RootData: Báo cáo nghiên cứu đầu tư ngành Web3 Quý 2 năm 2024
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
RootData: Báo cáo nghiên cứu đầu tư ngành Web3 Quý 2 năm 2024
Tổng vốn huy động của ngành Web3 trong quý 2 năm 2024 đạt 2,75 tỷ USD, tăng 38,9% so với cùng kỳ năm trước, số lượng các vụ huy động vốn giai đoạn trung và hậu kỳ tăng 20,7% theo chuỗi quý.
Chuyên sâu báo cáo Web3Tác giả: RootData Research
Mục lục
Một, Tổng quan huy động vốn Web3 Q2/2024:
-
Tổng số vốn huy động đạt 2,75 tỷ USD, tăng 38,9% so với cùng kỳ năm trước
-
Lĩnh vực xã hội tăng vọt 650% về tổng vốn huy động theo quý
Hai, Phân bố số tiền huy động vốn dự án Q2/2024:
-
Số lượng huy động vốn giai đoạn giữa và cuối Q2 tăng 20,7% theo quý
-
Tổng vốn huy động của Top 5 dự án tăng 81,25% theo quý
Ba, Bảng xếp hạng hoạt động tổ chức đầu tư Q2/2024:
-
Tổng số lần đầu tư của 10 tổ chức hàng đầu tăng 2% theo quý
-
Animoca Brands đầu tư 36 lần, trở thành tổ chức năng động nhất Q2
Bốn, Tình hình gây quỹ quỹ đầu tư Web3 Q2/2024:
-
Tổng số vốn gây quỹ quỹ đầu tư Web3 trong nửa đầu năm đạt 1,38 tỷ USD
-
Nhà đầu tư thiên về thận trọng và tuân thủ, ETF tiếp tục thúc đẩy đà tăng độc lập của Bitcoin
Năm, Nhắc lại các dự án tìm kiếm nhiều nhất Q2/2024:
-
Mùa airdrop diễn ra đúng như dự kiến, mô hình định giá cao và lưu thông thấp có thể kìm hãm hiệu suất giá đồng tiền
-
Cạnh tranh lên sàn Binance nóng bỏng, dự kiến Q3 sẽ có hơn 30 dự án lớn thực hiện TGE
-
Các thương hiệu cốt lõi nhất trong lĩnh vực Web3 phân bố ở các lĩnh vực: sàn giao dịch, chuỗi công khai nền tảng, phương tiện truyền thông Web3 và công cụ phân tích
-
Bảng xếp hạng thịnh hành X dễ phát hiện các dự án Alpha hơn và có liên quan cao với tâm lý nhà đầu tư
Tóm tắt
-
Hoạt động huy động vốn ngành Web3 duy trì đà mạnh mẽ trong Q2/2024, tổng số vốn đạt 2,75 tỷ USD, tăng 38,9% so với cùng kỳ. Lĩnh vực xã hội nổi bật, tổng vốn huy động tăng vọt 650% theo quý. Tổng dòng ròng ETF Bitcoin giao ngay trong Q2 đạt 2,394 tỷ USD, giảm 80% theo quý, quy mô quản lý tài sản giảm 12,4% theo quý.
-
Số lượng huy động vốn giai đoạn giữa và cuối Q2/2024 tăng 20,7% theo quý, xu hướng này có thể phản ánh việc khi thị trường ổn định, các tổ chức đầu tư có xu hướng tiến hành đầu tư chiến lược quy mô lớn sớm hơn. Animoca Brands với 36 lần đầu tư trở thành tổ chức hoạt động tích cực nhất Q2. Đầu tư của top 10 tổ chức vào lĩnh vực GameFi tăng 71% theo quý.
-
Paradigm thông báo hoàn tất gây quỹ 850 triệu USD, trở thành sự kiện gây quỹ quỹ lớn nhất Q2 và cả nửa đầu năm 2024. Trong giai đoạn tăng trưởng bò từ cuối năm 2023, tổng số vốn gây quỹ quỹ Web3 thấp hơn 10 lần so với lần bò trước, giá BTC không còn bị điều khiển bởi dòng vốn quỹ Web3.
-
Dự án FDV cao, lưu thông thấp đạt đỉnh điểm tìm kiếm khi sắp TGE, sau đó giảm sút nghiêm trọng. Cạnh tranh lên sàn Binance nóng bỏng: dự án Launchpool trung bình định giá 217 triệu USD, tỷ lệ trúng thầu của tổ chức dưới 2%, dự kiến Q3 sẽ có hơn 30 dự án lớn thực hiện TGE.
Một, Tổng vốn huy động Q2/2024 đạt 2,75 tỷ USD, tăng 38,9% so với cùng kỳ; tổng vốn huy động lĩnh vực xã hội tăng vọt 650% theo quý
Diễn biến giá Bitcoin Q2/2024 và tổng vốn huy động ngành Web3
Nguồn: RootData
Giá Bitcoin Q2/2024 trải qua biến động đáng kể. Ngày 8 tháng 4, giá Bitcoin đạt mức cao nhất quý là 71.630 USD, sau đó giảm xuống khoảng 58.300 USD vào ngày 1 tháng 5, mức thấp nhất quý. Tính đến ngày 30 tháng 6, giá Bitcoin giảm khoảng 13% so với đầu quý. Tổng dòng ròng ETF Bitcoin giao ngay trong Q2 đạt 2,394 tỷ USD, giảm 80% so với Q1. Tính đến ngày 30 tháng 6, quy mô quản lý tài sản là 51,127 tỷ USD, giảm khoảng 12,4% so với Q1. Trong môi trường thị trường phức tạp này, nhiệt độ huy động vốn thị trường sơ cấp Web3 vẫn không giảm. Theo thống kê của RootData, thị trường sơ cấp Web3 đã ghi nhận 418 sự kiện huy động vốn trong Q2/2024, tổng số vốn huy động đạt 2,75 tỷ USD, tăng 38,9% so với cùng kỳ.
Top 3 lĩnh vực huy động vốn Q2/2024
Nguồn: RootData
Theo thống kê của RootData, ba lĩnh vực huy động vốn cao nhất Q2 lần lượt là cơ sở hạ tầng, DeFi và mạng xã hội. Lĩnh vực cơ sở hạ tầng huy động được 1,016 tỷ USD, tăng 145% theo quý. Đáng chú ý, lĩnh vực mạng xã hội nổi bật, tổng vốn huy động đạt 227 triệu USD, tăng vọt 650% theo quý, tăng 261% so với cùng kỳ.
Hiệu suất mạnh mẽ của lĩnh vực cơ sở hạ tầng liên quan đến nhiều dự án Layer1, Layer2 nhận được vốn lớn, ví dụ như Monad huy động 225 triệu USD, Berachain huy động 100 triệu USD. Trong lĩnh vực DeFi, có 56 dự án huy động ở mức triệu USD, chủ yếu ở vòng hạt giống, cho thấy sự xuất hiện ồ ạt của các dự án mới. Lý do chính cho sự tăng trưởng bùng nổ của lĩnh vực xã hội có lẽ nằm ở việc các dự án đại diện như Farcaster đã thành công cân bằng giữa đổi mới công nghệ và trải nghiệm người dùng, đồng thời nuôi dưỡng văn hóa cộng đồng chất lượng cao, ít nhiễu. Mô hình đổi mới này có thể giải quyết vấn đề bền vững của các dự án SocialFi ban đầu, đồng thời mở ra khả năng thu hút nhóm người dùng rộng rãi hơn, thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của toàn bộ lĩnh vực và dòng vốn đầu tư đổ vào.
Hai, Số lượng huy động vốn giai đoạn giữa và cuối Q2 tăng 20,7% theo quý, tổng vốn huy động Top 5 tăng 81,25% theo quý
Phân bố số tiền huy động vốn dự án Q2/2024
Nguồn: RootData
Xét theo khoảng vốn huy động, Q2 có 160 dự án đầu tư giai đoạn đầu (dưới 5 triệu USD), giảm nhẹ theo quý; 79 dự án đầu tư giai đoạn giữa (5-10 triệu USD), tăng 61,2% so với cùng kỳ. Tổng số huy động vốn giai đoạn giữa và cuối đạt 146, tăng 20,7% theo quý. Xu hướng này có thể phản ánh việc khi thị trường ổn định, đồng thời có thể đang chuẩn bị cho đợt tăng giá thị trường tiếp theo, các tổ chức đầu tư có xu hướng ưu tiên các cơ hội đầu tư có thể thoát vốn ngắn hạn.
Năm dự án hàng đầu về vốn huy động Q2/2024 đã nhận được tổng cộng 725 triệu USD, tăng 81,25% so với Q1. Trong đó, Monad dẫn đầu với 225 triệu USD do Paradigm dẫn dắt. Đáng chú ý, Farcaster huy động 150 triệu USD với định giá 1 tỷ USD, trước đó tình trạng huy động vốn của toàn bộ lĩnh vực này luôn tương đối ảm đạm, tổng vốn huy động của các dự án công bố trong Q1 chỉ khoảng 70 triệu USD. Ngoài ra, Berachain trong vòng B tháng 4/2024 đã có định giá đạt 1,5 tỷ USD. Định giá của nó tăng 257% trong một năm.
Top 5 huy động vốn Q2/2024
Nguồn: RootData
Ba, Tổng số đầu tư của 10 tổ chức hàng đầu tăng 2% theo quý, Animoca Brands đầu tư 36 lần trở thành tổ chức hoạt động tích cực nhất Q2
Bảng xếp hạng hoạt động tổ chức Q2/2024
Nguồn: RootData
Theo dữ liệu RootData, mười tổ chức đầu tư tích cực nhất Q2/2024 đã tham gia tổng cộng 202 thương vụ đầu tư, tăng khoảng 2% theo quý. OKX Ventures đứng đầu Q1 với 30 lần đầu tư, Q2 giảm xuống 25 lần nhưng vẫn duy trì hoạt động mạnh. Cơ sở hạ tầng vẫn là lĩnh vực được ưa thích nhất, mười tổ chức này đầu tư 81 lần vào lĩnh vực này, chiếm khoảng 40% tổng đầu tư Q2 của họ.
Mười tổ chức đầu tư hàng đầu Q2 đã đầu tư tổng cộng 53 lần vào lĩnh vực GameFi, tăng 71% so với Q1. Sự tăng trưởng bùng nổ này có lẽ bắt nguồn từ việc các dự án trong lĩnh vực này đang chuyển đổi từ mô hình "chơi để kiếm tiền" đơn giản sang trải nghiệm chơi game phức tạp và hấp dẫn hơn, sự chuyển đổi này không chỉ nâng cao chất lượng trò chơi và trải nghiệm người dùng mà quan trọng hơn là duy trì tính bền vững của mô hình kinh tế. Ngược lại, các lĩnh vực DAO và NFT thiếu đổi mới vẫn tiếp tục trạng thái ảm đạm từ Q1.
Xem dữ liệu thời gian thực vị thế trên chuỗi của tổ chức: OKX Ventures; HashKeyCapital; The Spartan Group
Bốn, Quỹ đầu tư Web3 gây quỹ 1,38 tỷ USD trong nửa đầu năm, nhà đầu tư thiên về thận trọng và tuân thủ, Bitcoin duy trì đà tăng độc lập
Số lượng và số tiền gây quỹ quỹ đầu tư Web3 (2015-2024Q2)
Nguồn: RootData
Dữ liệu công khai từ 2015 cho thấy, lĩnh vực Web3 đã ghi nhận 177 sự kiện gây quỹ quỹ, tổng số vốn gây quỹ vượt quá 39,6 tỷ USD. Vốn bên ngoài quy mô lớn đã thúc đẩy sự bùng nổ của thị trường tăng giá 2021-2022, đồng thời để lại một lượng lớn dự án định giá cao, ví dụ như StarkNet và zkSync.
Mặc dù tốc độ vốn vào trong hai năm gần đây đã chậm lại, nhưng nhìn chung vẫn cao hơn nhiều so với năm 2020 và thể hiện xu hướng tăng. Trong nửa đầu năm 2024, quỹ Web3 đã hoàn tất gây quỹ 1,38 tỷ USD, trong đó Paradigm thông báo hoàn tất gây quỹ 850 triệu USD vào ngày 13 tháng 6, trở thành sự kiện gây quỹ quỹ lớn nhất Q2 và cả nửa đầu năm 2024.
Trong giai đoạn tăng giá bò bắt đầu từ cuối năm 2023, tổng số vốn gây quỹ quỹ Web3 thấp hơn hơn 10 lần so với lần bò trước, giá Bitcoin không còn bị điều khiển bởi dòng vốn quỹ Web3. Đây có lẽ là do người dùng cá nhân giàu có truyền thống thận trọng hơn, đầu tư vào tiền điện tử Web3 thông qua các con đường tuân thủ như ETF, đồng thời lo ngại trở thành người nhận bàn trong làn sóng thoái lui của thị trường tăng giá trước đó, từ đó thúc đẩy tình trạng Bitcoin tăng giá độc lập.
Năm, Nhắc lại tìm kiếm dự án Q2
5.1 Mùa airdrop diễn ra đúng hẹn, mô hình định giá cao và lưu thông thấp có thể kìm hãm hiệu suất giá
Bảng xếp hạng token tìm kiếm nhiều nhất Q2 RootData (Top12)
Nguồn: RootData
Trong quý Q2, Bitcoin dao động trong khoảng rộng 57.000 - 72.000 USD, nhiều dự án sao lựa chọn cửa sổ này để thực hiện TGE, ví dụ như Wormhole, io.net, zkSync, Layerzero, Blast, v.v. Trong 12 dự án hàng đầu được tìm kiếm nhiều nhất Q2 đã thực hiện TGE, nhận thấy rằng lượng tìm kiếm của dự án đạt đỉnh trước khi TGE, sau đó giảm sút nghiêm trọng. Đồng thời, giá trị关注度 bị ảnh hưởng rõ rệt bởi giá Bitcoin, có liên quan mật thiết đến niềm tin thị trường Web3.
Nhiều dự án được chú ý cao mang hào quang "định giá cao, lưu thông thấp", nghiên cứu trước đây của RootData chỉ ra rằng, trong gần 3 năm, định giá trung bình của dự án Binance Launchpool là 217 triệu USD, định giá trung bình của dự án OKX Jumpstart là 373 triệu USD. Ngoài ra, trong các dự án có FDV dưới 1 tỷ USD và chưa lên sàn Binance, chỉ hơn 30% dự án không xuất hiện tình trạng định giá ngược giữa thị trường sơ cấp và thứ cấp.
Trong giai đoạn 2021-2022, vốn thị trường sơ cấp đổ vào ồ ạt, áp dụng chiến lược định giá quyết liệt, trong tâm lý thị trường lạc quan, nhiều quỹ Web3 mù quáng lựa chọn chiến lược đầu tư định giá cao. Tuy nhiên, những dự án này không thể hiện được mô hình kinh doanh bền vững. Đồng thời, thanh khoản suy giảm do lãi suất đô la Mỹ tăng cũng ảnh hưởng đến thị trường Web3, có thể là một nguyên nhân bên ngoài khiến nhà đầu tư không muốn mua token mới.
5.2 Cạnh tranh lên sàn Binance nóng bỏng, dự kiến Q3 sẽ có hơn 30 dự án lớn thực hiện TGE
Dự án định giá FDV cao, vốn lớn dự kiến TGE Q3
Nguồn: RootData
Danh sách dự án dự kiến TGE Q3 do RootData công bố ghi danh 30 dự án sao vốn lớn, FDV cao, ví dụ như Monad, Fuel, Scroll, Succinct, v.v., đều có xác suất cao lên sàn Binance.
Sau khi thống kê danh mục đầu tư của 288 nhà đầu tư, phát hiện số lượng trung bình dự án lên sàn Binance Launchpool chiếm không quá 2% danh mục đầu tư, trong gần 30 dự án Binance Launchpool có 21 dự án được Binance Labs đầu tư, chiếm hơn 11% danh mục đầu tư của họ.
Do lợi thế độ sâu giao dịch và trượt giá của Binance, cùng với tính cạnh tranh về phí hợp đồng, môi trường lên sàn cạnh tranh khốc liệt của Binance tạo ảnh hưởng sâu rộng đến thị trường, các bên phát hành dự án lựa chọn TGE trên Binance có thể tận dụng hiệu quả lợi thế thị trường và nguồn lực nền tảng, đặt nền tảng thị trường tốt cho sự phát triển lâu dài của dự án.
5.3 Các thương hiệu cốt lõi nhất trong lĩnh vực Web3 phân bố ở các lĩnh vực: sàn giao dịch, chuỗi công khai nền tảng, phương tiện truyền thông Web3 và công cụ phân tích
Chỉ số ảnh hưởng X
Nguồn: RootData
Chỉ số ảnh hưởng X do RootData giới thiệu thuận tiện hiển thị cho người dùng các dự án Web3 có ảnh hưởng nhất, trong đó 12 dự án cốt lõi phân bố ở 4 lĩnh vực then chốt:
-
Sàn giao dịch: Coinbase, Binance, Uniswap
-
Chuỗi công khai nền tảng: Bitcoin, Ethereum, Solana, Polygon
-
Phương tiện truyền thông Web3: CoinDesk, The Block, Cointelegraph
-
Công cụ phân tích: CoinMarketCap, Messari
5.4 Bảng xếp hạng thịnh hành X dễ phát hiện các dự án Alpha hơn và có liên quan cao với tâm lý nhà đầu tư
Bảng xếp hạng thịnh hành X như một công cụ quan sát động thái thị trường, do liên kết chặt chẽ với dữ liệu nền tảng X, nhanh chóng thu hút nhiều dự án Alpha tiềm năng và cập nhật thường xuyên. Đồng thời, bảng xếp hạng này trở thành cửa sổ quan trọng để nhà đầu tư hiểu tâm lý thị trường, giá trị thịnh hành trong Q2 nói chung có xu hướng giảm:
-
Tháng 4: Tâm lý thị trường Web3 lạc quan, mức độ hoạt động dự án cao
-
Tháng 5: Thị trường dao động, thái độ nhà đầu tư thận trọng
-
Tháng 6: BTC phục hồi nhưng không phá đỉnh trước, thanh khoản thị trường giảm, nhiệt độ xã hội降至điểm đóng băng
Đối tác truyền thông
Về RootData
RootData là một nền tảng dữ liệu phát hiện và theo dõi tài sản Web3, đi đầu trong việc đóng gói dữ liệu tài sản Web3 trên và ngoài chuỗi, cấu trúc dữ liệu cao hơn, khả năng đọc cao hơn, cam kết trở thành công cụ cấp độ năng suất cho người yêu thích và nhà đầu tư Web3.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
@RootDataLabs
