Một ngày lao dốc 60%: Lật tẩy thuật toán thao túng bí mật của cá voi AUCTION
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Một ngày lao dốc 60%: Lật tẩy thuật toán thao túng bí mật của cá voi AUCTION
"Các tay to" đã hoàn thành việc xả hàng quy mô lớn như thế nào trong bối cảnh "dường như phe mua đang chiếm ưu thế"?
Chuyên sâu báo cáo Web3Bài viết: Fairy, ChainCatcher
Một ván chơi thao túng kín đáo và hiệu quả đã diễn ra vào cuối tuần.
Trong vòng vài tuần ngắn ngủi, một thực thể chưa xác định đã tích lũy hơn 20% tổng nguồn cung AUCTION, thúc đẩy khối lượng giao dịch tăng vọt, lượng nắm giữ tăng mạnh và CVD liên tục đi lên — tất cả dường như là một xu hướng tăng giá do phe mua chi phối. Tuy nhiên, đằng sau đó, "nhà cái" lại đang âm thầm và chính xác thoái hàng quy mô lớn.
Giá token tạo thành mô hình “cây Giáng sinh”, nhìn thì tưởng như liên tục tăng điểm nhưng thực chất ẩn chứa nguy cơ. Đây là một cuộc bố cục thao túng như thế nào? Làm sao "nhà cái" có thể hoàn thành việc xả hàng quy mô lớn trong bối cảnh “dường như phe mua chiếm ưu thế”? Bài viết này sẽ đi sâu phân tích chân tướng đằng sau màn thao túng này.
Bất thường thị trường AUCTION: Dấu vết thao túng của cá voi dần lộ diện
AUCTION là token quản trị của Bounce Brand, Bounce là một nền tảng đấu giá phi tập trung, tích hợp cơ chế khai thác thanh khoản, quản trị phi tập trung và staking.
Tối qua, Bounce Brand đã ra thông báo làm rõ rằng đội ngũ không tham gia vào việc thao túng giá AUCTION, đồng thời tiết lộ một loạt bất thường trên thị trường:
Trong vài tuần qua, một thực thể chưa xác định đã tích lũy hơn 20% tổng nguồn cung AUCTION.
Khối lượng giao dịch AUCTION trên các sàn giao dịch chính tăng mạnh; cặp phái sinh AUCTION trên Binance đã trở thành cặp giao dịch lớn thứ ba sau BTC và ETH. Khối lượng giao dịch giao ngay AUCTION trên Upbit nhiều ngày liên tiếp vượt qua BTC.
Giá giao dịch AUCTION trên Upbit xuất hiện mức chênh lệch cao đáng kể, lượng lớn AUCTION bị rút khỏi các sàn giao dịch chính để thực hiện giao dịch chênh lệch giá.
Hơn nữa, thanh khoản thị trường cũng mất cân đối rõ rệt, biểu hiện một loạt tình trạng bất ổn:
Lượng nắm giữ trong ví nóng của Binance giảm mạnh, hiện chỉ còn dưới 10% tổng nguồn cung AUCTION.
Lãi suất cho vay theo năm vượt quá 80%, tỷ lệ tài trợ duy trì ở mức -2% trong nhiều chu kỳ.
Các sàn giao dịch chính điều chỉnh giới hạn vị thế và biện pháp kiểm soát rủi ro đối với hợp đồng perpetual AUCTION.
Theo dữ liệu giám sát từ Yu Jin, chúng tôi đã tổng hợp hành trình hoạt động chính của cá voi AUCTION gần đây cùng biến động giá:
Từ chuỗi điều chuyển vốn của cá voi và các dấu hiệu bất thường trên thị trường, có thể thấy xu hướng giá AUCTION không đơn thuần là kết quả của dòng tiền đẩy giá, mà đằng sau là một kịch bản thao túng phức tạp hơn.
Kỹ thuật xả hàng kín đáo: Chiến lược "lệnh bán thụ động"
Trong quá trình sụt giảm giá AUCTION, dữ liệu thị trường cho thấy tín hiệu dường như mâu thuẫn: CVD (chỉ số chênh lệch khối lượng giao dịch tích lũy) tiếp tục tăng, tỷ lệ tài trợ cũng leo thang, lượng vị thế mở cũng tăng. Theo logic thông thường, khi CVD tăng và lượng vị thế mở tăng, thường cho thấy có lượng lớn lệnh mua chủ động đổ vào thị trường, giá lẽ ra phải tăng. Nhưng ngược lại, giá AUCTION lại liên tục giảm, thể hiện hiện tượng nghịch biến rõ rệt.
Theo phân tích từ KOL tiền mã hóa Biupa-TZC, "nhà cái" AUCTION đã sử dụng một chiến lược xả hàng cực kỳ tinh vi gọi là "lệnh bán thụ động", từ đó hoàn thành việc xả hàng quy mô lớn ngay giữa bối cảnh thị trường dường như bị chi phối bởi phe mua.
1. Treo lệnh bán thụ động với khối lượng lớn
"Nhà cái" liên tục treo các lệnh bán thụ động khổng lồ gần giá thị trường, khiến các lệnh mua chủ động phải va vào để khớp lệnh.
Vì thị trường giao ngay chủ yếu bị "nhà cái" kiểm soát, nên gần như không có lệnh bán chủ động nào. Cách tính CVD là khối lượng lệnh mua chủ động trừ đi khối lượng lệnh bán chủ động; do thiếu vắng lệnh bán chủ động, CVD tiếp tục tăng, nhưng giá lại luôn chịu áp lực giảm.
2. Tạo ảo giác "giá vững chắc"
"Nhà cái" tránh bán tháo chủ động, mà để thị trường trông như toàn bộ là lệnh mua, gây ấn tượng giả về sự tăng giá cho nhà đầu tư.
Vì CVD liên tục tăng, lượng vị thế cũng tăng, nhà đầu tư nhỏ lẻ dễ hiểu lầm rằng dòng tiền đang đổ mạnh vào, từ đó có thể chủ động mở lệnh mua hoặc bắt đáy.
3. Từ từ hấp thụ lệnh mua của thị trường, hoàn thành việc xả hàng
"Nhà cái" liên tục đặt lệnh bán thụ động mới để nuốt từng phần lệnh mua chủ động.
Mỗi lần lệnh mua chủ động tiêu hao lệnh bán thụ động, thị trường tạm thời rơi vào khoảng trống thanh khoản, "nhà cái" lại tiếp tục hạ thấp giá đặt bán, khiến giá giảm dần.
Do khối lượng giao dịch lớn, những lệnh bán này không chỉ nhằm ép giá mà thực sự là đang bán ra, dẫn đến sụp đổ mạnh giá AUCTION.
Trò chơi thao túng khép lại, hồi chuông cảnh tỉnh cho thị trường
Phiên tăng-giảm mạnh của AUCTION là kết quả của một kế hoạch điều phối vốn và thao túng được lên kế hoạch kỹ lưỡng bởi "nhà cái". Mặc dù Bounce Brand đã hỗ trợ thanh khoản tại nhiều sàn giao dịch nhằm ổn định thị trường, đồng thời khóa khoảng 1,5 triệu AUCTION, sự kiện này vẫn phơi bày những rủi ro tiềm ẩn và sự phức tạp trong thị trường tiền mã hóa.
Đối với nhà đầu tư thông thường, đây là một bài học sâu sắc: Trước các tài sản biến động cao, việc giao dịch mù quáng theo tín hiệu chỉ khiến bạn trở thành miếng mồi cho "nhà cái" thu hoạch. Chỉ khi giữ vững sự cảnh giác, phân tích sâu sắc động thái thị trường, bạn mới có thể đứng vững trong sân chơi biến động không ngừng này.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
ChainCatcher 链捕手
