Đào tìm token tiềm năng: Làm cách nào để xây dựng hệ thống giám sát P/E bằng mô hình AI?
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Đào tìm token tiềm năng: Làm cách nào để xây dựng hệ thống giám sát P/E bằng mô hình AI?
Hướng dẫn bạn cách phân tích tỷ số P/E và sử dụng mô hình AI để xây dựng hệ thống giám sát tương ứng.
Chuyên sâu báo cáo Web3Tác giả: Hoeem
Biên dịch: Tim, PANews
Chỉ số nào trong lĩnh vực tiền mã hóa bị xem nhẹ nhất? Tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E). Chỉ số này giúp bạn nhanh chóng nhận định một đồng tiền kỹ thuật số đang bị định giá cao hay thấp, sắp bùng nổ hay tiềm ẩn rủi ro, là cơ hội đầu cơ hấp dẫn hay chỉ là bong bóng tích tụ, đồng thời giúp bạn thấu hiểu tâm lý thị trường.
Bài viết này sẽ hướng dẫn bạn cách phân tích tỷ lệ P/E, nhưng trước tiên, bạn cần hiểu rõ khái niệm này như một chuyên gia.
Hiểu về tỷ lệ P/E
1. Nhận diện nhanh tài sản bị định giá cao hoặc thấp
Tỷ lệ P/E = Giá cổ phiếu mỗi cổ phần ÷ Lợi nhuận mỗi cổ phần
-
Chỉ ra mức giá mà nhà đầu tư sẵn sàng trả cho mỗi 1 đô la lợi nhuận
-
P/E cao = Thị trường kỳ vọng tăng trưởng (nhưng có thể bị định giá quá cao)
-
P/E thấp = Có thể là cơ hội đầu tư giá trị hoặc là tín hiệu cảnh báo
2. So sánh các giao thức tương tự
Sử dụng lợi nhuận để xếp hạng các công ty hoặc tiền mã hóa tương tự nhau
-
Dự án A có P/E là 10, dự án B có P/E là 30
-
Cùng ngành, cùng nền tảng cơ bản? Vậy khả năng A đang bị định giá thấp
3. Dùng P/E để nắm bắt tâm lý thị trường
P/E không chỉ là con số tính toán, mà còn phản ánh tâm lý thị trường.
-
P/E cao = Thị trường lạc quan, tâm lý thổi phồng và kỳ vọng tăng trưởng
-
P/E thấp = Tâm lý sợ hãi, nghi ngờ hoặc định giá sai của thị trường
4. Phân tích kịch bản doanh thu
Lợi nhuận thô ≠ Sự thật
-
P/E giúp đặt doanh thu vào bối cảnh ngành để đánh giá.
-
Chỉ ra mức định giá của thị trường cho mỗi 1 đô la lợi nhuận ròng.
5. Tìm kiếm những mã tiềm năng hoặc có tốc độ tăng trưởng cao
-
Nhà đầu tư giá trị ưa chuộng những cổ phiếu có P/E thấp nhưng nền tảng vững chắc.
-
Nhà đầu tư tăng trưởng tìm kiếm P/E cao với tiềm năng tăng mạnh.
-
Mấu chốt là phải hiểu tại sao thị trường lại định giá như vậy
Gợi ý thêm
Tỷ lệ P/E giống như đồng hồ tốc độ – nó cho bạn biết tốc độ thị trường hấp thụ kỳ vọng. Nhưng cũng như tốc độ cần được hiểu trong bối cảnh cụ thể, định giá cũng cần xem xét trong hoàn cảnh mới toàn diện hơn.
Cách tính nhanh tỷ lệ P/E cho tiền mã hóa
1. Truy cập DeFiLlama
Được rồi, giờ tôi đã ở trên DeFiLlama, tiếp theo thì sao?
2. Sau đó đi đến trang "Doanh thu" và "Phí"
Tôi đã tìm thấy nơi này, bước tiếp theo là gì?
3. Chọn danh mục lọc mà bạn muốn so sánh
Tôi hiểu rồi, tôi cũng có thể so sánh tất cả chúng với nhau để đảm bảo sự công bằng.
4. Nhấp vào "Doanh thu 30 ngày"
Đúng vậy, đã tìm thấy.
5. Chụp ảnh màn hình trang dữ liệu
Thao tác này thực sự rất đơn giản.
6. Truy cập một trang web mô hình ngôn ngữ lớn (LLM) có kết nối internet
7. Nhập prompt + ảnh chụp màn hình (sao chép và dán bên dưới)
Prompt (lệnh gợi ý)
Bạn là một chuyên viên phân tích cơ bản tiền mã hóa chuyên nghiệp.
Quy trình thu thập dữ liệu
-
Doanh thu – Trích xuất doanh thu 30 ngày (đô la Mỹ) của các giao thức từ ảnh chụp màn hình DeFiLlama được cung cấp. Sử dụng công nghệ OCR; bỏ qua bất kỳ mục nào có doanh thu trống hoặc doanh thu ≤ 0.
-
Vốn hóa thị trường và vốn hóa pha loãng hoàn toàn – Lấy dữ liệu thời gian thực từ CoinGecko hoặc CoinMarketCap (ưu tiên dữ liệu trong ngày). Khớp theo ký hiệu token; nếu thiếu dữ liệu nào thì bỏ qua giao thức đó.
-
Tập trung phân loại – Chỉ xem xét các danh mục DeFiLlama do người dùng chỉ định (ví dụ: Sàn giao dịch phi tập trung DEX, Giao thức cho vay Lending, Token staking thanh khoản LST, Hợp đồng vĩnh viễn Perps, v.v.).
-
Lọc và sàng lọc
-
Loại bỏ các giao thức có P/E < 0 hoặc > 1000
-
Tính P/E = Vốn hóa thị trường ÷ (Doanh thu 30 ngày × 12).
-
Trả về 20 dự án có P/E thấp nhất (tức là "bị định giá thấp" nhất).
-
Đối với mỗi dự án, đồng thời tính “Tỷ lệ doanh thu trên vốn hóa pha loãng hoàn toàn” = (Doanh thu 30 ngày ÷ FDV) × 100%.
-
Đầu ra: Tạo một bảng Markdown gọn gàng, sắp xếp theo thứ tự tăng dần của P/E, đồng thời thêm một hàng đầu tiên hiển thị P/E trung bình và tỷ lệ trung bình giữa doanh thu và vốn hóa pha loãng hoàn toàn của danh sách cuối cùng.
-
Rút gọn các con số thành định dạng K/M/B để dễ đọc hơn.
Thiết lập cột:
1. Tên giao thức
2. Ký hiệu token
3. P/E
4. Doanh thu 30 ngày (USD)
5. Vốn hóa lưu hành (USD)
6. Vốn hóa pha loãng hoàn toàn (FDV - USD)
7. Chuỗi hoạt động
8. Giới thiệu ngắn gọn
9. Tỷ lệ doanh thu trên FDV (%)
Kiểm tra chất lượng, đảm bảo:
1. Hiển thị đồng thời doanh thu và vốn hóa pha loãng hoàn toàn.
2. Phân loại chính xác theo nhãn của DeFiLlama.
3. Dữ liệu hiện tại là mới nhất (dữ liệu crawl từ CoinGecko hoặc CoinMarketCap cập nhật chưa quá 48 giờ).
4. Bảng biểu dễ theo dõi, không có giá trị bị thiếu.
Mục tiêu: Giúp các nhà đầu tư tiền mã hóa nhanh chóng phát hiện các token có khả năng lệch giá trong lĩnh vực đã chọn thông qua các chỉ số cốt lõi (P/E và tỷ lệ doanh thu/FDV).
Ví dụ:
Việc so sánh vốn hóa lưu hành và vốn hóa pha loãng hoàn toàn, đồng thời theo dõi xem gần đây có đợt mở khóa token nào hay không cũng rất quan trọng.
Vậy là xong, giờ bạn đã hiểu cách sử dụng tỷ lệ P/E và biết cách xác định nó rồi đấy.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
hoeem
