の利点：従来の銀行システムに比べ、ステーブルコインは24時間365日リアルタイムでの国際送金が可能で、速度が速く手数料も低コスト。これはAI主導のマイクロトランザクションに最適です。
事例：Skyfire
Skyfireは、AIエージェントおよびユーザー向けに強力かつ拡張性のある決済インフラを提供することを目指しており、主に以下の要素から構成されています：
決済・ウォレット基盤：
-
Skyfireウォレットサービス：グローバル取引における資金の出入金を実現。
-
支払いによる認証（Payment-as-Auth）：USDCのリアルタイム決済を可能にします。
-
マイクロペイメント対応：許可不要、高頻度、低価値の取引をAIエージェントが行えるように支援。
オープンプロトコル（AIマーケット）：AI関連製品・サービスを統合。AIエージェントはSkyfireオープンプロトコル（マーケットプレイス）を通じて必要なリソースに接続し、Skyfire APIを使ってサービス利用料を支払えます。例えば、分散型コンピューティング市場、分散型データアノテーション市場、自動化されたデータセット、AIモデルAPIなどが該当します。
アイデンティティおよび検証層：各AIエージェントにKYA（Know Your Agent）によるアイデンティティを付与し、すべてのエージェント、ユーザー、企業に対して識別可能なIDを提供。KYAにより取引履歴を追跡でき、コンプライアンスと説明責任を確保。また、すべての取引でエージェントの身元確認が可能となり、安全性が向上します。
統合ツール：160種類以上の大規模言語モデル（LLM）に対応し、データセット、高品質コンテンツ、WebサービスのAPIアクセスを提供。開発者向けにSkyfireを自社システムに統合するためのツールも整備されています。
成功の鍵となる要素
AI決済レイヤーのネットワーク効果：SkyfireはAIマーケットと決済レイヤーを一体化したプラットフォームです。一方で、複数のAIマーケットやサービスプロバイダーを統合することで、より多くのユーザーおよびAIエージェントの利用を促進。他方で、Web2/Web3のAIサービスプロバイダーにも収益機会を提供（ステーブルコインによる高速・高頻度送金）することで、双方が成長する好循環が生まれます。
コンプライアンスとセキュリティ：検証済みのアイデンティティ（KYA）と取引履歴により、詐欺防止と安全な取引が実現されます。また、「支払いによる認証」システムによって取引の信頼性がさらに高まります。
強固なコミュニティ：LLMプロバイダーやデータマーケット、エンタープライズAI企業との協業によりエコシステムを強化。現在、1,500人以上の開発者がSkyfireのツールやサービスを利用しています。
（2）消費者向けマイクロペイメント
暗号資産を活用した消費者向けマイクロペイメントは、Moonshot（暗号資産でミームコインを取引）やSidekick（ストリーマー向けWeb3決済ゲートウェイ）といった革新モデルを通じ、即時グローバル決済と分散型プロトコルの潜在力を示しています。仲介コストや手数料の削減により、暗号資産取引、コンテンツ制作、ゲーム、ライブ配信などの業界に変革をもたらす可能性があり、特に新興市場において優位性を発揮します。低い手数料、円滑なクロスボーダー送金、モバイル普及率の高さが、暗号資産を理想的なソリューションにしています。
市場機会
-
ターゲット市場：タクシー配車、ゲーム、デジタルメディア、ライブ配信、クリエイター、オンラインコミュニティなど、消費者の日常的な取引シーン。
-
収益源：取引手数料、コンテンツプラットフォームとの提携収益、DeFi統合による収益など。
事例：Moonshot
Moonshotは、Apple Payなどを使用してミームトークンの売買ができる取引プラットフォームです。主な特徴は以下の通りです。
-
セルフカストディウォレット：メールアドレスとパスワード（Touch ID、Face IDまたはパスワードで保護）でアカウントを作成可能。MPC（マルチパーティ計算）パートナーTurnkey.comと連携し、サポートするブロックチェーン上で組み込み型ウォレットを生成。
-
料金体系：管理コストのカバーと快適な体験の提供のため、取引手数料を課金。取引額に応じて段階的に設定されており、ネットワーク手数料はプラットフォームが代行支払いすることで注文処理を優先。例えば、1〜250ドルの取引は2.5%（最低約0.40ドル）、250ドル以上は1%の手数料。
-
紹介プログラム：ユーザーが友人を紹介すると報酬を得られ、紹介者と被紹介者がともに本人確認を完了した時点で両者に報酬が付与されます。現在は一部地域のiOSユーザーのみ対象。
成功の鍵となる要素
使いやすいUI/UX設計：Moonshotのインターフェースはシンプルで直感的。Apple Pay、クレジットカード、PayPalなどフィアット通貨での支払いに対応しており、ミームコイン取引のハードルを下げ、初心者の参入を促進します。
迅速なトークン上場：人気ミームトークンを素早く上場できる能力が重要です。たとえばMOODENGの上場は、ユーザー参加度と取引量の大幅な増加につながり、市場トレンドを的確に捉える能力を示しています。
効果的な紹介メカニズム：紹介者と新規ユーザーに報酬を与える仕組みにより、ユーザー成長を促進し、コミュニティのエンゲージメントを高め、プラットフォームの普及を加速します。
コンプライアンスとセキュリティ対策：地元法規制を遵守し、本人確認や取引処理においてMoonPayと連携するなど、堅牢なセキュリティ体制を構築。これによりユーザーの信頼を獲得し、持続可能な成長の基盤を築いています。
事例：Sidekick
Sidekickは、Web3ゲーム陪プレイ（コンパニオンサービス）と決済ゲートウェイを提供するプラットフォームで、ストリーマーは暗号資産でマイクロペイメントやチップを受け取れます。
成功の鍵となる要素
クリエイターの支払い課題を解決：従来のストリーミングプラットフォーム（YouTube、Twitch、TikTokなど）は最大30%の手数料を徴収し、支払い周期も長く（通常数週間）、地域制限もあります。Sidekickはブロックチェーンによる即時かつ低コストの決済を提供することでこれらの問題を解決。特に、従来の決済インフラが整っていない地域のクリエイターにとっては大きなメリットです。
低コスト取引による収益の公平化：Sidekickは中堅クラスのインフルエンサーでも高い収益を得られる環境を提供。Web2プラットフォームの手数料を排除することで、収益分配がより公正になります。ギグエコノミーの労働者にとって、より良い報酬比率と迅速な支払いは非常に魅力的です。
Web3インフラによる拡張性：SidekickはWeb3プロトコルを採用し、決済ゲートウェイを非中央集権的、拡張性があり、安全かつ信頼性の高いものとしています。ブロックチェーンの透明性とセキュリティは、クリエイターとユーザー双方に信頼を提供し、少量から1日数百万件の取引まで対応可能です。
クリエイター経済の将来像：クリエイター経済の発展に伴い、Sidekickのようなプラットフォームは、非中央集権型・暗号資産ネイティブのマネタイズ分野で先駆的立場を占めています。NFT、デジタル資産、Web3アプリの普及に合わせ、Sidekickは包括的な決済ソリューションとしての役割を果たせます。ストリーマーやクリエイターはライブ配信での収益だけでなく、トークン化コンテンツやファンズトークンなどを通じて影響力を直接マネタイズできます。
（3）革新的な入出金ソリューション
効率的な入出金ソリューションは、暗号資産の大規模普及において極めて重要な役割を果たします。これらはフィアット通貨に依存するユーザーおよび機関が、暗号資産や分散型金融（DeFi）にアクセスするための橋渡しとなります。
市場機会
-
ステーブルコイン需要の増加：送金、DeFi、クロスボーダー貿易などでUSDC、USDT、DAIなどのステーブルコインの利用が拡大。米国大統領選後、関連法規の整備が進み、コンプライアンス体制整った環境下でのさらなる成長が期待されます。
-
Layer-2およびマルチチェーン拡張：入出金プラットフォームはOptimism、ArbitrumなどのLayer-2ネットワークや、Solana、Avalancheなどのクロスチェーン対応と連携することで、コスト削減と取引速度の向上を実現。ユーザーは多様な暗号エコシステムにアクセス可能になります。
-
アクセシビリティの向上：埋め込み型決済ソリューションや、ウォレット不要（メールや電話番号でアクセス可能）の方式により、暗号資産の導入フローが簡素化され、初心者ユーザーの獲得と広範な利用促進が可能になります。
-
新興市場の潜在力：入出金プラットフォームは、金融インフラが未整備な新興市場においてモバイル製品で浸透。企業向けツールを提供し、Visa、Stripeなどのパートナーと協業することで、機関投資家や従来の決済ネットワークにも参入します。
事例：Fiat24
Fiat24はWeb3バンクとして、ユーザーにフィアット通貨と暗号資産のシームレスかつゼロコストの交換体験を提供します。主な機能は以下の通りです。
-
トークン化預金：CHF、EUR、USD、GBPなどのフィアット通貨をイーサリアムブロックチェーン上のERC-20トークンとして表現。各トークンは裏付けられたフィアットと1:1で連動し、安定性と信頼性を確保。即時かつ透明な取引が可能で、DeFiサービスともシームレスに連携できます。
-
NFTベースのアカウントアクセス：ユーザーは自身のデジタルアイデンティティとしてユニークなNFTを取得し、Fiat24アカウントにアクセスします。従来のユーザー名とパスワードを置き換え、セキュリティとユーザーのコントロールを強化。このNFTはユーザーのArbitrum（イーサリアム）ウォレットに保管され、Fiat24サービスの利用に使用されます。
-
Visaデビットカード統合：Fiat24アカウントと連携したVisaデビットカードを提供。世界4,000万店舗以上で利用可能。Fiat24のdAppからカードにチャージでき、指定通貨での残高表示も可能です。
-
コンプライアンス保証：SR Saphirstein AGが運営し、スイス金融市場監督局（FINMA）の監督下にあります。AML（マネーロンダリング防止）要件を遵守し、スイスGrant Thorntonによる財務および規制監査を定期的に受けており、ユーザーのコンプライアンスと資金安全を確保しています。
Fiat24の成功の鍵となる要素
強力なネットワーク効果：Fiat24の成功は、トークン化預金を業界標準とするかどうかにかかっています。この基盤的役割により相互運用性が促進され、従来の金融（TradFi）と分散型金融（DeFi）をつなぐ自己強化型エコシステムが形成されます。
規制優位性とコスト競争力：スイスの銀行免許により、伝統的金融システムからのバックアップとSWIFT/SEPAネットワークへのアクセス権を獲得。この規制上の地位により、パートナーやユーザーに対して極めて競争力のある価格を提供でき、信頼性と効率性を兼ね備えたWeb3バンキングソリューションとなっています。
フィアットと暗号資産の融合：トークン化された預金（例：USD24）、即時のフィアット-暗号資産変換、オンチェーン・オフチェーン帳簿の同期により、TradFiとDeFiをシームレスに接続し、スムーズでユーザーフレンドリーなエコシステムを実現しています。
拡張可能なパートナーシップ：Fiat24はワンストップのWeb3バンキングソリューションを提供し、主要ウォレットや取引所との統合が容易。収益シェアモデルにより適用範囲を拡大し、ネットワーク成長を推進し、プラットフォームの実用性を高めています。
まとめ
我々は、ブロックチェーンがグローバル決済システムを再定義する上で巨大な可能性を持っていると考えています。AI主導のマイクロトランザクション、消費者向けマイクロペイメント、フィアットから暗号資産への変換ソリューションに至るまで、PayFiの革新は従来金融の慢性的な非効率を解消し、広大な市場機会を開拓しています。暗号資産、ステーブルコイン、DeFiの融合は、拡張性があり、安全で、費用対効果の高いソリューションへの道を切り開いています。
PayFiは、より包括的で透明性が高く、効率的な金融の未来へとつながる架け橋です。依然として規制やインフラの課題に直面していますが、展望は明るく、将来への期待は大きいと言えるでしょう。
TechFlow公式コミュニティへようこそ
Telegram購読グループ：https://t.me/TechFlowDaily
Twitter公式アカウント：https://x.com/TechFlowPost
Twitter英語アカウント：https://x.com/BlockFlow_News
Foresight Ventures
