TechFlow 소식, 1월 8일 화요일 공개된 데이터에 따르면 미국의 고용지표가 예상보다 양호했으며 서비스업 인플레이션이 가속화되었다. 이 두 가지 지표는 연준(Fed)의 금리 인하 기대감을 크게 약화시켰으며 시장에서는 올해 연준이 금리를 단 한 차례만 인하할 가능성이 제기되고 있다. 이는 연준 점도표(dot plot)에서 예측한 두 차례 인하보다 적은 수치다.
4E 모니터링 결과, 데이터 발표 후 미국 주식시장 3대 지수는 모두 하락세를 보이며 장 초반의 일시적 상승세를 반납했다. S&P 500 지수는 1.11% 하락 마감했고 다우지수는 0.42% 내렸다. 투자자들이 대형 기술주와 반도체주에서 차익실현에 나서며 나스닥 지수는 거의 1.9% 급락했고, 엔비디아(NVIDIA)는 신고점 도달 후 6.22% 폭락했으며 테슬라도 4% 하락했다. 암호화폐 관련 종목인 코인베이스(Coinbase)와 마이크로스트래티지(MicroStrategy) 주가는 각각 8%, 9% 이상 급락했다.
미국 증시 하락 속에서 암호화 시장 또한 격렬한 변동성을 보였다. 비트코인은 어제 저녁 미 증시 개장과 함께 급락하며 10만 달러선을 넘어섰던 가격이 최저 96,181달러까지 떨어졌고, 24시간 동안 4.8% 이상 하락했다. 아침 들어 상황이 다소 회복되며 가격이 97,000달러 선 위로 천천히 반등했지만 전반적인 하락세는 여전히 해소되지 않았다. 이더리움과 알트코인들의 상황은 더욱 심각해 대부분 10% 이상 급락했으며 시장 심리는 크게 위축됐다. 화요일 비트코인 현물 ETF는 이틀 연속 대규모 순유입 이후 5.44억 달러의 순유출로 전환되었으며, 이는 최근 10일 이래 최대 규모의 순유출이다.
어제 밤 공개된 데이터는 미국 경제가 시장이 예상했던 것보다 더 강력하다는 것을 보여줬다. 연준의 금리 방향을 둘러싼 시장의 논의는 이제 ‘올해 몇 차례 금리를 인하할 것인가’에서 ‘과연 정말 금리를 인하할 것인가’로 변화하고 있는 듯하다. 시장은 1월 금리 인하 가능성(확률)을 95% 이상 낮게 보고 있으며 일부 기관은 7월 이전에는 금리 인하가 없을 것이라고 추측하고 있다. 올해 연준은 사실상 현 상태를 유지할 가능성이 크며, 설령 금리를 인하하더라도 단 한 차례만 실시할 것으로 전망된다. 시장은 불확실성으로 가득 차 있으며 위험자산 전반에 걸쳐 집중적인 압박이 가해지고 있다.
