Khó khăn của người giàu Mỹ: tài sản tăng vọt, thiếu hụt tiền mặt
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Khó khăn của người giàu Mỹ: tài sản tăng vọt, thiếu hụt tiền mặt
Hàng chục triệu người Mỹ bước qua ngưỡng cửa tỷ phú, nhưng lại khó tận hưởng cuộc sống xa hoa do tài sản bị hạn chế.
Chuyên sâu báo cáo Web3Tác giả: Andre Tartar, Ben Steverman, Stephanie Davidson
Biên dịch: TechFlow
Số lượng các hộ gia đình triệu phú đang tăng lên, nhưng phần lớn tài sản của họ bị mắc kẹt trong những tài sản khó chuyển đổi thành tiền mặt một cách nhanh chóng.
Theo một cuộc điều tra kéo dài 18 tháng do tờ New-York Tribune – đã ngừng xuất bản từ lâu – thực hiện vào năm 1892, khi nước Mỹ đang ở đỉnh cao thời kỳ Gilded Age, cả nước có tổng cộng 4.047 triệu phú, và tờ báo này còn liệt kê tên từng người trong một ấn bản đặc biệt.
Ngày nay, theo phân tích của Bloomberg dựa trên dữ liệu khảo sát chính phủ đến năm 2023, số hộ gia đình triệu phú tại Mỹ đã vượt quá 24 triệu, chiếm gần một phần năm tổng số hộ gia đình tại Mỹ.
Trong đó, hoàn toàn một phần ba số triệu phú hiện đại được tạo ra sau năm 2017, chủ yếu nhờ sự gia tăng nhanh chóng về giá trị bất động sản và thị trường chứng khoán.
Sự trỗi dậy của các hộ gia đình triệu phú
Tỷ lệ các hộ gia đình Mỹ có tài sản ròng trên 1 triệu USD
Nguồn: Khảo sát Thu nhập và Tham gia Chương trình (SIPP), Cục Điều tra Dân số Hoa Kỳ
Điều này không có nghĩa là họ có nhiều tiền mặt trong tay.
Thực tế, ngày càng nhiều triệu phú có tài sản bị khóa trong những tài sản khó hoặc không thể chuyển đổi nhanh thành tiền mặt, ví dụ như giá trị sở hữu nhà (home equity) và ngày càng nhiều tài sản hưu trí có giới hạn độ tuổi như tài khoản hưu trí 401(k) và tài khoản hưu trí cá nhân (IRA). Khi kết hợp với lạm phát và lãi suất cao hơn, các cố vấn tài chính cho biết 1 triệu USD giờ đây không còn đủ để đảm bảo một cuộc sống hưu trí ổn định, chứ chưa nói đến việc trở thành chìa khóa vàng dẫn tới tầng lớp giàu có.
"Từ 'triệu phú' từng mang ý nghĩa về sự giàu có tự động", Ashton Lawrence, cố vấn tại Mariner Wealth Advisors ở thành phố Greenville, bang Nam Carolina, nói. "Bây giờ mục tiêu đã thay đổi. Nó vẫn là một cột mốc quan trọng, nhưng đối với đa số người dân, điều này giờ đã không còn đủ."
Mức ngưỡng 1 triệu USD được sử dụng trong phân tích của Bloomberg đã tính đến nợ và các khoản phải trả khác. Tuy vậy, các triệu phú ngày nay hiếm khi có thể tùy ý chi tiêu gần 1 triệu USD. Đối với những hộ gia đình "vừa đủ đạt chuẩn triệu phú", có tài sản ròng từ 1 đến 2 triệu USD, phần lớn tài sản của họ là phi lưu động. Năm 2023, khoảng 66% tài sản của họ bị gắn chặt vào nhà chính và các tài khoản hưu trí, tỷ lệ này tăng 8 điểm phần trăm kể từ năm 2017.
Để có thể tự do sử dụng tài sản, các triệu phú thường cần mức tài sản cao hơn. Năm 2023, các hộ gia đình có tài sản ròng từ 5 triệu USD trở lên có khoảng 24% tài sản được giữ trong các tài khoản ngân hàng hoặc môi giới dễ tiếp cận hơn, trong khi con số này ở các hộ gia đình có tài sản ròng gần 1 triệu USD chỉ là 17%.
Các triệu phú có ít tài sản hơn sở hữu nhiều tài sản phi lưu động hơn
Tỷ lệ các loại tài sản trong tổng tài sản hộ gia đình năm 2023
Nguồn: SIPP, Cục Điều tra Dân số Hoa Kỳ
Ghi chú: Tài sản lưu động là các tài khoản ngân hàng cùng cổ phiếu, quỹ tương hỗ và trái phiếu có thể bán bất kỳ lúc nào.
Phân tích của Bloomberg sử dụng dữ liệu từ Khảo sát Thu nhập và Tham gia Chương trình (Survey of Income and Program Participation) của Cục Điều tra Dân số Hoa Kỳ, nghiên cứu theo dõi sự thay đổi lâu dài của hàng chục nghìn hộ gia đình. Một phân tích khác về Khảo sát Tài chính Người tiêu dùng (Survey of Consumer Finance) của Cục Dự trữ Liên bang từ năm 1989 đến 2022 cũng cho thấy số lượng và tỷ lệ các hộ triệu phú tăng nhanh trong những năm gần đây, đồng thời xác nhận rằng giá trị sở hữu nhà và số dư tài khoản hưu trí ngày càng chiếm tỷ trọng lớn hơn trong tài sản ròng của các triệu phú.
Dĩ nhiên, với đa số người Mỹ, 1 triệu USD vẫn là một khoản tiền có thể thay đổi cuộc đời. Năm 2024, thu nhập trung vị của các hộ gia đình Mỹ là 83.730 đô la, trong khi Vanguard Group cho biết số dư trung vị của 4,8 triệu kế hoạch hưu trí năm ngoái chỉ là 38.000 đô la.
Mặc dù dữ liệu mới nhất cho thấy số lượng triệu phú Mỹ tăng vọt 50% trong sáu năm, họ vẫn đối mặt với loạt yếu tố cản trở dòng chảy tài sản. Ví dụ, lãi suất cao làm trầm trọng thêm vấn đề thanh khoản. Để huy động vốn ứng phó với các khoản chi lớn, nhà đầu tư và chủ nhà thường có thể vay bằng cách thế chấp tài sản, nhưng chi phí hiện nay tăng đáng kể. Theo khảo sát mới nhất của Bankrate với các tổ chức cho vay lớn nhất, lãi suất trung bình của khoản vay tín dụng thế chấp nhà (HELOC) là 7,89%, gần gấp đôi so với mức lãi suất chủ nhà phải trả vào đầu năm 2022. Trong khi đó, lãi suất cho vay ký quỹ tại các công ty môi giới bán lẻ lớn như Fidelity, Vanguard và Charles Schwab hiện bắt đầu từ 10% hoặc 11%, tùy theo quy mô danh mục đầu tư.
"Khi lãi suất cao, bất kể giá trị tài sản ra sao, chúng ta đều cảm thấy mình kém giàu hơn," Nicole Gopoian Wirick, Chủ tịch kiêm cố vấn tài chính tại Prosperity Wealth Strategies, nói.
Các "triệu phú trên giấy" luôn có thể trực tiếp bán tài sản. Tuy nhiên, hiện nay họ có nhiều lý do hơn để do dự. Bán nhà không chỉ gây phiền toái lớn và tốn chi phí giao dịch. Chủ nhà còn phải tìm nơi ở mới trong bối cảnh khả năng chi trả nhà ở tại Mỹ giảm mạnh. Việc dọn nhà có thể đồng nghĩa với việc từ bỏ mức lãi suất thế chấp thấp hơn nhiều so với mức lãi suất hiện tại. Ngay cả khi họ sở hữu tài sản đáng kể ngoài nhà và tài khoản hưu trí có giới hạn độ tuổi, việc sử dụng số tài sản này cũng không hề đơn giản. Các cố vấn cảnh báo rằng khách hàng có thể phải đối mặt với hóa đơn thuế khổng lồ nếu bán một lượng lớn cổ phiếu.
Số lượng triệu phú và phân bố tài sản của họ giữa các thế hệ khác nhau có sự khác biệt rõ rệt. Khi thế hệ Silent Generation dần qua đời, triệu phú sinh trước năm 1946 là nhóm duy nhất có xu hướng giảm về số lượng. Đồng thời, người Mỹ lớn tuổi hơn có nhiều thời gian tích lũy khoản tiết kiệm hưu trí 401(k) hoặc IRA, và có thể rút tự do từ các tài khoản này sáu tháng trước sinh nhật lần thứ 60. Theo phân tích của Bloomberg, chỉ khoảng 27% tài sản của các triệu phú thuộc thế hệ Thiên niên kỷ được giữ trong tài khoản hưu trí, trong khi con số này ở thế hệ Baby Boomers là 37%.
Thế hệ X có số lượng hộ triệu phú mới tăng thêm nhiều nhất
Nguồn: SIPP, Cục Điều tra Dân số Hoa Kỳ
Ghi chú: Phân chia thế hệ dựa trên độ tuổi của chủ hộ.
Các cố vấn cho biết ngay cả khi sở hữu danh hiệu triệu phú, khách hàng giàu có vẫn chưa chắc đã nghĩ đến việc nghỉ việc. Tuy nhiên, số tiền cần thiết để nghỉ việc và duy trì lối sống trước khi nghỉ hưu có thể khác nhau tùy người. "Lạm phát, tuổi thọ kéo dài, thuế và vị trí địa lý là những yếu tố ảnh hưởng đến số tiền bạn cần," Ashton Lawrence nói.
Các triệu phú có thể vẫn đủ khả năng chi trả cho một cuộc sống trung lưu thoải mái, nhưng với nhiều người, lối sống triệu phú kinh điển – như biệt thự nghỉ dưỡng, máy bay riêng, thuê du thuyền, mua sắm thời trang cao cấp – đang ngày càng trở nên xa vời.
Lấy lối sống của một gia đình giàu có tại New York làm ví dụ: một căn hộ bốn phòng ngủ, hai xe Mercedes mới, giáo dục Ivy League cho hai đứa trẻ, một biệt thự nghỉ dưỡng nhỏ ở vùng phía Bắc và một chiếc thuyền chạy nhanh 19 feet. Chưa đến mười năm trước, tổng chi phí cho những khoản này khoảng 1,4 triệu USD. Đến năm 2023, chi phí cho cùng lối sống này đã tăng vọt lên 2,1 triệu USD.
Lối sống của các triệu phú đã không còn như xưa
Kể từ năm 2017, các khoản chi tiêu biểu tượng cho lối sống giàu có gần như tăng gấp đôi.
Nguồn: Zillow, Mercedes-Benz, Đại học Harvard, Sea Ray, Boatguide.com
Ghi chú: Dữ liệu giá nhà dựa trên giá trị trung bình hàng tháng điển hình của các ngôi nhà trong khoảng từ phân vị thứ 35 đến 65 theo Zillow. Chi phí đại học dựa trên mức học phí và chi phí toàn phần tám năm vào năm 2017 và 2025.
"Đây chính là một trong những nguyên nhân gián tiếp khiến một số người trẻ cảm thấy thất vọng vì không thể tận hưởng mức sống như cha mẹ họ," Thomas Murphy, cố vấn tài chính cấp cao tại công ty quản lý tài sản Murphy & Sylvest ở Dallas, nói. "Họ nghĩ rằng 1 triệu USD phải giải quyết được mọi vấn đề tài chính, nhưng giờ đây, con số thực sự họ cần cân nhắc là 10 triệu USD."
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
@Bloomberg
