TechFlow, 26 juin — Récemment, CoinGecko a publié le rapport « État actuel de la liquidité cryptographique des échanges centralisés en 2025 », comparant la profondeur du carnet d'ordres des principaux CEX tels que Binance, Bitget, Bybit, OKX, Kraken et Coinbase, analysant de manière exhaustive la performance de liquidité des actifs comme BTC, ETH, XRP, SOL et DOGE dans différentes fourchettes d'écart. Le rapport indique que Bitget affiche la meilleure performance de liquidité pour les altcoins dans la fourchette d'écart de 0,3 % à 0,5 %, offrant ainsi un excellent environnement de trading aux investisseurs en altcoins.
Le rapport souligne également qu’en ce qui concerne le trading du bitcoin, Binance conserve sa position dominante avec environ 32 % de la liquidité du marché. Dans la fourchette d’écart ±100 dollars américains, la profondeur du carnet d’ordres des acheteurs et vendeurs atteint environ 8 millions de dollars américains, suivis par Bitget et OKX avec respectivement 4,6 millions et 3,7 millions de dollars américains. Pour l’Ethereum, dans la fourchette d’écart ±15 dollars (environ 1 %), Bitget devient la plateforme la plus liquide, bien que Binance reste dominante dans les grandes fourchettes d’écart.
Dans la répartition de la liquidité du XRP, Bitget, Binance et Coinbase représentent environ 67 % de la liquidité du marché. La liquidité du DOGE est quant à elle plus dispersée : dans la fourchette d’écart ±0,001 dollar américain (environ ±0,5 %), la profondeur unilatérale de Binance, Bitget, OKX et Coinbase est sensiblement équivalente, se situant entre 1 et 1,7 million de dollars américains.
Il est notable que, bien que le marché considère généralement que la liquidité est plus faible les week-ends, entraînant une volatilité accrue des prix, les données montrent une tendance inverse. Par exemple, sur Binance, la profondeur moyenne en semaine est de 6 à 7 millions de dollars américains, tandis qu'elle augmente souvent à 8 à 10 millions de dollars américains le week-end. Par ailleurs, plusieurs bourses, dont Bitget et OKX, présentent également une liquidité renforcée les week-ends, atteignant fréquemment des niveaux de profondeur du carnet d'ordres comparables à ceux de Binance, démontrant ainsi que les week-ends ne sont pas une période de faiblesse du trading, mais plutôt une fenêtre importante de reprise de la liquidité.
