52가지의 거래 금기: 모든 트레이더가 고통스러운 경험에서 얻어야 할 교훈

2025.03.17

52가지의 거래 금기: 모든 트레이더가 고통스러운 경험에서 얻어야 할 교훈

감정이 격해졌을 때 절대로 거래 규칙을 어기거나 계획에서 벗어나서는 안 된다.

2025.03.17 - 08:47:53

交易

Web3 심층 보도에 집중하고 흐름을 통찰

감정이 격해졌을 때 절대로 거래 규칙을 어기거나 계획에서 벗어나서는 안 된다.

저자: kel xyz

번역: TechFlow

절대로 과도하게 포지션을 늘리지 마라. 일단 포지션이 너무 커지면, 당신의 이성은 감정에 삼켜질 것이다. 판단이 옳았다고 해도, 과도한 증거금 투입으로 인해 청산되는 것은 가장 빠른 파멸의 길이다.
피곤하거나 수면 부족일 때 절대 거래하지 마라. 의사결정 피로는 청산보다도 더 큰 피해를 준다.
명확한 이점이 없을 경우 절대 거래하지 마라. 명확한 이점이 없는 거래란 불필요한 단계가 추가된 도박일 뿐이다. 한 문장으로 자신의 이점을 설명할 수 없다면, 아마도 당신에게는 이점이 존재하지 않는 것이다.
지루함 때문에 절대 진입하지 마라. "뭔가 하기 위해" 움직이고 싶은 충동은 대개 최악의 수익률을 낳는다. 많은 경우, 아무것도 하지 않는 것이 최선의 선택이다. 자신이 "바쁘고 싶어서", 혹은 "오랫동안 거래하지 않았기 때문에" 진입하고 있다는 사실을 깨닫게 되면 멈추고 반성하라. 행동하기 위해 거래하는 것은 성급한 결정과 손실만을 낳을 뿐이다. 시장은 "가장 많이 거래한 사람"이 아니라 "가장 수익을 낸 사람"을 보상한다. 때로는 가장 좋은 거래란 거래하지 않는 것이다.
큰 손실 후 즉시 거래하지 마라. 이때는 감정적으로 쉽게 휘둘리며, 위험한 모험을 통해 모든 것을 회복하려 한다. 한 번에 모든 손실을 만회하려는 시도는 더 큰 손실을 초래할 운명이다.
청산 계획이 없으면 절대 진입하지 마라. 시간 기반 스탑로스, 가격 기반 스탑로스, 무효화 지점 또는 특정 사건 기반 청산 계획 여하를 막론하고, 진입 전 반드시 정의해야 한다. 기억하라, 마지막으로 객관적인 순간은 주문을 내기 직전뿐이다. 일단 포지션을 취하면, 자신의 오류를 인정하기 어려워진다. 그러므로 언제 손절할지 미리 결정하라.
절대로 자신의 포지션에 집착하지 마라. 시장은 당신의 믿음 따위를 신경 쓰지 않는다. 자르거나, 시장에 의해 도태되거나 둘 중 하나다.
손익(PNL) 자체를 거래하지 말고, 시장을 거래하라. 손실에 얽매이거나 과거 수익에 취해 있는 것은 판단력을 흐리고 실행력을 왜곡시킨다.
모든 관점이 다 거래에 적합한 것은 아니다. 가장 좋은 거래는 종종 거래하지 않는 것이다. 유리한 기회를 위해 자본과 정신적 집중력을 보존하는 것이 강제 진입보다 중요하다.
절대로 추세에 역행하지 마라. 추세의 힘은 당신보다 강하다. 추세에 적응하라, 그렇지 않으면 도태될 것이다.
절대로 바닥 다지기(抄底)를 맹목적으로 시도하지 마라. 싼 것은 더 싸질 수 있다.
감정이 격해졌을 때 절대 거래 규칙을 어기거나 계획에서 벗어나지 마라. 규칙에는 이유가 있다—대부분 고통스러운 경험에서 비롯된 것이다. "딱 이번만 예외"라고 스스로 설득하며 (예: 스탑로스 이동, 증거금 추가, 과도한 증거금 투입 등) 규칙을 무시하면 혼란의 문을 여는 것이다. 규율이란 어려울 때에도 옳은 일을 고수하는 것이다. 바로 그 유명한 트레이딩 격언처럼: 계획을 세우고, 계획대로 거래하라.
탄환을 한 번에 모두 소진하지 마라.
절대로 자신의 편안 영역을 벗어나 거래하지 마라. 포지션이 너무 크면 두려움 기반으로 결정하게 되며, 시장이나 다른 사람들이 자신을 겨냥했다고 생각하거나, 존재하지 않는 '유령'까지 보게 될 수도 있다. 밤새 숙면의 질에 따라 포지션 크기를 조정하라.
자존심이 나쁜 거래에서 빠져나오는 것을 방해하게 하지 마라. 자신이 틀렸음을 인정하고, 자르고, 리셋하고, 계속 나아가라.
시장의 반사성(reflexivity)을 절대 과소평가하지 마라. 강한 것은 더욱 강해질 수 있고, 약한 것은 더욱 약해질 수 있다.
유동성이 항상 존재한다고 절대 가정하지 마라. 탈출구는 항상 당신이 생각하는 것보다 작다. 유동성은 당신이 결정하는 것이 아니라, 시장이 결정하는 것이다.
절대로 우연성을 전략으로 착각하지 마라. 가격이 상승했기 때문에 매수하거나, "너무 높아 보인다"는 느낌만으로 공매도하는 것은 거래가 아니라 맹목적인 도박이다. 우수한 리스크 관리를 한다고 해도, 진입 근거가 없다면 결국 피를 흘릴 것이다.
절대로 같은 실수를 두 번 저지르지 마라. 거래에서 실수는 불가피하지만, 실수를 반복하는 것은 용납될 수 없다. 같은 방식으로 두 번 손실을 보아서는 안 된다.
절대로 방어를 잊지 마라. 실수는 허용되지만, 반복되는 실수는 용납되지 않는다. 자본 보호가 항상 우선이다. "돈 버는 데 집중하지 마라; 이미 가진 돈을 지키는 데 집중하라."
공격만을 절대 추구하지 마라. 생존은 무엇보다 중요하다. 배팅하지 않으면 이길 수 없다. 모든 칩을 잃으면 더 이상 배팅할 수 없다.
큰 승리 후 절대 생활 수준을 무분별히 높이지 마라. 문제가 시작되는 시점은 운 좋은 한 번의 거래를 기반으로 연간 수익을 예측하기 시작할 때다.
열풍 이후 방어로 전환하는 것을 절대 잊지 마라. 큰 손실은 종종 연속 승리 후, 과신이 드러날 때 발생한다. 자기 자신을 돌아보라—당신의 마지막 대규모 거래는 시장 입장에서는 아무 의미 없었다.
자부심, 자아, 과신이 우세해지게 절대 두지 마라. 항상 겸손하라.
통제할 수 없는 상황에서 절대 거래하지 마라. 예를 들어, 연준(FOMC) 회의와 같은 사건 시.
결코 자만하지 마라. 어떤 시장 환경에서 유효했던 전략이 다른 환경에선 무용지물이 될 수 있다. 거래는 끊임없이 개선되어야 하는 기술이다. 편안함은 종종 수익의 적이다. 시장이 어떻게 움직일지 안다고 가정하지 마라. 유명한 말처럼: "우리는 두 가지 예측가가 있다. 하나는 모르는 자, 다른 하나는 자기가 모른다는 사실조차 모르는 자." 자신의 이점이 영원하다고 절대 가정하지 마라. 시장은 진화하며, 이점은 사라지고, 지난 사이클에서 통했던 전략이 다음 사이클에선 쓸모없을 수 있다. 끊임없이 최적화하고, 끊임없이 테스트하라—정체는 죽음이다.
논리가 반증된 후에도 손실 포지션에 계속해서 증거금을 추가하지 마라.
'확정성'으로 거래하지 말고, '믿음'으로 거래하라.
특히 최근 패턴에 기반해 시장이 '반드시' 무엇을 해야 한다고 절대 가정하지 마라. 시장은 당신에게 논리나 지속성을 빚지고 있지 않다. 최근 계속 상승(또는 하락)했기 때문에 갑작스럽게 반전하지 않을 것이라고 확신하는 것은 위험하다. 거래에서 "확실히", "불가능하다" 같은 표현은 피하라. 유연하라—어떤 일도 일어날 수 있다. 스스로 상기하라: 시장의 행동에 대해 "절대 불가능하다"고 말하지 말라.
승률을 절대 모든 것으로 여기지 마라. 기분 좋기 위해 승률을 극대화하려는 것은 함정이다. 이른 시점에 이익 실현하거나 필수적인 작은 손실을 피하려는 시도는 궁극적으로 수익성을 해친다.
절대로 원초적 수익(alpha)에만 의존하며, 규율, 인내, 리스크 통제, 실행력의 중요성을 과소평가하지 마라. 많은 트레이더들이 우수한 알파 전략을 가지고 있지만, 그것을 제대로 활용하는 법을 모른다. 좋은 실행력은 무엇을 거래하고 어떻게 거래할지를 선택하는 것뿐만 아니라, 언제 거래하지 않을지를 선택하는 것도 포함한다. 때로는 조건이 맞지 않을 때, 가장 좋은 실행 결정은 거래하지 않는 것이다. 항상 스스로에게 물어보라: "나는 여기서 이점이 있는가? 아니면 그냥 동전 던지기를 하고 있는가?" 후자라면, 자본을 더 나은 기회를 위해 남겨두라.
큰 손실 후 절대 무너지지 말고, 큰 승리 후 과도한 흥분도 하지 마라. 감정적 회복력은 트레이더가 가진 가장 강력한 자산이다.
뉴스 발표 후 가격 흐름을 절대 간과하지 마라. 시장 반응이 예상과 반대라면 즉시 청산하라. 시장은 당신이 보지 못한 정보를 알려주고 있는 것이다.
다른 사람의 믿음에 기반해 절대 거래하지 마라. 타인의 조언에 따라 매수했다면, 청산 시점도 그들이 알려줘야 할 것이다—그들이 침묵할 때, 당신은 곤경에 처하게 된다. 리버모어가 말했듯이: "누구도 남의 조언을 듣고 큰돈을 벌 수 없다." 자신의 기술을 닦고, 자신의 시스템을 구축하라. 자신의 결정을 신뢰할 수 없다면, 당신은 타인의 거래에서 단지 말뚝일 뿐이다.
절대로 본능을 거스르지 마라. 이상하다고 느껴진다면, 대개 실제로 이상한 것이다.
모든 시장 변동을 잡으려 하지 마라. 시장의 모든 상승과 하락을 포착하려는 시도는 어리석은 짓이다. 항상 풍요로운 마음가짐을 갖고 시장을 바라보라—부족함이 아니라. 시장은 항상 존재하며, 충분한 기회가 있다. 당신은 매번 참여할 필요가 없다.
실패의 힘을 절대 과소평가하지 마라. 초기 실패와 빈번한 실패(그럼에도 게임 속에 머무르며)가 당신을 더 나아지게 하는 비결이다.
거래 논리가 반증되었음에도 불구하고, 특히 큰 폭의 하락 이후에도 손실 포지션을 유지하지 마라. "너무 많이 잃었으니 지금 팔 수 없다"는 생각은 당신을 완전히 제로로 만들 것이다.
'손실 만회' 심리가 당신의 결정을 지배하게 하지 마라. 이 심리는 과도한 거래를 유발하며, 결국 계좌를 완전히 비우게 된다.
진입 시점에만 집중하지 마라. 거래는 청산할 때 비로소 끝난다. 언제 청산할지 아는 것은 언제 진입할지 아는 것만큼 중요하다.
'지루한' 부분들(포지션 관리, 스탑로스, 리스크/리워드 비율)을 절대 간과하지 마라—이것들이 당신이 시장에서 살아남게 해주는 핵심 요소다. 재앙적인 손실을 경험한 후에야 이 교훈을 배우지 마라.
절대로 아드레날린의 자극을 얻기 위해 거래하지 마라. 거래의 목적은 승리하는 것이지, 자극을 얻는 것이 아니다.
'겉보기 강세'라는 착각에 빠지지 마라—그런 강세는 대개 현실에 뒤처진 표면 현상일 뿐이다.
'희망'이나 일방적인 바람에 기반해 포지션을 유지하거나 진입하지 마라.
리스크 관리의 중요성을 절대 과소평가하지 마라. 수익 추구보다 자본 보호를 우선시하라. "손실만 잘 관리하면, 이익은 알아서 따라온다."
맹목적으로 진입하거나 청산하지 마라. 진입할 때 단계적으로 진입하듯이, 청산도 단계적으로 해야 한다. "완전 진입, 완전 청산(all-in all-out)"은 재난의 레시피다.
절대로 손실을 감당할 수 없는 거래를 하지 마라. 어떤 단일 거래라도 당신을 시장에서 퇴출시킬 정도로 커서는 안 된다. "가장 중요한 조언은 절대 손실을 통제 불능 상태로 두지 말라는 것이다." 당신은 20번, 30번 연속으로 틀리더라도 여전히 충분한 자본을 유지할 수 있어야 한다. 단일 포지션이 당신의 거래 인생 전체를 위협하게 해서는 안 된다.
이점이 없으면 절대 거래하지 마라. 이점이 없다면 철수하라. 자신의 프레임을 넘어서 강제 거래하는 것은 계좌를 침식시킨다.
절대로 자신의 이점이 영구적이라고 가정하지 마라. 시장은 진화하며, 이점은 사라지고, 지난 사이클에서 유효했던 전략이 다음 사이클에선 무용지물일 수 있다. 끊임없이 최적화하고, 끊임없이 테스트하라—정체는 죽음이다.
절대로 거래 결과만으로 거래의 질을 판단하지 마라. 좋은 거래도 손실을 볼 수 있고, 나쁜 거래도 운 좋게 수익을 낼 수 있다. 결과보다 실행에 집중하라.
어리석어 보일까 봐, 혹은 여론 때문에 절대 포지션을 고집하지 마라. 나는 많은 이들이 여론의 굴욕을 두려워하여 일찍 '전사'하는 것을 보았다. 망설이지 말고 과감히 자르고 스탑로스를 실행하라. 시장은 당신의 자존심 따윈 신경 쓰지 않는다—당신도 그래야 한다.
벗어나는 힘을 절대 과소평가하지 마라. 연패 중이라면, 포지션을 모두 정리하고 잠시 쉬어라. 심리적 자본은 재정적 자본과 마찬가지로 중요하다. 핵심은 부정적인 감정의 악순환을 끊는 것이다.