TheStreet: ETF не полностью освобождены от налогов, инвесторам следует учитывать налоговые правила различных продуктов.
TechFlow, 26 июля. По данным TheStreet, хотя ETF благодаря механизму создания и погашения в натуре (In-Kind Creation/Redemption) и более низкой оборачиваемости портфеля обычно обладают большей налоговой эффективностью, чем обычные инвестиционные фонды, это не означает их полного освобождения от налогов. Механизмы налогообложения ETF разных категорий существенно различаются, поэтому инвесторам необходимо планировать свои действия с учетом состава портфеля и налогового статуса счета.
Как отмечается в сообщении, ETF, инвестирующие в физическое золото и серебро, в США могут облагаться налогом по ставке для коллекционных предметов; ETF товаров, использующие фьючерсные контракты, обычно подпадают под налоговое правило «60/40», при котором 60% прибыли от капитала облагается налогом по долгосрочной ставке, а 40% — по краткосрочной, независимо от фактического срока владения активом; доход части валютных ETF может облагаться налогом как обычный доход, а ETF с кредитным плечом и инверсные ETF из-за высокой оборачиваемости портфеля также могут применяться под правило «60/40».
TheStreet рекомендует инвесторам снижать общую налоговую нагрузку путем грамотного распределения активов между налогооблагаемыми счетами и счетами с отсрочкой уплаты налогов, долгосрочного удержания ETF, применения стратегии Tax-loss Harvesting и пожертвования долей ETF с возросшей стоимостью.
