Ứng dụng chuỗi Starknet đầu tiên! Đọc nhanh sàn giao dịch phái sinh Paradex trong một bài viết
Tuyển chọn TechFlowTuyển chọn TechFlow
Ứng dụng chuỗi Starknet đầu tiên! Đọc nhanh sàn giao dịch phái sinh Paradex trong một bài viết
Được ươm tạo bởi mạng lưới thanh khoản tổ chức Paradigm, hợp tác cùng StarkWare, đọc nhanh về kiến trúc và chương trình điểm thưởng của Paradex.
Chuyên sâu báo cáo Web3Tác giả: Karen, Foresight News
Là ứng dụng chuỗi đầu tiên trên Starknet và sàn giao dịch phái sinh tiền mã hóa, Paradex đang bắt đầu nổi bật và nhận được sự công nhận, quảng bá chính thức từ StarkWare.
Paradex là gì?
Paradex là ứng dụng chuỗi đầu tiên trên Starknet, đồng thời cũng là sàn giao dịch phái sinh tiền mã hóa hiệu suất cao được xây dựng dựa trên ứng dụng chuỗi của Starknet. Paradex cung cấp dịch vụ phái sinh cho người dùng thông qua cơ sở hạ tầng tự lưu ký, không cần tin cậy; động cơ khớp lệnh nằm ngoài chuỗi, động cơ quản lý rủi ro nằm trên chuỗi, nhằm đạt được sự cân bằng giữa tính minh bạch, thanh khoản và hiệu quả sử dụng vốn.
Paradex được ươm tạo bởi mạng lưới thanh khoản tổ chức tiền mã hóa Paradigm (không liên quan đến công ty VC cùng tên), và trong quá trình phát triển đã hợp tác với StarkWare.
Paradigm hướng tới việc cung cấp thanh khoản theo nhu cầu cho các nhà giao dịch, đồng thời cân nhắc sở thích giao dịch, chi phí thực hiện và tính tức thời. Theo trang web chính thức của Paradigm, tổng khối lượng giao dịch tích lũy của Paradigm đạt 348 tỷ USD. Vào tháng 12 năm 2021, Paradigm đã hoàn tất vòng gọi vốn Series A trị giá 35 triệu USD, do Jump Capital và Alameda Ventures đồng dẫn dắt, với sự tham gia của Genesis Trading, QCP Capital... Các nhà đầu tư trước đó ở vòng hạt giống gồm Dragonfly Capital, Digital Money Group và Mirana Ventures.
Kiến trúc và đặc điểm của Paradex
Paradex là một hệ thống giao dịch lai ghép bao gồm thành phần ngoài chuỗi (đám mây) và trên chuỗi – đây cũng là điểm khác biệt độc đáo của Paradex. Động cơ quản lý rủi ro nằm trên chuỗi, còn động cơ khớp lệnh chạy trên nền tảng đám mây. Người dùng tương tác bằng cách gửi lệnh. Hệ thống đám mây sẽ đánh giá xem lệnh có khiến tài khoản vượt ngưỡng rủi ro hay không; nếu có thì lệnh sẽ bị từ chối. Ngay khi lệnh khớp với lệnh trong sổ lệnh đám mây, lệnh sẽ được gửi lên chuỗi. Sau đó, số dư tài khoản ngoài chuỗi sẽ được cập nhật, cho phép người dùng tiếp tục giao dịch.
Về cấu trúc phí, Paradex áp dụng hai mức phí khác nhau cho Maker và Taker nhằm khuyến khích nhà giao dịch cung cấp thanh khoản và cân bằng mối quan hệ cung-cầu thị trường. Lệnh Maker là lệnh cung cấp thanh khoản vào sổ lệnh (giữ lại trong sổ lệnh chờ người khác khớp), lệnh Taker khớp với lệnh hiện có trong sổ lệnh, làm giảm thanh khoản. Trên Paradex, phí Maker là -0,005%, phí Taker là 0,03%.
Nói cách khác, nếu người dùng đặt lệnh Maker với giá trị danh nghĩa 10.000 USD, họ sẽ nhận được 0,005% phí trên quy mô giao dịch danh nghĩa này, tương đương 0,50 USD. Nếu đặt lệnh Taker với giá trị danh nghĩa 10.000 USD, người dùng sẽ bị tính phí 0,03% trên 10.000 USD.
Hiện tại Paradex chỉ chấp nhận USDC làm tài sản ký quỹ, nhưng trong tương lai dự kiến chuyển sang mô hình đa tài sản, chấp nhận thêm nhiều loại tiền mã hóa khác. Ngoài ra, mọi lãi/lỗ đều được tính bằng USDC.
Hiện tại Paradex chỉ hỗ trợ chế độ ký quỹ toàn bộ tài khoản (cross-margin). Nếu muốn mở vị thế riêng biệt (isolated margin), người dùng cần đăng ký tài khoản mới. Về cơ chế thanh lý, Paradex thực hiện kiểm tra sức khỏe định kỳ: so sánh giá trị tài khoản với yêu cầu ký quỹ duy trì; nếu giá trị tài khoản thấp hơn yêu cầu ký quỹ duy trì, tài khoản sẽ bị đánh dấu là "không khỏe mạnh" và có thể bị thanh lý bắt buộc. Tất cả các vụ thanh lý đều được xử lý nội bộ thông qua quỹ bảo hiểm.
Để đảm bảo nền tảng không phá sản, Paradex áp dụng phương pháp phân tầng:
1. Quỹ bảo hiểm;
2. Kế hoạch thanh lý viên bên ngoài (chưa ra mắt);
3. Tổn thất xã hội hóa (Socialized Losses).
Một đặc điểm quan trọng khác của Starknet là giảm độ phức tạp khi đăng nhập. Để người dùng không cần quản lý ví Starknet riêng biệt mà vẫn có thể sử dụng ví MetaMask quen thuộc, Paradex đã tích hợp ví Starknet ngay trong ứng dụng.
Trong ứng dụng Paradex, người dùng cần kết nối ví Ethereum trước, sau đó ký giao dịch Onboarding trong giao diện người dùng (UI) của Paradex; lúc này khóa riêng Starknet sẽ được tạo một cách xác định dựa trên chữ ký Layer 1 Ethereum của người dùng. Khi giao dịch, khóa riêng Starknet sẽ dùng để ký mọi giao dịch ủy quyền trên Layer 2, UI sẽ tự động thực hiện các chữ ký này khi cần thiết. Lưu ý rằng hiện tại không hỗ trợ chuyển từ ví L2 không phải Paradex sang ví L2 của Paradex. Nghĩa là người dùng chỉ có thể thực hiện các thao tác xuyên chuỗi từ ví Ethereum trong trang Portfolio của Paradex.
Chương trình điểm thưởng Paradex
Paradex đã ra mắt phiên bản thử nghiệm công khai trên mainnet vào ngày 19 tháng 2 và triển khai chương trình điểm thưởng cùng bảng xếp hạng Leaderboard để khuyến khích người dùng tham gia.
Theo lộ trình công bố của Paradex, việc triển khai quản trị cộng đồng sẽ bắt đầu vào quý II năm 2024, cho phép cộng đồng bỏ phiếu về các nâng cấp giao thức. Điều này có nghĩa là Paradex có khả năng ra mắt token vào quý II.
Hiện tại, chương trình kiếm điểm thưởng Paradex chỉ hỗ trợ hai hình thức: cung cấp thanh khoản và giao dịch. Trong đó, cung cấp thanh khoản chủ yếu bao gồm việc cung cấp thanh khoản và khối lượng giao dịch Maker; mỗi ví sẽ được tính một điểm số động (điểm cung cấp thanh khoản), được xác định dựa trên chất lượng báo giá và khối lượng giao dịch Maker của ví đó trên từng hợp đồng, sau đó tính toán tỷ lệ điểm số của mỗi ví (dưới dạng phần trăm) so với tổng điểm số tất cả các ví để xác định tỷ lệ điểm thưởng ví cho từng công cụ.
Trong chương trình điểm thưởng phí giao dịch, điểm số động (điểm phí giao dịch) của mỗi ví được tính dựa trên phí gần đây mà ví đó đã trả cho từng công cụ (ví dụ như BTC-USD-PERP), sau đó đo lường điểm số của mỗi ví (theo tỷ lệ phần trăm) so với tổng điểm số tất cả các ví để tính toán tỷ lệ điểm thưởng tổng thể của ví giao dịch cho từng công cụ.
Theo dữ liệu chính thức, tổng khối lượng giao dịch tích lũy của Paradex đạt 8,6 tỷ USD, khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày trong tuần gần nhất đạt khoảng 170 triệu USD, khối lượng hợp đồng chưa thanh toán hiện tại là 3,9 triệu USD, TVL là 6,9 triệu USD, tổng số người dùng chỉ có 191 người.
Nhìn chung, với tư cách là một sàn giao dịch phái sinh tiền mã hóa hiệu suất cao dựa trên Starknet, Paradex sở hữu kiến trúc và cơ chế khuyến khích độc đáo, mang đến trải nghiệm giao dịch hiệu quả, minh bạch cho người dùng. Tuy nhiên, ví tích hợp trong ứng dụng tuy mang lại tiện lợi nhưng cũng có thể hạn chế tính tương tác và trải nghiệm người dùng của Paradex. Khi thị trường không ngừng phát triển và cạnh tranh gia tăng, Paradex cần không ngừng đổi mới và hoàn thiện sản phẩm, dịch vụ để đáp ứng nhu cầu thị trường luôn biến động.
Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức TechFlow
Nhóm Telegram:https://t.me/TechFlowDaily
Tài khoản Twitter chính thức:https://x.com/TechFlowPost
Tài khoản Twitter tiếng Anh:https://x.com/BlockFlow_News
Foresight News
