Nhật ký Bitget UEX｜Truyền thông Mỹ đưa tin Mỹ - Iran ngừng tấn công lẫn nhau; Gã khổng lồ chip Hàn Quốc công bố kế hoạch đầu tư nghìn tỷ; Khối phần mềm ứng dụng AI đồng loạt tăng
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Nhật ký Bitget UEX｜Truyền thông Mỹ đưa tin Mỹ - Iran ngừng tấn công lẫn nhau; Gã khổng lồ chip Hàn Quốc công bố kế hoạch đầu tư nghìn tỷ; Khối phần mềm ứng dụng AI đồng loạt tăng
Nhìn chung, các tổ chức duy trì lạc quan về triển vọng trung và dài hạn đối với các cổ phiếu công nghệ đầu ngành Mỹ và chuỗi cung ứng bán dẫn, duy trì quan điểm trung lập thiên về tăng đối với kim loại quý, còn đối với tài sản mã hóa thì khuyến nghị phân bổ thận trọng và quan sát mức hỗ trợ quan trọng 59.000 USD.
Chuyên sâu báo cáo Web3
I. Tin tức nóng
Diễn biến của Fed
Gavekal: Xác suất kịch bản Trump gây áp lực lên Fed dẫn đến lạm phát mất kiểm soát là thấp
- Tổ chức chỉ ra rằng việc Kevin Warsh đảm nhiệm Chủ tịch Fed và 11 chủ tịch Fed khu vực tái nhiệm đã giảm đáng kể lo ngại của thị trường về việc tổn hại độc lập chính sách tiền tệ; cuộc họp Fed đầu tháng này nhấn mạnh cam kết ổn định giá cả, khiến những người tham gia thị trường trước đó kỳ vọng lập trường bồ câu hơn感到 bất ngờ.
- Báo cáo nhấn mạnh, năm 2025 thị trường từng lo ngại Trump đề cử con rối chính trị buộc cắt giảm lãi suất và đẩy lạm phát tăng cao, nhưng diễn biến sự việc trong 7 tháng qua khiến xác suất xảy ra kịch bản này giảm đáng kể.
- Tác động thị trường: Quan điểm này hỗ trợ sự ổn định của USD và lợi suất trái phiếu Mỹ, giảm phí bù đắp rủi ro chính sách cực đoan,形成 hỗ trợ trung tính đến tích cực cho tài sản rủi ro.
Hàng hóa quốc tế
Mỹ và Iran đồng ý ngừng tấn công lẫn nhau, cuộc họp tại Doha, Qatar tuần này tập trung vào eo biển Hormuz
- Theo AXIOS, các quan chức cấp cao Mỹ xác nhận Mỹ và Iran đã đồng ý ngừng mọi hành động quân sự, dự kiến họp tại thủ đô Doha của Qatar vào thứ Ba để giải quyết các tranh chấp liên quan; trước đó Trump vào ngày 27/6 đe dọa rằng nếu Iran vi phạm ngừng bắn một lần nữa, Mỹ có thể sử dụng biện pháp quân sự để "hoàn thành nhiệm vụ", Cộng hòa Hồi giáo Iran sẽ không còn tồn tại.
- Ngo trưởng Iran Araghchi表示, trong 30 ngày tới eo biển Hormuz sẽ do Iran giám sát và quản lý toàn diện; cuộc đàm phán kỹ thuật dự kiến tại Thụy Sĩ bị đình trệ do xung đột gần đây, các quan chức Iran vắng mặt trong cuộc đàm phán ngày 28.
- Tác động thị trường: Tín hiệu缓和 căng thẳng địa chính trị rõ ràng có lợi cho tài sản rủi ro, giá dầu chịu áp lực giảm, nhu cầu trú ẩn như vàng biến động mạnh trong ngắn hạn nhưng tâm lý rủi ro tổng thể hồi phục.
Thị trường chứng khoán
Hàn Quốc công bố kế hoạch đầu tư "Ba dự án lớn" của Samsung và SK hôm nay, quy mô có thể vượt 650 tỷ USD
- Tổng thống Lee Jae-myung sẽ phát biểu tại Cheong Wa Dae vào chiều nay, Bộ Thương mại Công nghiệp Hàn Quốc và 3 bộ ngành khác sẽ đồng thời công bố chính sách và thông báo đầu tư; Samsung Electronics và SK dự kiến công bố kế hoạch đầu tư doanh nghiệp hơn 1000 nghìn tỷ Won (khoảng 650 tỷ USD) trong 10 năm tới, có thể bao gồm phát triển cụm công nghiệp chip ở khu vực Honam phía tây nam.
- Hành động này được Lee Jae-myung gọi là "thành tựu lịch sử", nhằm củng cố vị trí then chốt của Hàn Quốc trong chuỗi cung ứng chip AI toàn cầu.
- Tác động thị trường: Tài sản chuỗi cung ứng liên quan đến bán dẫn và cơ sở hạ tầng AI toàn cầu có khả năng nhận được xúc tác dài hạn, có lợi cho板块 công nghệ chứng khoán Mỹ và dòng tiền ETF liên quan.
II. Tổng kết thị trường
Biểu hiện Hàng hóa & Ngoại hối (Cập nhật thực tế)
- Vàng giao ngay: Khoảng 4056 USD/ounce, -0.76%
- Bạc giao ngay: Khoảng 58.9 USD/ounce, -1.38%
- Dầu thô WTI: Khoảng 70.1 USD/thùng, +1.4%
- Dầu thô Brent: Khoảng 73.4 USD/thùng, +1.2%
- Chỉ số USD (DXY): Khoảng 101.34 điểm, -0.03%
Phân tích các yếu tố thúc đẩy: Mỹ và Iran đồng ý ngừng tấn công lẫn nhau và chuyển sang cuộc họp tại Qatar, triển vọng mở lại eo biển Hormuz được cải thiện, trực tiếp giảm bớt lo ngại về căng thẳng nguồn cung thị trường dầu, WTI và Brent đều chịu áp lực. Vàng và bạc tăng nhẹ dưới tác động kép của việc tâm lý rủi ro cải thiện và độc lập chính sách của Fed được khẳng định, chỉ số USD giảm nhẹ. Quan điểm tổ chức cho rằng, dù缓和 địa chính trị có lợi cho tài sản rủi ro, nhưng lạm phát và lập trường của Fed vẫn hỗ trợ kim loại quý, ngắn hạn giá dầu dễ giảm khó tăng, kim loại quý duy trì xu hướng dao động trong biên độ thiên về mạnh. Logic liên kết giữa các tài sản rõ ràng: Giá dầu giảm → Áp lực lạm phát giảm → Kỳ vọng cắt giảm lãi suất tăng nhẹ → USD chịu áp lực → Vàng nhận được hỗ trợ.
Biểu hiện tiền điện tử
- BTC: Khoảng 59575 USD, -1%
- ETH: Khoảng 1570 USD, -0.31%
- Tổng vốn hóa tiền điện tử: Khoảng 2.13 nghìn tỷ USD, -1.2%
- Tình hình thanh lý thị trường: Tổng thanh lý 24h khoảng 184 triệu USD, thanh lý lệnh mua khoảng 148 triệu USD
- Bản đồ thanh lý Bitget BTC/USDT: Giá BTC hiện tại khoảng 59,639 USD,区间 60,200–61,000 USD phía trên tập trung大量 vị thế thanh lý lệnh bán, nếu突破 mốc số nguyên 60,000 USD, có thể kích hoạt cắt lỗ tập trung lệnh bán, thúc đẩy giá tiếp tục tăng. Thanh lý lệnh mua phía dưới chủ yếu tập trung ở 58,000–59,000 USD, quy mô tích lũy rõ ràng nhỏ hơn áp lực thanh lý lệnh bán phía trên, bản đồ thanh lý tổng thể vẫn呈现 cấu trúc thanh khoản phía trên dày đặc hơn, ngắn hạn thiên về thu hút thanh khoản phía trên.
- Dòng tiền ròng vào/ra ETF giao ngay: Đóng cửa thứ Sáu tuần trước, ETF giao ngay BTC单日 dòng tiền ròng ra khoảng 445 triệu USD.
Phân tích các yếu tố thúc đẩy:缓和 địa chính trị thúc đẩy tâm lý rủi ro tổng thể, nhưng độc lập của Fed được tổ chức khẳng định và áp lực dòng tiền ròng ra ETF liên tục từ tháng 6, khiến BTC chưa thể phục hồi hiệu quả. Dữ liệu thanh lý đòn bẩy giảm mạnh so với giai đoạn trước, cho thấy vị thế đòn bẩy cao đã được làm sạch nhất định, thị trường bước vào giai đoạn phục hồi biến động tương đối thấp. Về mặt kỹ thuật, quanh 59300 USD cuộc chiến多空激烈, vùng lệnh bán dày đặc phía trên có thể trở thành kháng cự ngắn hạn, nếu hỗ trợ 58000 USD phía dưới bị phá vỡ có thể kích hoạt đợt thanh lý chuỗi mới. Xu hướng tổng thể vẫn cần chờ dòng chảy ETF và dữ liệu vĩ mô xác nhận hướng đi thêm.
Biểu hiện chỉ số chứng khoán Mỹ
- Chỉ số Dow: 51,876.11 điểm (-0.09%)
- S&P 500: 7,354.02 điểm (-0.05%)
- Nasdaq: 25,297.62 điểm (-0.24%)
Diễn biến của các gã khổng lồ công nghệ
- NVDA: 192.53 USD, -1.64%
- AAPL: 283.78 USD, +3.14%
- MSFT: 372.97 USD, +5.71%
- GOOGL: 337.39 USD, -1.84%
- AMZN: 232.69 USD, +2.50%
- META: 550.25 USD, +1.36%
- TSLA: 379.71 USD, +1.22%
- MU: 1,132.33 USD, -6.69%
- SPCX: 153.23 USD, +0.15%
Tổng kết biểu hiện và phân tích thúc đẩy:板块 công nghệ thứ Sáu呈现 đặc điểm phân hóa rõ ràng, không phải do yếu tố vĩ mô单一 thúc đẩy. Các cổ phiếu trọng số như MSFT, AAPL, AMZN ghi nhận mức tăng đáng kể, chủ yếu được thúc đẩy bởi nhu cầu dịch vụ đám mây AI tiếp tục mạnh mẽ và một số tin tốt cụ thể của công ty; các cổ phiếu bán dẫn như NVDA, MU (-7%), AMD则 xuất hiện điều chỉnh do chốt lời và lo ngại về chu kỳ cung. Dù缓和 địa chính trị có lợi cho tâm lý rủi ro tổng thể, nhưng cạnh tranh nội bộ và áp lực định giá trong板块 chip vẫn chi phối xu hướng cổ phiếu riêng lẻ, tránh quy kết "cào bằng" cho vĩ mô. Cục diện phân hóa dự kiến tiếp tục trong ngắn hạn, các龙头 ứng dụng và cơ sở hạ tầng AI tương đối抗跌.
Tổng quan hợp đồng cổ phiếu thị trường crypto
- Tổng khối lượng giao dịch 24H: 3,441 tỷ USD (+92.31%)
- Tổng vị thế (OI): 5,523 tỷ USD (+3.68%)
- Tổng thanh lý 24H: 561,86 vạn USD
- Tỷ lệ khối lượng giao dịch: 3.23%
- Tỷ lệ vị thế: 5.44%
- Tỷ lệ thanh lý: 3.05%
Biểu đồ nhiệt vị thế
- Vị thế SPCX 710 triệu USD.
- Vị thế MU 556 triệu USD.
- Vị thế SKHX 530 triệu USD.
- Vị thế SNDK 283 triệu USD.
- Vị thế NVDA 242 triệu USD.
- Vị thế INTC 150 triệu USD.
- Vị thế MRVL 129 triệu USD.
- Vị thế GOOGL 108 triệu USD.
- Vị thế MSFT 105 triệu USD.
- Vị thế CRCL 101 triệu USD.
Quan sát biến động ngành
Nhóm bán dẫn giảm hơn 5%
- Cổ phiếu đại diện: MU -7%、AMD -2%、NVDA -2%
- Yếu tố thúc đẩy: Áp lực chốt lời thứ Sáu tập trung giải phóng, cộng với lo ngại của thị trường về dư thừa nguồn cung chip AI và cạnh tranh gia tăng, chỉ số bán dẫn Philadelphia cũng giảm mạnh.
Nhóm phần mềm ứng dụng AI cùng tăng (một số cổ phiếu tăng hơn 8-10%)
- Cổ phiếu đại diện: NOW, SNOW tăng gần 10%, WDAY+9%, DDOG+8%
- Yếu tố thúc đẩy: Việc áp dụng AI cấp doanh nghiệp tiếp tục thúc đẩy, nhu cầu dịch vụ đám mây và phân tích dữ liệu duy trì mạnh mẽ, vốn bổ sung vào các ngành triển vọng cao sau đợt điều chỉnh.
Cổ phiếu khái niệm tiền điện tử phần lớn tăng
- Cổ phiếu đại diện: HOOD +6%、COIN、HUT +4%
- Yếu tố thúc đẩy:缓和 địa chính trị nâng cao tâm lý rủi ro, cộng với ARK thuộc Cathie Wood mua mạnh các mã cổ phiếu như COIN, thúc đẩy các cổ phiếu khái niệm liên quan phục hồi.
III. Phân tích sâu cổ phiếu Mỹ
1. Microsoft- Nhu cầu dịch vụ đám mây AI tiếp tục thúc đẩy đà tăng mạnh hôm thứ Sáu
Tổng quan sự kiện: Thứ Sáu MSFT ghi nhận mức tăng khoảng 5.71%, vượt xa大盘, chủ yếu được thúc đẩy bởi nhu cầu dịch vụ đám mây liên quan đến AI và giải pháp cấp doanh nghiệp tiếp tục mạnh mẽ. Thị trường diễn giải là chu kỳ chi tiêu vốn AI vẫn đang tăng tốc, triển vọng tăng trưởng Azure được xác nhận thêm. Diễn giải thị trường: Tổ chức普遍认为, bố cục kép của MSFT trong cơ sở hạ tầng AI và lớp ứng dụng khiến nó có khả năng phòng thủ và tấn công mạnh mẽ trong môi trường hiện tại, ý muốn bổ sung vốn sau đợt điều chỉnh gần đây mạnh mẽ. Gợi ý đầu tư: Ngắn hạn chú ý cập nhật dữ liệu liên quan đến Azure AI, trung tuyến vẫn là品种 cấu hình cốt lõi công nghệ.
2. Micron (MU) - Biến động chu kỳ bán dẫn gây ra đợt điều chỉnh mạnh
Tổng quan sự kiện: MU thứ Sáu giảm mạnh gần 7%, kéo theo biểu hiện tổng thể của nhóm bán dẫn. Thị trường quy kết nguyên nhân là chốt lời sau mức tăng quá lớn trước đó, và lo ngại giai đoạn về nhịp độ nguồn cung chip AI và mức độ phù hợp với nhu cầu下游. Diễn giải thị trường: Quan điểm tổ chức phân hóa, một phần cho rằng đây là điều chỉnh lành mạnh, nhu cầu HBM và lưu trữ trung dài hạn vẫn có hỗ trợ;另有 tiếng nói cảnh báo cần đề phòng áp lực tồn kho và định giá ngắn hạn. Gợi ý đầu tư: Phù hợp với nhà đầu tư偏好 rủi ro cao bố trí từng đợt gần vùng hỗ trợ, thiết lập cắt lỗ nghiêm ngặt.
3. Coinbase (COIN) - ARK Invest mua mạnh提振 niềm tin thị trường
Tổng quan sự kiện: ARK Invest thuộc Cathie Wood vào ngày 26/6 đã chi khoảng 10,19 triệu USD mua cổ phiếu COIN, cùng kỳ còn mua SpaceX, Circle và các标的 khác. Diễn giải thị trường: Hành động này được xem là biểu đạt niềm tin của nhà đầu tư tăng trưởng nổi tiếng đối với cơ sở hạ tầng crypto và nền tảng tuân thủ, có ý nghĩa tín hiệu nhất định trong bối cảnh dòng tiền ra ETF. Gợi ý đầu tư: Ngắn hạn có thể dùng làm chỉ số cảm xúc để quan sát, dài hạn vẫn cần theo dõi tiến độ thực tế của quy định và tỷ lệ áp dụng.
IV. Quan điểm & Diễn biến thị trường
1、Chủ tịch Hạ viện Mỹ Mike Johnson表示, dự luật nhà ở chứa lệnh cấm tạm thời CBDC (đến năm 2030) sẽ được gửi đến Tổng thống Trump vào thứ Hai và ký thành luật. Trước đó ngày 24/6 có tin, Trump từ chối ký dự luật chứa lệnh cấm CBDC Mỹ, gây áp lực thúc đẩy dự luật bầu cử.
2、Arthur Hayes đăng bài trên nền tảng X称, vẫn lạc quan về hệ sinh thái Hyperliquid, nhưng cần tìm kiếm cơ hội bất đối xứng hơn, đã đến lúc cần một DEX quyền chọn để thực sự thách thức Deribit, và Hypercall (SYN) chính là kẻ thách thức như vậy, kỳ vọng nó có thể有所建树. Tin trước đó, Arthur Hayes mua 6,16 triệu token SYN từ FlowDesk, tương đương khoảng 2,2 triệu USD.
3、Một quan chức cấp cao Mỹ称, Mỹ và Iran đã đồng ý ngừng tấn công lẫn nhau, hai bên dự kiến họp tại thủ đô Doha của Qatar vào thứ Ba để giải quyết tranh chấp liên quan đến eo biển Hormuz. Trước đó, chỉ 11 ngày sau khi bản ghi nhớ ngừng bắn vừa được ký, hai bên lại phát động tấn công, và Trump thì đe dọa khởi động lại chiến tranh và "hoàn thành nhiệm vụ", tình hình đã ngàn cân treo sợi tóc.
4、Người ủng hộ Bitcoin Samson Mow表示 trên mạng xã hội, ông cho rằng đáy chu kỳ Bitcoin lần này đã hình thành, và chỉ ra "chu kỳ giảm một nửa 4 năm" truyền thống đang bị phá vỡ, nhịp điệu thị trường đã rõ ràng sớm hơn. Ông đề cập Bitcoin đạt mức cao nhất lịch sử 37 ngày trước khi giảm một nửa vào tháng 4/2024, cho thấy quy luật chu kỳ đang thay đổi gia tốc, dù thừa nhận mô hình chu kỳ có ý nghĩa tham khảo, cũng nên đánh giá lại tính hiệu quả của nó, và随着 dòng tiền tổ chức liên tục vào từ ETF giao ngay, cấu trúc thị trường Bitcoin đã thay đổi, phương pháp判断 đỉnh và đáy truyền thống dựa trên chu kỳ giảm một nửa lịch sử đang mất chính xác, do đó vùng giá hiện tại đã có đặc điểm đáy chu kỳ.
Tuy nhiên hiện tại quan điểm thị trường vẫn rõ ràng phân hóa, người sáng lập 10x Research Markus Thielen cho rằng đáy Bitcoin nhiều khả năng xuất hiện ở vùng khoảng 55,000 USD, cửa sổ thời gian có thể là tháng 8 đến tháng 10; đồng sáng lập BitMEX Arthur Hayes thì dự kiến Bitcoin hoặc trong vài tháng tới xuống mức khoảng 40,000 USD; nhà phân tích CoinDesk James Van Straten chỉ ra, xét từ các chỉ số dài hạn như đường trung bình động 200 tuần, Bitcoin vẫn có thể cần giảm thêm khoảng 15% trở lên mới hoàn thành việc xây đáy cuối cùng, vùng 50,000 đến 54,000 USD hiện tại hoặc trở thành vùng chiến đấu多空 then chốt, nhìn tổng thể thị trường đối với việc đã chạm đáy hay chưa vẫn chưa hình thành phán đoán nhất quán.
5、Đồng sáng lập Framework Ventures Michael Anderson表示, cơ hội cốt lõi của ngành crypto giai đoạn tiếp theo có thể không còn giới hạn ở bản thân tài sản crypto, mà trở thành cơ sở hạ tầng tài chính cho các ngành công nghiệp thâm dụng vốn như AI, robot và năng lượng. Token hóa và stablecoin đang từ ứng dụng原生 crypto, tiến hóa thành cơ sở hạ tầng tài chính phục vụ nền kinh tế thực tế, có thể dùng để cung cấp kênh tài chính hiệu quả hơn cho các tài sản như sức mạnh tính toán GPU, dự án năng lượng etc. So với chu kỳ 2020–2021 lấy DeFi và đầu cơ crypto làm cốt lõi, hiện tại ngành đang chuyển hướng sang "tài chính thế giới thực và xây dựng cơ sở hạ tầng", blockchain đang từ lớp ứng dụng giao dịch nâng cấp thành mạng lưới vốn xuyên ngành. Ông nhấn mạnh, giai đoạn hiện tại hoặc đánh dấu sự chuyển đổi cấu trúc của ngành crypto từ "thúc đẩy bởi đầu cơ" sang "thúc đẩy bởi cơ sở hạ tầng".
V. Lịch thị trường hôm nay
Thông báo sự kiện quan trọng
- Công bố kế hoạch đầu tư chip Hàn Quốc: Chiều nay - Chú ý chi tiết quy mô đầu tư cụ thể của Samsung và SK và bố cục khu vực
Quan điểm tổ chức:
Tổng hợp bối cảnh缓和 địa chính trị Mỹ-Iran trong 24 giờ, kế hoạch đầu tư lớn của Hàn Quốc落地 và độc lập của Fed được tổ chức khẳng định,多数 ngân hàng đầu tư và tổ chức nghiên cứu cho rằng môi trường tài sản rủi ro ngắn hạn cải thiện biên.缓和 căng thẳng địa chính trị trực tiếp có lợi cho giá dầu giảm và tâm lý rủi ro chứng khoán hồi phục, đầu tư chip cấp nghìn tỷ của Hàn Quốc thì cung cấp xúc tác dài hạn cho chuỗi cung ứng bán dẫn và AI toàn cầu. Kỳ vọng độc lập chính sách Fed ổn định, giảm rủi ro đuôi lạm phát cực đoan hoặc chính sách mất kiểm soát, hỗ trợ cho USD và trái phiếu Mỹ. Tuy nhiên, thị trường crypto vẫn đối mặt với áp lực phục hồi niềm tin sau dòng tiền ròng ra ETF liên tục và làm sạch đòn bẩy, BTC ngắn hạn hoặc duy trì dao động trong biên độ. Nhìn tổng thể, tổ chức lạc quan về triển vọng trung dài hạn của các龙头 công nghệ chứng khoán Mỹ và chuỗi cung ứng bán dẫn, duy trì trung tính thiên về nhiều đối với kim loại quý, đối với tài sản crypto thì đề nghị cấu hình thận trọng và chú ý hỗ trợ then chốt 59000 USD. Chiến lược giao dịch ngắn hạn nên đi theo biến đổi biên của địa chính trị và dữ liệu vĩ mô, kiểm soát vị thế và đòn bẩy.
Miễn trừ trách nhiệm: Nội dung trên do AI tìm kiếm tổng hợp, con người chỉ xác minh và đăng tải, không dùng làm bất kỳ gợi ý đầu tư nào. Dữ liệu trong văn bản không tránh khỏi sai lệch, vui lòng lấy dữ liệu thị trường tức thời làm chuẩn.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
