Gracy Chen, directrice générale de Bitget : 6 événements crypto à ne pas manquer en 2024
TechFlow SélectionTechFlow Sélection
Gracy Chen, directrice générale de Bitget : 6 événements crypto à ne pas manquer en 2024
Le marché haussier est déjà là, et ces 6 grands événements vont catalyser de nouvelles opportunités d'investissement.
Dédié à des analyses Web3 approfondiesRédaction : Gracy Chen, Directrice générale de Bitget
Traduction : Luffy, Foresight News
Nous avons souffert longuement pendant le marché baissier. C’est comme traverser un hiver interminable, où il faut toujours être prêt avec chapeau et gants. Vous vous demandez peut-être souvent : « Quand le soleil va-t-il enfin percer les nuages ? » Mais en ce moment précis, mon état d’esprit a changé. Ce n’est pas seulement une anticipation du prochain marché haussier ; au contraire, j’ai retiré ma veste et enfilé un T-shirt. Je pense que le marché haussier est déjà là.
L’année 2023 a été passionnante pour l’industrie des cryptomonnaies. Au 5 décembre, la capitalisation boursière totale des cryptomonnaies a bondi de près de 93 % par rapport au 1er janvier 2023, passant de 794 milliards à 1 530 milliards de dollars. Alors que 2023 touche à sa fin, il est temps de regarder vers l’avenir et de se concentrer sur l’année prochaine. Dans cet article, je passe en revue les événements clés à surveiller dans l’industrie crypto en 2024.
En 2024, je crois que six catalyseurs différents vont attirer l'attention des acteurs du marché et créer de nouvelles opportunités d'investissement.
Approbation aux États-Unis d’un ETF Bitcoin au comptant
En octobre 2021, la Securities and Exchange Commission (SEC) américaine a approuvé la création du premier ETF basé sur le Bitcoin aux États-Unis. Toutefois, l’organisme de régulation financière américain n’a jamais encore approuvé un ETF Bitcoin au comptant, mais je pense que cela va changer très prochainement.
Le 30 novembre dernier, des responsables de la SEC ont rencontré des représentants de Grayscale, célèbre société de gestion d’actifs cryptos, qui cherche depuis longtemps à transformer son fonds fiduciaire existant, le Grayscale Bitcoin Trust, en ETF. Cette entreprise a remporté en août une décision judiciaire cruciale contre la SEC, obligeant juridiquement cette dernière à réexaminer sa demande d’ETF Bitcoin.
Un jour plus tôt, l’autorité de régulation financière, BlackRock et Nasdaq ont tenu une réunion officielle pour discuter des ETF. BlackRock avait déposé en juin une demande d’ETF Bitcoin au comptant auprès de la SEC, puis en novembre une demande d’ETF Ethereum au comptant. Outre ces avancées, James Seyffart, analyste ETF chez Bloomberg Intelligence, affirme qu’il voit environ 90 % de chances que l’approbation d’un ETF Bitcoin intervienne début 2024. Les analystes anticipent une date d’approbation comprise entre le 8 et le 10 janvier.
Actuellement, le sentiment du marché est optimiste. Un ETF Bitcoin au comptant aux États-Unis devrait jouer un rôle important dans la diversification des portefeuilles d’actifs par les institutions via l’investissement dans le Bitcoin.
Mise à niveau de l’Ethereum à Cancun
Les mises à niveau majeures du réseau Ethereum figurent généralement parmi les événements les plus importants de l’année. La mise à niveau de Cancun devrait avoir lieu au premier trimestre 2024 et introduira enfin le proto-danksharding tant attendu.
Le proto-danksharding est une version prototype de la technologie danksharding développée pour Ethereum. En raison de la faible extensibilité d’Ethereum, les transactions peuvent devenir lentes et coûteuses en période de pic. Les développeurs prévoient d’utiliser le sharding (fractionnement), qui divise le réseau en plusieurs parties plus petites capables d’exécuter indépendamment des contrats intelligents et de traiter les transactions.
Après la mise à niveau de Cancun, les réseaux L2 basés sur Rollup (comme Arbitrum One, Optimism et Base) pourront ajouter leurs données à la blockchain principale d’Ethereum via des « blobs », à moindre coût. Ces données seront envoyées et attachées à des blocs inaccessibles à la machine virtuelle Ethereum. Grâce aux blobs et aux transactions associées, les réseaux L2 pourront stocker et récupérer efficacement des données hors chaîne sur la blockchain principale d’Ethereum, rendant ainsi les transactions L2 moins chères après la mise à niveau.
La mise à niveau de Cancun apportera également d’autres avantages aux utilisateurs d’Ethereum, notamment l’optimisation de l’espace des blocs, la réduction des coûts de stockage des données, l’amélioration des communications inter-chaînes, ainsi que des fonctionnalités de sécurité renforcées grâce à la suppression progressive du code opérationnel SELF-DESTRUCT.
Fin de la hausse des taux aux États-Unis
Depuis le début de 2022 jusqu’au troisième trimestre 2023, le taux directeur fédéral a été relevé continuellement par la Réserve fédérale américaine afin de combattre l’inflation. Entre janvier 2022 et août 2023, le taux effectif est passé de 0,08 % à la fourchette actuelle ciblée de 5,25 % à 5,5 %.
Alors que l’inflation américaine est passée d’un sommet de 9,1 % en juin 2022 à 3,2 % en octobre 2023, je suis convaincue que le cycle de hausse des taux de la Réserve fédérale touche à sa fin. Le marché anticipe une première baisse des taux dès mai 2024. Sous l’effet de ce mouvement, le sentiment positif sur le marché des cryptomonnaies devrait s’intensifier, augmentant ainsi l’attrait du Bitcoin et d’autres actifs numériques.
Pourquoi cela est-il important pour nous ? Si l’on considère les différents marchés financiers comme une série de bassins imbriqués, alors au niveau supérieur, le marché monétaire et obligataire américain constitue le plus grand bassin.
Actuellement, les taux élevés font que ce bassin est rempli d’une grande quantité d’« eau ». Toutefois, lorsque les taux diminueront, l’eau commencera à s’écouler vers des bassins plus petits, tels que ceux des actions et des cryptomonnaies. Lorsque les taux baissent, le marché obligataire devient moins attractif, incitant les investisseurs à orienter leurs capitaux vers des actifs offrant un potentiel de rendement plus élevé – malgré un risque accru – comme les cryptomonnaies.
Introduction en bourse de Circle
Circle est l’émetteur de la stablecoin USD Coin (USDC). Selon un rapport de novembre 2023, Circle préparerait une introduction en bourse (IPO) au début de l’année prochaine. Cela ferait de Circle le premier émetteur de stablecoins à être coté en bourse, une étape qui devrait stimuler l’adoption des stablecoins dans l’écosystème crypto.
Toutefois, ce ne serait pas la première tentative de Circle. L’an dernier, elle a abandonné un accord avec la société à finalité spécifique (SPAC) Concord Acquisition Corp. Selon certaines informations, la SEC n’aurait pas approuvé cette transaction.
Halving du Bitcoin
Comme la mise à niveau majeure d’Ethereum, le halving du Bitcoin est l’un des événements les plus importants de l’industrie crypto en 2024. Toutefois, contrairement à la mise à niveau d’Ethereum, le halving du Bitcoin se produit environ tous les quatre ans.
Ce halving réduira de moitié la quantité de nouveaux bitcoins reçus par les mineurs pour chaque nouveau bloc extrait. En divisant par deux l’émission de nouveaux jetons, le Bitcoin deviendra plus rare et son taux d’inflation diminuera.
Grâce à une dynamique offre-demande renforcée, je prévois que le prix du Bitcoin connaîtra une forte hausse après le halving. En réalité, chacun des précédents halvings a été suivi d’un marché haussier dans les cryptomonnaies.
Règlement imminent de l’affaire FTX
Le fondateur de FTX, Sam Bankman-Fried, a été condamné en novembre pour fraude de plusieurs milliards de dollars. Dans le cadre de la procédure de liquidation, le tribunal a autorisé la vente d’actifs d’une valeur d’environ 880 millions de dollars afin de rembourser les créanciers. Ces avancées montrent que FTX entre progressivement dans une phase de restructuration. La résolution de cette affaire devrait restaurer partiellement la confiance des investisseurs et clarifier le cadre réglementaire, ce qui pourrait attirer de nouveaux capitaux provenant des particuliers vers le secteur. Gary Gensler, président de la SEC, a indiqué qu’il serait disposé à envisager une relance de FTX, à condition qu’une nouvelle direction succède à SBF et que l’échange opère dans le respect de la loi. Si les autorités réglementaires donnaient leur feu vert, une telle relance pourrait aider à reconstruire la confiance envers FTX, ou du moins atténuer les effets négatifs du scandale.
Vers le prochain marché haussier des cryptomonnaies
Avec l’approbation probable d’un ETF Bitcoin au comptant aux États-Unis, la mise à niveau de Cancun d’Ethereum et d’autres catalyseurs majeurs, nous sommes très probablement sur le point d’assister en 2024 à un supercycle du Bitcoin. Néanmoins, l’année prochaine pourrait aussi être marquée par certains facteurs négatifs potentiels.
Par exemple, l’ancien exchange Mt.Gox, désormais dissous, devrait rembourser environ 137 000 BTC aux créanciers, tandis que le gouvernement américain prévoit de liquider les bitcoins saisis dans l’affaire Silk Road. Ces événements pourraient exercer une pression vendeuse et entraîner une baisse des prix des cryptomonnaies. De plus, le cadre réglementaire mondial entourant les cryptomonnaies reste incertain, ouvrant la porte à des événements imprévus.
D’un autre côté, je pense que les liquidations liées à l’affaire Mt.Gox et aux saisies gouvernementales dans l’affaire Silk Road pourraient justement marquer le véritable début d’un marché haussier. Cela pourrait s’accompagner d’une adoption généralisée des cryptomonnaies et de l’émergence d’innovations significatives. Quel que soit l’avenir, il est essentiel de faire ses propres recherches (DYOR) et de se préparer à un possible marché haussier historique dans les cryptomonnaies.
Bienvenue dans la communauté officielle TechFlow
Groupe Telegram :https://t.me/TechFlowDaily
Compte Twitter officiel :https://x.com/TechFlowPost
Compte Twitter anglais :https://x.com/BlockFlow_News
