2023年10月ファイナンス月報：どのプロジェクトに注目すべきか？

2023.11.14

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2023年10月ファイナンス月報：どのプロジェクトに注目すべきか？

Web3企業は75件の投資を受け、総投資額は約4億2700万米ドルとなり、2022年10月以来の新低を記録した。

2023.11.14 - 07:57:30

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Web3企業は75件の投資を受け、総投資額は約4億2700万米ドルとなり、2022年10月以来の新低を記録した。

執筆：TechFlow

Rootdataのデータによると、2023年10月、Web3企業は75件の投資を受け、総投資額は約4.27億ドルとなり、2022年10月以来の低水準を記録した。9月の5.35億ドルと比較して、資金調達総額は約20.19％減少した。

10月の資金調達額トップ10プロジェクトは以下の通り：

Animoca Brands（5000万ドル）；
Web3セキュリティスタートアップBlockaid（3300万ドル）；
デリバティブDEXSynFutures（2200万ドル）；
ブロックチェーンゲームShrapnelの開発元Neon Machine（2000万ドル）；
暗号資産取引・貸付プラットフォームMembrane（2000万ドル）；
NFTプロジェクトMemeland（1567万ドル）；
RWA担保貸付プラットフォームUntangled Finance（1350万ドル）；
暗号資産スタートアップsmlXL（1340万ドル）；
Starknet上の次世代AMMEkuboProtocol（1200万ドル）；
ビデオゲームプラットフォームForge（1100万ドル）。

注目すべきプロジェクトは？

Neon Machine (Shrapnel)

概要：シアトルに拠点を置くゲームスタジオNeon Machineは、10月に2000万ドルのシリーズA資金調達を完了したことを発表。資金はシューティングゲーム『Shrapnel』の開発に充てられ、2023年12月に早期アクセス版をリリースし、2024年に本格展開する予定。

ShrapnelはAvalancheサブネット上で開発される。

出資機関：Polychain Capital、Griffin Gaming Partners、Brevan Howard Digital、Franklin Templeton、IOSG Ventures、Tess Venturesなどが参画。

注目ポイント：

1. 同チームは2014年にHBO Interactiveからスピンアウト。『Halo』『Call of Duty』『Madden NFL』など30以上の有名ゲーム・映画作品に関与し、40以上のエンタメ賞を受賞。

2. トークン経済の広範な活用：プレイヤーが作成したコンテンツ（PCC）はすべてSHRAPトークンを使ってNFT化され、チェーン上に公開される。SHRAPはゲーム内通貨としてだけでなく、コミュニティ参加の鍵となる。

3. キャラクター「エージェント」は今後刊行される独立コミックシリーズにも登場。ブランドとIP構築の一環である。

Nocturne Labs

概要：Nocturneは、ゼロ知識証明（ZKP）とアカウント抽象（AA）を組み合わせた、資産プライバシー機能を内蔵したプライベートイーサリアムアカウントプロトコル。送金・受信・取引時にアドレスを公開せずに利用可能。600万ドルのシードラウンドを完了。

出資機関：Bain Capital CryptoとPolychain Capitalが共同リード。イーサリアム共同創設者Vitalik Buterin、Bankless Ventures、Hack VC、Robot Venturesなどが参画。

注目ポイント：

1. L1/L2上に直接プライベートアカウント層を構築し、既存のイーサリアムアカウントと互換性を持つ。

2. アカウント抽象によりウォレットの使いやすさが向上し、Web3普及が進む中で、特にチェーン上取引やギャンブル用途でのプライバシー需要が高まっている。

3. Vitalik Buterinからの出資という強力な支持を得ている。

Noble

概要：Cosmosエコシステム専用のブロックチェーンで、Cosmos内でネイティブに資産を発行できるほか、現実世界資産（RWA）のトークン化も可能。

出資機関：Polychain Capitalがリード。Borderless Capital、Circle Ventures、Wintermute Venturesなどが参画。

注目ポイント：

1. Circleは、Noble上で最初に$USDCステーブルコインを発行する機関となった。

2. IBCに対応しており、Cosmos内の50以上のIBCアプリチェーンと接続可能。

3. Nobleチームは、Cosmos界隈で最も尊敬されるOG（Zaki、Jelena、Jack、Stefan）で構成されている。

Virtual Labs

概要：ZK技術、特にZKステートチャネルの開発に特化したスタートアップ。ガス代の削減やウォレット操作の簡素化を通じ、Web3体験の向上を目指す。同社のソリューション（例：Virtual Rollups）は、ゼログァス、即時処理、複数チェーン間のシームレスな連携を可能にする。10月に120万ドルを調達。

出資機関：OP Cryptoがリード。Byzantine Marine、Koyamaki Ventures、NEAR財団、個人アングェル投資家らが参画。

注目ポイント：

1. 旗艦製品のVirtual Rollup（いわゆる「ZKステートチャネル」）は、ゲーム、SNS、ロイヤルティプログラムにおいて、無限のユーザーと無限の取引を非中央集権的に束ねることが可能。

2. Binanceインキュベーションプログラムの支援を受けている。

3. Winnerとの協業により、チェーン上でのベッティングのガス代と遅延を90％以上削減。今後さらに多くのベッティング／カジノ系プロトコルの改善を計画。

MyShell

概要：opBNBベースのAIプラットフォーム。ユーザーは「Shells」と呼ばれるチャットボットを作成可能。Web3中心のAIプロジェクトで、クリエイターと一般ユーザーを対象とする。10月に560万ドルのシードラウンドを完了。投後評価額は5700万ドル。

出資機関：INCE Capitalがリード。Hashkey Capital、Folius Ventures、SevenX Ventures、OP Cryptoなどが参画。

注目ポイント：

1. 実用性の高いAIチャットツールを提供。英語学習などC向け直接利用が可能。

2. トークン経済は、アプリケーションからデータ・コンピューティングへと進化する自社のポジショニングに合わせて発展していく。

以下は各分野別の資金調達詳細：

DEFI

SolanaエコシステムのDEX Convergenceは、3000万ドルの評価額で250万ドルのpre-seedラウンドを完了。C² Venturesがリード。Big Brain Holdings、Israel Blockchain Association、Auros Globalなどが参画。Convergence RFQは現物およびデリバティブ取引をサポートし、11月初めのローンチを予定。Arbitrumへの拡張も検討中。また、ガバナンストークンのシンボルはCVGに決定。

Curveと統合する流動性ステーキングエコシステムAccumulated Financeは新たな私募ラウンドを完了。Curve、De Facto Capital、Stake DAOなどが参画。同チームは8月にAccumulated Finance V2プロトコルのリリースを発表。これは中～低時価総額のPoSプロトコル向けに、報酬付きの流動性ステーキングとDeFiプールを提供するもの。プロトコルはACFIトークンによるガバナンスを採用し、2024年初頭の正式リリースを予定。

ArbitrumエコシステムのDeFiデリバティブ貸借プラットフォームParaFinanceは500万ドルのシードラウンドを完了。OKX Venturesがリード。Uniswap Labs、Gate Labs、Kosmos Venturesなどが参画。

AirDAOはDWF Labsから750万ドルの投資を受けた。この投資は1年のクライフ期間と36か月の譲渡条件付き。AirDAOエコシステムのさらなる普及促進が目的。

世界初のRWAペプシデックス Ostium Labsは350万ドルを調達。General Catalyst、LocalGlobe、SIG、Balaji Srinivasan、Allianceなどが参画。2023年第4四半期にArbitrumテストネットをリリース予定。石油、ビットコイン、外為ペアなどの伝統的コモディティ取引者と暗号資産取引者双方を惹きつける透明かつ柔軟な代替手段を提供する。

RWA貸付プラットフォーム Untangled Financeは1350万ドルを調達し、Celoネットワークに上場。Chainlinkのクロスチェーン相互運用性プロトコルを通じてイーサリアムおよびPolygonへ拡張予定。従来のプライベートクレジット市場をブロックチェーンに導入し、フィンテック（インボイスファイナンス、給与前払い型消費者ローン）および「グリーン資産」ローンに注力。ブロックチェーンベースのクレジットプールのインフラを提供し、投資家は資金を預けて利回りを得る。預け入れ者はERC-20形式のポジション証明トークンを受け取る。

暗号資産取引・貸付プラットフォームMembraneは2000万ドルのシリーズAラウンドを完了。QCP Capital、Electric Capital、Jump Crypto、GSR Markets、Framework Venturesなどが参画。同社は当初、機関投資家が資金をどこにどのようにホストするかを選べる決済エンジンを構築。その後、フロントエンドで取引先と方法を決定できる仕組みを整えた。

DeFiプロトコルElixirは1億ドルの評価額で750万ドルのシリーズAを完了。Hack VCがリード。NGC Ventures、AngelList Venturesなどが参画。Elixirはユーザーが直接オーダーブック取引所のペアに流動性を供給でき、AMMと類似したリスク・リターンでマーケットメイキング報酬を得られる。Elixirの委任型プルーフオブステークプロトコルは数週間以内にメインネット上にリリース予定で、Vertex、Bluefin、WooFiなどのDEXと統合。また、2024年初頭にはdYdX V4で無許可のマーケット機能をサポート予定。

シンガポールのデリバティブDEXSynFuturesは2200万ドルのシリーズBを完了。Pantera Capitalがリード。HashKey Capital、SIG DT Investmentsなどが参画。イーサリアムテストネット上で新バージョンV3をリリース。メインネットは2023年末から2024年初頭のリリース予定。ネイティブトークン導入についても検討中。SynFuturesはV3向けに「Oyster」という独自の自動マーケットメイカー（AMM）モデルを開発。これはオーダーブックとAMMの最良の要素を融合したもの。

DeFiリスクマネジメントGauntletの創設者Tarun Chitraが率いる新興企業Aeraは800万ドルを調達。Bain Capital Cryptoがリード。Jump Tradingが参画。DAOが分散化の原則を損なわず財務管理を行い、クラウドソーシングによるポートフォリオ管理助言を提供することを目指す。

Starknet上の次世代AMMEkuboProtocolは1200万ドルを調達。Uniswap Labsが参画。Uniswapは300万枚のUNI（約1200万ドル相当）を出資し、将来のEkuboプロトコルガバナンストークンの20％を取得。

無許可デリバティブ取引所 Surf Protocolは300万ドルを調達。ABCDE Capitalがリード。OP Crypto、C2 Venturesが参画。Baseネットワーク上に無許可のPerp DEXを開発するための資金として使用。より多様な永続的取引資産を提供しつつ、ユーザーの取引コストを削減する。独自のAMM構造を持つ流動性提供フレームワークにより、LPはリターンとリスクのバランスを柔軟に選択可能。

L1&L2

CosmosエコシステムのMove L1プロジェクトInitiaはBinance Labsから投資を受けた。金額は未公表。資金はInfraと開発者ツールの開発に使用。Initiaのアーキテクチャにより、L2はEVM、WasmVM、MoveVMを活用でき、相互間のメッセージ伝達とブリッジがシームレスに可能。現在はテストネット開発段階。

CosmosエコシステムのアプリチェーンNobleを開発するNASDは330万ドルのシードラウンドを完了。Polychain Capitalがリード。Borderless Capital、Circle Ventures、Wintermute Venturesなどが参画。Nobleは、CircleのCCTPをサポートする初の非EVMブロックチェーンとなる。CosmosおよびIBCエコシステム向けにネイティブ資産発行を目的としたアプリチェーンであり、3月27日にメインネットを起動済み。

ゲーム

従来型ゲームとWeb3.0を融合するGameFiプラットフォーム NexGamiは200万ドルのシードラウンドを完了。Polygon Ventures、Fundamental Labs、Ledger Capitalなどが参画。投後評価額は2000万ドル。NexGamiはゲーム製品へのシームレス統合を提供し、Polygonネットワーク内でのユーザー体験を強化。外部のゲームユーザーをGameFiエコシステムに導入することを目指す。

NFT駆動のファンタジーアイパク競馬スタートアップGame of Silksは500万ドルを調達。Duncan Taylorなどが参画。純血種の競走馬に関連するNFTを発行。所有者は、NFTが対応する馬が現実世界で得た成績に基づいて報酬を得られる。同社は2021年6月設立。ニューヨーク競馬協会、ベルモントパーク、ジョッキークラブ、Fox Sports傘下のAmericas Best Racingなどと提携。

Animoca Brands傘下の子会社Darewiseは350万ドルのプライベートラウンドを完了。Gamefi Ventures、London Real Ventures、Citizen Capital、Blocore、Animoca Ventures、Animoca Brands共同創設者兼執行会長のYat Siu氏などが参画。Darewiseはビットコインブロックチェーン上に初のメタバースエコシステムトークンを展開。2024年初頭に、ApeCoinの戦略的技術提供者Horizen Labsの支援を受けてリリース予定。

ビデオゲームプラットフォームForgeは1100万ドルのシードラウンドを完了。Makers Fund、BITKRAFT Ventures、Animoca Brandsが共同リード。Hashkey Capital、Polygon Ventures、Formless Capital、Adaverseなどが参画。プレイヤー向けにテスト版を開放。

EOS上で開発されたメタバースゲームUplandは700万ドルのA+ラウンドを完了。EOS Network Venturesがリード。Animoca Brands、C3 Venture Capitalなどが参画。イーサリアム上でのトークン発行を計画。資金はリアルワールド地図上でデジタル土地を購入できるゲーム機能の追加に使用。

Solanaベースの競馬ゲームPhoto Finish LIVEの親会社Third Timeは200万ドルのシードラウンドを完了。Sfermionがリード。Reciprocal Ventures、Big Brain Holdings、32-Bit Ventures、6th Man Venturesが参画。同社は今年中に新作をリリース予定。

ゲームプラットフォームHYTOPIA（旧称NFT Worlds）は300万ドルを調達。Delphi Digitalがリード。複数のVCとアングェル投資家が参画。近日中にパブリックベータ版をリリース予定。Minecraftに着想を得たゲーム制作キットを提供し、柔軟な収益化機能を備える。HYTOPIAの透明でオープンな収益化レイヤーを構築中。これは自社のL2ブロックチェーンとTOPIAトークンによって支えられる。

ブロックチェーンゲームShrapnelの開発元Neon Machineは2000万ドルのシリーズAを完了。Polychainがリード。Griffin Gaming Partners、Brevan Howard Digital、Franklin Templeton、IOSG Venturesなどが参画。資金はシューティングゲーム『Shrapnel』の開発に集中投入。12月に早期アクセス版をリリースし、2024年内に完全版をリリース予定。

Web3ゲームスタジオMoonveil Entertainmentは540万ドルのシードラウンドを完了。Gumi Cryptos CapitalとArcane Groupがリード。LongHash Ventures、IOSG、Infinity Venture Cryptoなどが参画。同社初のゲーム『Astrark: STAGE ONE』は没入型タワーディフェンススマホゲームで、PvP、PvEバトル、マルチプレイ協力プレイが特徴。第2弾ゲームはマルチプレイヤー戦略ゲームで、11月に詳細を発表予定。

インフラ

ブロックチェーン製品開発企業Trinetixは、投資ファンドHypraから1000万ドルの戦略的投資を受け、ラテンアメリカ市場の拡大を推進。Trinetixはグローバル企業向けにブロックチェーンエンジニアリングソリューション、スマートオートメーション、クラウドサポートなどを提供。顧客にはコカ・コーラ、P&G、エクソンモービルなどが含まれる。

Cosmos SDKを使用して構築されたプライバシーインフラ提供企業Fairblock Networkは250万ドルのpre-seedラウンドを完了。Galileoがリード。GSR、Robot Ventures、Reverieなどが参画。Fairblockは「条件付き復号」と「事前実行プライバシー」を実現する。ZK技術とは異なり、特定条件下でのみ情報が暗号化または復号される設計。最近、2番目のプライベートテストネットにアップグレード。近日中にパブリックテストネットをリリース予定。

ビットコインインフラOrdinalsBotは100万ドルを調達。Lightning Ventures、Bitcoin Magazine Ecosystem Fund、Bitcoin Frontier Fund、Angsana Investments、Deep Venturesなどが参画。最近SDK製品をリリース。開発者がOrdinalsをシームレスに統合できるツールを提供。

暗号資産チェーン上データ分析プラットフォームParsecは400万ドルを調達。Galaxy Digitalがリード。Uniswap Labs Ventures、Robot Ventures、CMT Digitalなどが参画。DeFiおよびNFT分析製品「Team」をリリースし、APIを一般公開。

暗号資産ウォレット提供企業Account Labsは770万ドルを調達。Amber Group、MixMarvel DAO Ventures、啓明創投などがリード。自己ホスト型スマートウォレットUniPass Walletをリリース。UniPass WalletはP2Pステーブルコイン送金に特化した自己ホスト型ウォレット。アカウント抽象を活用してUXを改善。

カナダの規制対応暗号資産プラットフォームVirgoCXとオーストラリア取引所Virgo.coの持株会社Virgo Groupは500万カナダドルを調達。Waterdrip Capital、Skylean Capital、Nextport Capitalなどが参画。資金は規制対応事業体の発展、新地域への継続的拡大、取引から資産管理までの一貫したエコシステムの強化に使用。

opBNBベースのAIプラットフォームMyShellは5700万ドルの評価額で560万ドルのシードラウンドを完了。INCE Capitalがリード。Hashkey Capital、Folius Ventures、SevenX Ventures、OP Cryptoなどが参画。クリエイターはAIコンテンツボットを作成でき、消費者はそれらを見つけて利用可能。まもなくロールプレイやキャラクター生成に特化した専門LLMモデルをリリース予定。

SolanaベースのマルチシグプロトコルSquadsの主要開発者Squads Labsは570万ドルのストラテジックラウンドを完了。Placeholder VCがリード。Multicoin Capital、Solana Ventures、Jump Cryptoなどが参画。Solana初のマルチシグネットワーク拡張ウォレット「SquadsX」をリリース。現在はテスト段階。

Web3ファイル管理アプリFileverseは150万ドルのシードラウンドを完了。Gnosis Chain、actorがリード。Safe、Mask Network、Arweave Ecosystem Galxe、Coinbase元CTOなどが参画。GoogleやNotionなどの中央集権的サービスの代替として、ユーザー自身が個人データの所有権を持つことを目指す。スマートコントラクトを利用し、暗号化データをIPFS上に保存。

暗号資産プラットフォームBelugaは400万ドルのシードラウンドを完了。Fin Capitalがリード。Anagram、UDHC、Dispersion Capital、Aptos Labs、2 Punks Capital、Borderless Capital、Kyber Capitalsなどが参画。経営陣はシリコンバレー出身で、Robinhood Crypto、dYdX、CoinDesk、Coupa Softwareなどのベテラン暗号資産関係者で構成。

元イスラエル軍サイバー諜報部隊員2名が設立したWeb3セキュリティスタートアップBlockaidは3300万ドルを調達。2段階で実施：600万ドルのシードラウンドと2700万ドルのシリーズA。シードラウンド出資者はSequoia Capital、Greylock Partners、Cyberstarts。これらに加え、共同リードのRibbit CapitalとVariantがシリーズAにも参加。Blockaidは暗号詐欺、フィッシング、ハッキング防止のためのWeb3セキュリティツールを提供。

暗号資産スタートアップsmlXLは1340万ドルのシードラウンドを完了。a16z crypto、Greylockなどが参画。ブロックチェーンをより透明で有用かつアクセスしやすくすることがミッション。資金は16人規模のチーム構築と、EVM.codeおよびevm.storageなどの製品開発に使用。

プライバシープロジェクトNocturne Labsは600万ドルのシードラウンドを完了。Bain Capital CryptoとPolychain Capitalがリード。Vitalik Buterin、Bankless Ventures、Hack VC、Robot Venturesなどが参画。11月にメインネットで初期プロトコルを起動予定。ZK、AA、見えないアドレスのベストアイデアを融合し、資産プライバシー内蔵のイーサリアムアカウント抽象を実現。ユーザーがイーサリアムエコシステム内で匿名で取引できるプロトコルを開発中。ゼロ知識証明技術で資金保有を証明し、支払い、取引、賭博などに利用可能。

初の実用的ZKステートチャネルスタートアップVirtual Labsは2000万ドルの評価額で120万ドルのPre-Seedを完了。OP Cryptoがリード。Byzantine Marine、Koyamaki Ventures、NEAR財団などが参画。ガス代、遅延、煩雑なウォレット操作を排除し、Web3体験を向上させる。旗艦製品のVirtual RollupはZKステートチャネルで、無限の参加者からの無限取引を促進。