왜 인플레이션이 심한 아르헨티나에서 암호화폐가 실제로 도입되지 못했을까?
작성: Nathan Crooks
번역: TechFlow
인플레이션과 경제 불안이 아르헨티나를 계속해서 골치 아프게 하고 있는 가운데, 일부 사람들은 저축을 보존하고 높은 수수료 없이 국제 거래를 하기 위한 수단으로 암호화폐를 선택하고 있다.
그러나 기술 지식 부족과 암호자산의 변동성 및 잠재적 사기 가능성에 대한 우려로 인해 아르헨티나에서의 암호화폐 채택이 제한되고 있다. 저자 네이선(Nathan)은 직접적인 경험과 인터뷰를 통해 아르헨티나 국민들의 암호화폐에 대한 시각을 기록했다.
내가 처음 아르헨티나에 도착한 지 10년이 지났지만, 올해 4월 나는 매우 익숙한 혼란 속에 다시 서 있었다. 높은 인플레이션, 자본 통제, 가치는 거의 없으면서도 구하기 어려운 현금 말이다. 이 나라는 비트코인 애호가들이 꿈꾸는 암호화 낙원이 될 모든 요소를 갖추고 있지만, 내가 만난 대부분의 사람들은 급속히 가치가 떨어지는 국내 법정통화를 얻기 위해 많은 시간과 노력을 들이고 있었다.
부활절 연휴 직전, 부에노스아이레스의 은행과 웨스턴유니온 지점에는 긴 줄이 늘어섰고, 수백만 명의 아르헨티나인들과 관광객들이 페소 지폐를 얻기 위해 몰렸다. 오래되어 해진 것부터 막 찍어낸 새것까지 다양했다. 친구들은 현지 환전소에 달러를 좀 가져와달라고 부탁했고, 미국 신용카드는 공식 환율로 청구될 수 있으니 사용하지 말라고 경고했다.
"알고 있어요," 나는 그들에게 말했다. "걱정 마세요."
나는 베네수엘라에서 외신기자로 일하며 악성 인플레이션, 통화 평가절하, 다중 환율, 끝없는 줄서기를 6년간 취재했다. 이 모든 것은 2010년대 초반부터 시작된 인위적인 경제 위기가 극심할 때 일상생활을 지배했던 것이다.
그때마다 내 머릿속에서 떠오르던 의문이 갑자기 다시 밀려왔다. 마치 악몽처럼 반복되는 느낌이었다. 사람들이 왜 이렇게 가치 없는 돈을 원하는지 이해할 수 없었다. 암호화폐처럼 더 나은 선택지가 충분히 있는데도 말이다.
베네수엘라에는 당시 안정적인 인터넷, 대규모 스마트폰 보급, 기본적인 치안 같은 것이 부족했지만, 지금의 부에노스아이레스에는 모두 존재한다. 조건은 완벽하게 갖춰져 있는데도, 나는 암호화폐를 별로 보지 못했다.
데이터
아르헨티나에서 암호화폐 사용이 증가하고 있다는 데이터도 있다. Americas Market Intelligence가 2022년 4월 실시한 조사에 따르면, 거의 51%의 아르헨티나 소비자가 암호화폐를 구매했다. 이는 2021년 말 유사 조사에서 약 12%였던 것과 비교하면 큰 증가세다.
조사는 또한 아르헨티나 소비자의 27%가 정기적으로 암호화폐를 구매하고 있으며, 주요 이유로는 투자, 인플레이션 방지, 정부 통제 회피 등을 꼽았다.
그러나 이 나라는 Chainalysis가 발표한 2022년 글로벌 암호화폐 채택 순위에서 13위로 하락했다. 일 년 전에는 10위였으며, 라틴아메리카에서는 브라질만이 더 높은 순위를 차지했다. 세계은행 자료에 따르면 아르헨티나의 GDP는 라틴아메리카에서 3위이며, 전 세계적으로는 아일랜드와 이스라엘 다음인 27위 규모의 경제체다.
Chainalysis는 보고서에서 "아르헨티나의 장기적인 경제 불안정이 가져온 인기 있는 부작용 중 하나는, 이 나라가 라틴아메리카 전체에서 블록체인 분야에서 가장 활발한 커뮤니티 중 하나가 되었다는 점"이라고 밝혔다.
바이낸스와 마스터카드
지난해 바이낸스(Binance)와 마스터카드(Mastercard)는 아르헨티나에서 '바이낸스 카드'를 출시하며 "암호화폐와 일상 구매 사이의 격차를 메우는 것"을 목표로 했다. 최근 이 거래소는 현지 파트너사를 통해 페소 입출금 기능을 도입했다고 밝혔으며, 이를 통해 바이낸스 사용자가 페소를 암호화폐로 전환할 수 있게 되었다.
크레덴셜 페이먼츠(Credencial Payments)가 발행하는 바이낸스 카드는 "매우 잘 운영되고 있다"며, 남미 지역 담당 디렉터 막시밀리아노 힌츠(Maximiliano Hinz)는 아르헨티나가 전 세계에서 바이낸스 카드 발급량이 가장 많은 국가 10개 중 하나라고 말했다.
그는 질문에 답하는 이메일에서 "라틴아메리카(그리고 아르헨티나)는 바이낸스에게 매우 중요하다"며 "우리는 현지 파트너와 긴밀히 협력하여 지역 전체의 블록체인 및 암호화폐 생태계를 발전시키고 있다"고 밝혔다.
2013년부터 아르헨티나에서 암호화폐 및 탈중앙화 기술의 확산을 위해 노력해온 비영리단체 '비트코인 아르헨티나(Bitcoin Argentina)'의 회계사이자 대변인 마르코스 조카로(Marcos Zocaro)는 아르헨티나가 채택 면에서 상당한 진전을 이루었다고 말했다. 이미 100만 명 이상의 아르헨티나인이 암호화폐 관련 선불 직불카드를 사용하고 있으며, 이는 높은 인플레이션과 통화 통제를 반영한다고 설명했다.
그럼에도 불구하고, 내가 아르헨티나에 있을 당시 눈에 띄는 채택 사례는 많지 않았고, 왜 여전히 덜 알려진 상태인지 궁금했다. 만약 암호화폐의 대규모 채택 사례가 존재한다면, 2023년의 아르헨티나가 바로 그 후보일 텐데, 실제로 널리 퍼지지 않은 현실은 업계에 중요한 교훈을 준다.
하지만 먼저, 조금 뒤로 돌아가 보자.
수학 수업 한 시간
현재 1달러는 약 220 아르헨티나 페소를 살 수 있지만, 이런 환율로 거래하는 사람은 바보다.
4월 초, 내가 거리에서 환전했을 때 받은 환율은 400페소 가까이였다. 이른바 '블루 달러(Blue Dollar)'라 불리는 비공식 환율이며, 작년 말에는 외국 신용카드를 이용하면 약 370페소를 받을 수 있는所谓 MEP 환율도 등장했다.
핵심은 이것이 매우 복잡하다는 점이다. 2만 페소짜리 저녁 식사는 90달러, 54달러, 혹은 50달러일 수도 있는데, 페소를 어떤 방식과 장소에서 얻었느냐에 따라 달라진다.
누군가가 "가장 쉬운 방법은 웨스턴유니언을 이용하는 것"이라고 말해줬다. 나는 온라인으로 모든 정보를 입력한 후 팔레르모 소호(Palermo Soho)의 가장 가까운 지점으로 갔지만, 현금이 없다는 답변을 들었다. 다음 가까운 지점으로 가도 마찬가지였고, 또 다른 지점도 마찬가지였다. 좌절한 관광객들이 좀비처럼 거리를 배회하며 스마트폰을 짜증스럽게 확인했다. 어느 지점이나 상황은 똑같았다. 한 점원은 어깨를 으쓱하며 월요일에 다시 오라고 했다. 나는 포기하고 외국 신용카드 환율을 감수하기로 했지만, 이게 잘 될지도 확신이 서지 않았다.
그래서 나는 친구 알레한드라(Alejandra)에게 연락했고, 그녀는 도시에서 유명한 '쿠에바(cuevas)', 즉 블랙마켓으로 나를 데려갔다. 거기서 '블루 달러' 거래가 이루어진다. 그녀는 일반 주택가의 표지판 없는 문에 버튼을 눌렀고, 딸깍 소리와 함께 열린 문 뒤에는 옷장 크기의 작은 공간이 있었다.
"여기서 기다려요," 그녀가 네 개의 작은 의자를 가리키며 말했다. 마치 병원 대기실에서 가져온 듯한 의자였다. 벽에는 뉴욕 금융가의 커다란 사진 한 장만 걸려 있었다. 그녀는 모퉁이를 돌아 밖에서 직접 보이지 않는 위치에 섰고, 문 바로 앞에는 곱슬머리 남자가 유리창 너머로 서 있었다.
그녀는 400달러를 환전해 약 15만 6천 페소를 받았다. 즉, 달러당 약 390페소였다. (단 이틀 후 환율은 달러당 450페소를 넘어서기도 했다.) 그녀는 지폐를 큰 무더기로 지갑과 주머니에塞进去. 현재 최고액권은 1,000페소인데, 이는 2.04달러도 안 되므로 일상 소비를 위해선 엄청난 양의 현금을 들고 다녀야 한다.
인플레이션율 다시 100% 돌파
한편, 이 나라의 연간 인플레이션율은 다시 100%를 넘어섰고, 택시기사와 쇼핑객들 모두 거의 모든 물건의 가격 상승을 불평하고 있었다.
"정말 미친 일이야," 나는 알레한드라에게 말했다. "베네수엘라가 망가지기 시작했을 때랑 같아. 너 암호화폐 써봤어?"
"암호화폐?" 그녀는 연기를 피우며 나를 의심스럽게 쳐다보았다. "아니, 여기선 현금이 필요해."
암호화된 아르헨티나
비트코인 아르헨티나의 대변인 조카로(Zocaro)는 이 나라의 상황이 2020년경부터 개선되기 시작했다고 말했다.
인터뷰에서 그는 "사람들은 자신의 구매력을 보호하고 싶어 했습니다. 2020년쯤부터 많은 사람들이 비트코인과 스테이블코인을 사기 시작했습니다. 아르헨티나의 암호화시장은 크게 성장했습니다. 많은 사람들이 해외에 있는 가족이나 친구에게 송금하거나 외국 제품을 구매해야 하는데, 모든 국제 제약 속에서 암호화폐를 사용하기 시작했습니다. 접근과 송금이 용이하고, 많은 경우 가치를 보존하는 수단으로 작용합니다."라고 설명했다.
조카로는 신비로운 '쿠에바(cuevas)'와 달리, 아르헨티나에서 암호화폐는 완전히 합법적이라고 강조했다. 그는 멘도사 같은 일부 주에서는 암호화폐로 세금을 납부할 수 있도록 조치를 취했다고 덧붙이며, 아르헨티나인들이 비트코인, 이더리움, 스테이블코인을 선호한다고 말했다.
그는 "우선, '쿠에바'에서 달러를 사는 것은 불법입니다. 반면 암호화폐 구매는 완전히 합법입니다. 사람들은 이제 달러도 인플레이션에 시달리는 것을 깨닫기 시작했고, 비트코인을 가능한 대안으로 보기 시작했습니다."라고 말했다.
Chainalysis에 따르면, 소규모 암호화 거래량의 30% 이상이 스테이블코인 판매에서 발생했는데, 브라질과 멕시코의 26%, 18%보다 훨씬 높은 수치다.
Chainalysis는 USDT, USDC, USDD 등의 스테이블코인이 아르헨티나에서 특히 인기를 끌고 있다고 밝혔다. 구매 제한이 없기 때문이다.
시장 성장
라틴아메리카에 특화된 암호화폐 거래소 비트소(Bitso)의 아르헨티나 국가 대표 줄리안 콜롬보(Julian Colombo)는 암호화폐가 어디에나 보이진 않지만, 아르헨티나인들의 사용이 점점 증가하고 있다고 말했다. 그는 이 나라에서의 두 가지 주요 용도는 인플레이션으로부터 저축 보호와 국제 송금이라며, 현지 법률상 달러를 얻기 어렵기 때문이라고 설명했다.
그는 "'쿠에바' 거래소를 가는 것은 위험합니다. 비싼 페소 가방을 들고 거리에서 사람을 찾아야 하니까요."라고 말하며 불법 '쿠에바' 거래를 언급했다. "사람들은 보통 '쿠에바'를 아는 친구와 함께 갑니다. 굉장히 불안한 과정이죠. 그래서 2020년, 팬데믹이 시작된 이후 사람들은 디지털 지갑에 달러를 보유하기 위해 암호화폐를 크게 의존하게 되었습니다. 스테이블코인의 사용이 가능하게 해준 것입니다."
콜롬보에 따르면, 비트소의 600만 고객 중 100만 명이 아르헨티나에서 왔으며, 달러 스테이블코인에 대한 수요는 지수급으로 증가하고 있다. 그는 지난 1년 동안 이 나라의 사용자 수가 40% 증가했다고 덧붙였다.
The Block이 집계한 자료에 따르면, 비트소의 아르헨티나 페소 거래쌍 거래량은 2021년 정점을 찍었으며, USD/ARS 거래쌍은 최근 더욱 인기를 끌고 있다.
"사람들은 페소를 보유하고 싶어 하지 않으며, 다른 곳에서도 달러를 살 수 없습니다." 콜롬보는 말했다. "아르헨티나인들이 가장 좋아하는 화폐는 달러 스테이블코인, 비트코인, 이더리움이며, 순위는 매기지 않습니다."
많은 고령층 아르헨티나인들은 여전히 달러 현금을 선호하지만, 젊은이들과 주민들 사이에서는 USD 스테이블코인을 더 선호하는 추세다. "현금을 처리할 필요가 없고, 휴대폰으로 모든 거래를 할 수 있기 때문"이라며, 그는 비트소 아르헨티나 사용자 중 2/3가 35세 미만이라고 덧붙였다.
콜롬보는 비트소가 소액 소매 결제를 위한 QR코드 시스템을 연결할 수 있다고 설명했다. 고객이 스테이블코인 지갑과 연동하면, 페소 구매는 '블루 달러' 환율에 매우 근접한 '암호 달러' 환율로 즉시 전환된다.
그는 내가 비트소 계정을 만들고 스테이블코인으로 자금을 충전한다면, 로컬 구매에 아무 문제 없이 사용할 수 있을 것이라고 장담했다. 또한 MEP 신용카드 환율보다 더 좋은 환율을 받을 수도 있다고 말했다.
폰지 사기 공포
암호화폐는 자금 이동과 저축 보호를 원하는 아르헨티나인들에게 유용하지만, 주변의 과장된 홍보와 가격 변동성 때문에 대중적 채택은 여전히 제한되고 있다.
부에노스아이레스 여행사 룬파르다 트래블(Lunfarda Travel)의 설립자 마리아나 라디시스 코릴렌(Mariana Radisic Koliren)은 이미 1년 이상 암호화폐 결제를 받아들이겠다고 선언했지만, 아직 아무도 시도하지 않았다고 말했다. 그녀는 많은 아르헨티나인이 암호화폐를 제대로 사용하기 위한 기술적 역량을 갖추지 못했기 때문에, 여전히 널리 채택되지 않고 있다고 설명했다.
그녀는 "암호화폐를 사용하는 사람들은 중상류층 출신입니다. 정보와 외화에 접근할 수 있죠."라며, 아르헨티나인들이 변동성에 익숙하지만, 저축을 보호하려는 사람들에게 암호화폐의 급등락은 여전히 겁을 준다고 말했다.
"많은 사람들이 두려워하고, 그 두려움은 타당합니다. 재무 지식이 없다면 암호화폐는 좋은 안전자산이 아닙니다. 재무 지식이 없다면 암호화폐는 폰지 사기로 가득한 바다와 같습니다."라고 그녀는 말했다.
그럼에도 불구하고, 라디시스 코릴렌은 결국 암호화폐가 이 나라에 도움이 될 것이라고 믿는다. "이 기술은 우리를 은행에서 벗어나게 해줄 것입니다. 아르헨티나의 은행 시스템은 수치스럽고, 우리는 은행이 우리의 모든 돈을 가져가는 것을 이미 봐왔습니다. 따라서 사람들은 암호화폐에 큰 신뢰를 두진 않지만, 은행에 대해서는 극도의 불신을 가지고 있습니다. 저는 암호화폐가 터무니없는 수수료 없이 국제 거래를 하고, 허락 없이 스스로 자금을 관리할 수 있는 방법이라고 생각합니다."라고 말했다.
그녀는 "사람들이 내 일에 대해 암호화폐로 지불해주길 바랍니다. 그래야 은행이나 페이팔에 수수료를 내지 않아도 되니까요."라며, 이미 메타마스크(MetaMask)로 결제를 받을 준비가 되어 있다고 덧붙였다. 암호화폐로 받게 된다면, 그녀는 스테이블코인을 선호한다고 말했다.
"시간문제일 뿐이에요," 그녀는 말했다. "5년 전만 해도 여기선 아무도 암호화폐를 쓰지 않았지만, 지금은 제 친구들 중 많은 사람이 직불카드를 암호화폐와 연결하고 있어요. 하지만 엘론 머스크(Elon Musk)가 도지코인(Dogecoin)에 대해 매주 터무니없는 트윗을 올리는 상황에서 0에서 100으로 바로 갈 수는 없죠."
그녀는 억만장자 엘론 머스크가 도지코인 같은 밈코인(meme coin) 관련 트윗을 자주 올리며 가격에 큰 영향을 주고, 일부 사람들을 시장 조작 혐의로 몰고 있다는 점을 언급한 것이다.
"우리는 매우 불안정하고 불확실한 시스템 속에서 살고 있으며, 통화적 안정을 찾고 있습니다,"라고 그녀는 말하며, 자신의 저축에는 비트코인과 이더리움이 포함되어 있다고 덧붙였다. "하지만 현재로서는 암호화폐가 그러한 안정을 제공하지는 못합니다."
콜드 월렛과 포도밭
멘도사에서 와인 양조업을 하는 리타(Rita)는 보안상 이유로 성을 밝히기를 꺼렸다. 그녀는 인플레이션이 자신의 산업에 영향을 주기 시작했고, 가격 불확실성이 커지고 있지만, 아직 공급업체나 고객들로부터 암호화폐 거래에 대한 요구를 본 적은 없다고 말했다. 그녀는 2020년부터 개인 저축 차원에서 비트코인을 구매해왔다.
"건드리지 않아요," 그녀는 말했다. "항상 저점 매수만 해요." 그녀는 상대적으로 안전하다는 이유로 대부분의 아르헨티나인들이 여전히 전통적인 달러 현금을 선호한다고 말했다.
"암호화폐에는 너무 많은 거짓말이 있어요. 로버트 기요사키(Robert Kiyosaki)는 대가죠. 그는 암호화폐와 금, 은을 사야 한다고 말합니다. 그런데 엘론 머스크가 뭔가 말하면 사람들이 팔아버리고, 가격이 떨어지죠. 아주 심하게 떨어져요."
리타는 종종 핸드폰으로 바이낸스 앱을 확인해 최신 가격을 확인하지만, 아직 비트코인을 팔아본 적은 없다. 그녀가 산 비트코인은 오프라인 콜드 월렛으로 옮겨 보관하고 있다.
"언젠가 백만장자가 될 거예요," 그녀는 웃으며 말했다. "가격은 오를 거예요. 장기적인 도박이고, 미래를 위한 투자죠. 계속 사들일 겁니다."
TechFlow 공식 커뮤니티에 오신 것을 환영합니다
Telegram 구독 그룹:https://t.me/TechFlowDaily
트위터 공식 계정:https://x.com/TechFlowPost
트위터 영어 계정:https://x.com/BlockFlow_News
The Block
