TechFlow 소식에 따르면, 10월 28일 HTX 딥씽크 콜럼니스트이자 HTX 리서치 연구원인 Chloe(@ChloeTalk1)는 이번 주 다수의 거시경제 이벤트가 복합적으로 작용하면서 올해 가장 영향력 있는 시장 사이클이 될 수 있다고 분석했다. 먼저 말레이시아에서 열린 아세안 정상회의 기간 중 미중 양국은 무역 "프레임워크"에 합의하여 중국의 희토류 수출 제한을 연기하고 중국 상품에 대한 100% 관세 부과를 일시 중단하기로 했다. 미국 재무장관 베센트는 베이징이 미국 농산물 대량 구매를 약속했다고 밝혔으며, 중국 부총리 허리펑은 양측이 "기본적인 공감대"에 도달했으며 트럼프와 시진핑의 APEC 정상회의 회담을 위한 기반을 마련했다고 언급했다. 무역 긴장 완화는 아시아태평양 지역 주식시장 상승을 유도하며 리스크 선호 심리를 강화했다.
둘째, 미국 정부의 셧다운으로 인한 데이터 공백 속에서 연준(Fed)은 10월 28~29일 회의에서 예상대로 금리를 25bp 추가 인하할 전망이다. 유럽중앙은행(ECB)과 일본은행(BOJ)도 이번 주 정책 결정을 발표할 예정이며, 시장은 ECB가 현행 유지할 것으로 예상하고 있으며 BOJ는 수익률 곡선 컨트롤(YCC) 전략을 평가할 것으로 보인다. 캐나다중앙은행(BOC)은 국내 경제 둔화 대응을 위해 금리를 인하할 가능성이 있다. 전 세계적으로 통화 완화 정책이 더욱 확대될 가능성이 있다.
동시에 마이크로소프트, 알파벳, 메타, 애플 및 아마존 등 '빅테크 5개사'는 이번 주 후반에 실적을 발표한다. Investopedia는 시장이 이들 기업의 AI 투자와 수익 전망에 주목하고 있다고 지적했다.
기술 측면에서 엔비디아 CEO 젠슨 황은 올해 GTC 컨퍼런스에서 에이전트형 AI로 인해 추론 컴퓨팅 수요가 100배 증가할 것이라며 Blackwell Ultra GPU, Vera Rubin 및 Feynman 시리즈 등 신규 칩과 DGX 워크스테이션을 발표했다. 그는 엔비디아만이 고속 훈련과 추론 수요를 동시에 충족시킬 수 있다고 강조하며 AI 하드웨어 분야에서의 선두 지위를 공고히 했다.
암호화옵션 시장에서는 CoinGlass와 Deribit 데이터에 따르면 비트코인 옵션 미결제약정 총액이 630억 달러에 달하며, Deribit이 전체의 80%를 차지하고 있다. 포지션은 행사가 12만 달러에서 14만 달러 구간에 집중되어 있으며, 약 5.1억 달러 규모의 옵션이 금요일 만료될 예정이며, 최대 손실 지점은 11.4만 달러에 위치해 있다. 풋/콜 비율은 약 1.03으로 매수와 헤지 수요가 균형을 이루고 있음을 보여준다. 전반적인 심리는 긍정적이지만 단기 변동성은 다수의 옵션 만기로 인해 확대될 수 있다.
종합적으로, 무역 긴장 완화와 완화적 통화정책 기대가 리스크 심리를 개선시키고 있으며, 엔비디아의 신규 칩 출시는 AI 테마를 강화했고, 암호화옵션 시장에서는 상승 포지션이 고가 행사가에 집중되어 있으나 만기 임박으로 인한 위험에는 주의가 필요하다.
