Warren Buffett tiến vào lĩnh vực AI? 398,7 tỷ đã đầu tư vào những doanh nghiệp AI nào?

Tác giả: Anthony Di Pizio

Biên dịch: MetaverseHub

Mặc dù Buffett không có vẻ theo đuổi các xu hướng chứng khoán mới nhất, nhưng từ danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway có thể thấy rằng nhiều cổ phiếu mà công ty nắm giữ đều được hưởng lợi từ trí tuệ nhân tạo.

Kể từ năm 1965, Buffett luôn dẫn dắt tập đoàn holding Berkshire Hathaway. Ông thích đầu tư vào những công ty tăng trưởng ổn định, sinh lời đáng tin cậy, có đội ngũ quản lý vững mạnh và thực hiện các biện pháp thân thiện với cổ đông như chi trả cổ tức và mua lại cổ phiếu.

Chiến lược này quả thực đã phát huy hiệu quả, khi tỷ suất hoàn vốn của Berkshire từ năm 1965 đến 2023 đạt mức đáng kinh ngạc là 4.384.748%. Điều này tương đương với tỷ lệ tăng trưởng kép hàng năm là 19,8%, gần gấp đôi mức tăng trưởng trung bình hàng năm 10,2% của chỉ số S&P 500 trong cùng kỳ.

Xét theo giá trị bằng đô la Mỹ, khoản đầu tư 1.000 USD vào cổ phiếu Berkshire Hathaway năm 1965 sẽ tăng lên hơn 43 triệu USD, trong khi khoản đầu tư tương tự vào chỉ số S&P 500 (với cổ tức tái đầu tư) chỉ có giá trị 312.333 USD.

Buffett không phải là nhà đầu tư theo đuổi các xu hướng chứng khoán mới nhất, vì vậy bạn sẽ không thấy ông đổ xô vào các cổ phiếu AI đang thịnh hành ngày nay.

Tuy nhiên, ba cổ phiếu mà Berkshire đang nắm giữ hiện tại sẽ thu được lợi ích to lớn từ trí tuệ nhân tạo, thậm chí chiếm hơn 45% tổng danh mục đầu tư chứng khoán niêm yết của Berkshire, với tổng giá trị lên tới 398,7 tỷ USD.

01. Snowflake: Chiếm 0,2% danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway

Snowflake phát triển một nền tảng điện toán đám mây dành cho dữ liệu, giúp doanh nghiệp tập trung dữ liệu quan trọng của họ vào một nền tảng duy nhất để phân tích hiệu quả hơn và khai thác tối đa giá trị dữ liệu.

Dịch vụ này được thiết kế đặc biệt cho các doanh nghiệp lớn, phức tạp thường làm việc với nhiều nhà cung cấp đám mây khác nhau như Microsoft Azure và Google Cloud của Alphabet, tuy nhiên điều này thường dẫn đến tình trạng "đảo dữ liệu" (data silos).

Năm ngoái, Snowflake ra mắt nền tảng CortexAI, cho phép doanh nghiệp kết hợp các mô hình ngôn ngữ lớn (LLM) sẵn sàng sử dụng với dữ liệu riêng của mình để xây dựng các ứng dụng trí tuệ nhân tạo tạo sinh.

Cortex còn đi kèm bộ công cụ AI đầy đủ, ví dụ như Trí tuệ Nhân tạo cho tài liệu (Document AI) và trợ lý ảo Copilot của Snowflake. Công cụ đầu tiên cho phép doanh nghiệp trích xuất dữ liệu có giá trị từ các nguồn phi cấu trúc như hóa đơn hoặc hợp đồng, trong khi trợ lý thứ hai có thể đưa ra gợi ý hữu ích trên toàn bộ nền tảng Snowflake thông qua các lệnh ngôn ngữ tự nhiên.

Trong quý đầu tiên của năm tài chính 2025 tính đến ngày 30 tháng 4, doanh thu sản phẩm của Snowflake đạt 789,6 triệu USD, tăng 34% so với cùng kỳ năm trước. Nhìn bề ngoài đây là một tốc độ tăng trưởng mạnh, nhưng đã chậm lại so với vài quý trước đó.

Mặc dù Snowflake tiếp tục đầu tư mạnh vào các sáng kiến tăng trưởng như tiếp thị và nghiên cứu phát triển, nhưng tốc độ thu hút khách hàng mới đang chậm lại, đồng thời tốc độ mở rộng tiêu dùng từ khách hàng hiện tại cũng chậm hơn.

Berkshire Hathaway mua cổ phần Snowflake khi công ty chuyên về đám mây dữ liệu này lần đầu tiên chào bán cổ phiếu ra công chúng vào năm 2020, do đó giá cổ phiếu lúc đó có thể khoảng 120 USD mỗi cổ phiếu.

Vào năm 2021, cổ phiếu công ty đã tăng vọt lên mức cao nhất 392 USD, nhưng kể từ đó đã giảm 63% từ mức đỉnh này, hiện ở mức 142 USD. Thật không may, do tốc độ tăng trưởng chậm lại, cổ phiếu dường như vẫn còn khá đắt đỏ, vì vậy các nhà đầu tư có lẽ nên tránh lựa chọn cổ phiếu này của Berkshire.

02. Amazon: Chiếm 0,5% danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway

Berkshire đã mua cổ phiếu Amazon (AMZN +1,22%) vào năm 2019, Buffett từng nhiều lần bày tỏ sự hối tiếc vì đã không sớm nhận ra cơ hội này. Ban đầu Amazon là một công ty thương mại điện tử, sau đó mở rộng sang điện toán đám mây, truyền phát trực tuyến và quảng cáo kỹ thuật số, và giờ đây tiếp tục mở rộng sang lĩnh vực trí tuệ nhân tạo.

Phòng ban điện toán đám mây AWS của Amazon đã tự thiết kế chip cho trung tâm dữ liệu của mình, nhờ đó các nhà phát triển AI có thể tiết kiệm tới 50% chi phí so với việc sử dụng các cơ sở hạ tầng dựa trên chip của Nvidia.

Hơn nữa, nền tảng Bedrock của Amazon còn cung cấp cho các nhà phát triển một thư viện các LLM từ một số công ty khởi nghiệp hàng đầu trong ngành, bên cạnh đó Amazon cũng tự phát triển một dòng LLM mang tên Titan.

Về bản chất, AWS mong muốn trở thành điểm đến hàng đầu cho các nhà phát triển có ý định xây dựng ứng dụng AI riêng. Các dự báo từ Phố Wall cho thấy, trí tuệ nhân tạo có thể đóng góp thêm từ 7 nghìn tỷ đến 200 nghìn tỷ USD doanh thu cho nền kinh tế toàn cầu trong thập kỷ tới, điều này có thể trở thành cơ hội lớn nhất trong lịch sử của Amazon.

Berkshire Hathaway nắm giữ cổ phần trị giá 2 tỷ USD tại Amazon, chỉ chiếm 0,5% danh mục đầu tư cổ phiếu của tập đoàn.

Về dài hạn, trí tuệ nhân tạo có thể thúc đẩy Amazon tăng trưởng mạnh mẽ. Vì vậy, nếu trước đây Buffett chỉ mong muốn tỷ trọng đầu tư này lớn hơn, thì sau khi chương mới về AI mở ra, ông có lẽ sẽ tự trách mình vì chưa tăng nắm giữ sớm hơn.

03. Apple: Chiếm 44,5% danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway

Công ty Apple (AAPL +2,16%) là cổ phiếu nắm giữ lớn nhất của Berkshire Hathaway cho đến nay. Tập đoàn này đã bắt đầu tích lũy cổ phiếu từ năm 2016 với số tiền khoảng 38 tỷ USD, hiện danh mục này có giá trị 177,6 tỷ USD.

Apple cam kết sản xuất các thiết bị điện tử phổ biến nhất thế giới, bao gồm iPhone, iPad, Apple Watch, AirPods và dòng máy tính Mac.

Công ty đang tiến vào lĩnh vực trí tuệ nhân tạo thông qua phần mềm Apple Intelligence mới, dự kiến ra mắt cùng hệ điều hành iOS18 vào tháng 9.

Phần mềm này được phát triển hợp tác với OpenAI, và sẽ thay đổi trải nghiệm người dùng trên các thiết bị Apple. Trợ lý ảo Siri sẽ tận dụng chức năng của ChatGPT, tương tự, các công cụ viết như Ghi chú, Thư và iMessage cũng sẽ được hỗ trợ bởi ChatGPT để giúp người dùng tạo nội dung nhanh chóng.

Toàn cầu hiện có hơn 2,2 tỷ thiết bị Apple đang hoạt động, điều này có nghĩa là Apple có thể nhanh chóng trở thành công ty lớn nhất trong việc phân phối công nghệ AI đến người tiêu dùng.

iPhone 16 sắp ra mắt dự kiến sẽ được trang bị con chip mới mạnh mẽ có khả năng xử lý tải trọng AI ngay trên thiết bị, có thể kích hoạt một chu kỳ nâng cấp đáng kể.

Apple đáp ứng đầy đủ mọi tiêu chí chọn cổ phiếu của Buffett. Kể từ khi Berkshire đầu tư lần đầu vào năm 2016, công ty đã tăng trưởng ổn định, liên tục sinh lời, có nhà lãnh đạo kiên định là CEO Cook, đồng thời đã hoàn trả một lượng lớn tiền cho cổ đông thông qua cổ tức và mua lại cổ phiếu.

Thực tế, Apple vừa công bố một chương trình mua lại cổ phiếu mới trị giá 110 tỷ USD, đây là chương trình mua lại lớn nhất trong lịch sử doanh nghiệp Mỹ.