하루 만에 191억 달러 청산, 트럼프 관세가 판도라의 상자를 열었다, 암호화 시장의 혹한기가 도래했는가?
저자: Hotcoin Research
암호화 시장 동향
현재 암호화폐 시가총액은 3.73조 달러이며, BTC 비중은 59.9%로 2.23조 달러이다. 스테이블코인 시가총액은 3046억 달러이며, 최근 7일간 증가율은 0.69%로 지속적으로 상승하고 있으며, 이 중 USDT 비중은 58.88%이다.
CoinMarketCap 상위 200개 프로젝트 중 대부분 하락했으며 소수만 상승했다. ZEC는 7일간 67.77% 상승했고, IP는 55.79% 하락, MYX는 55.08% 하락, DEXE는 50.97% 하락, KAVA는 49.35% 하락했다.
이번 주 미국 비트코인 현물 ETF 순유입금액은 27.005억 달러이며, 미국 이더리움 현물 ETF 순유입금액은 4.843억 달러이다.
시장 전망 (10월 13일~10월 17일):
현재 RSI 지수는 29.37(과매도 구간), 공포-탐욕 지수는 28(공포 구간), 알트코인 시즌 지수는 45이다.
BTC 핵심 구간: $110,000-115,000
ETH 핵심 구간: $3700-4100
SOL 핵심 구간: $170-190
10월 11일, 시장은 사상 최악의 폭락을 겪었으며, Coinglass 데이터에 따르면 지난 24시간 동안 전체 네트워크 청산 금액은 무려 191억 달러에 달했고, 청산된 인원은 162만 명을 초과했다. 금액과 인원 모두 암호화폐 선물 거래 10년 역사상 최대 기록을 세웠다. 이번 폭락은 트럼프 정부의 대중 추가 관세 부과 사건이 촉발되었으며, 시장 유동성 이탈 및 높은 레버리지 등의 요인이 충격을 확대시켰다. 현재 시장은 강세와 약세 의견이 크게 엇갈리고 있으나, 어쨌든 지금은 저가 매도하기 좋은 시점이 아니다. 상황이 확정된 후 행동하는 것이 낫다. 어차피 2주 후인 10월 30일 연준의 금리 인하 가능성은 이미 98%에 달하기 때문이다. 암호화 시장의 혹한기는 아직 도래하지 않았지만, 시장에 대한 경외심은 가져야 한다.
단기 투자자:
BTC가 111,050달러 근처에서 지지선을 형성하고 반등할 수 있는지를 주시해야 한다. 만약 113,290달러를 돌파한다면 단기 반등 흐름이 계속될 가능성이 있다. 반대로 111,050달러를 하향 돌파하면 109,560달러 또는 그보다 더 낮은 수준까지 추가 하락할 수 있다. 시장 변동성이 매우 클 것이며, 빠른 진입과 청산 전략이 적합하다.
중장기 투자자:
암호화폐의 장기 가치를 믿고 일정 금액을 꾸준히 매수하거나 보유하는 투자자라면 이번 폭락은 "합리적인 가격에 우량 자산을 매수할 기회"를 제공할 수 있다. 분할 투자 전략을 고려해볼 수 있으며, BTC, ETH 등 기본적이 튼튼한 핵심 자산을 우선적으로 선택하는 것이 좋다.
현실 이해하기
주요 이슈 회고
1. 10월 6일, 미국 연방 정부의 폐쇄가 새로운 한 주로 이어지면서 중요한 경제 지표 발표가 지연되고, 미국 증권거래위원회(SEC) 등 규제 기관의 승인 활동이 중단되며 시장 불확실성이 증가했다.
2. 10월 8일, 연준(FOMC)이 9월 회의 의사록을 공개했고, 시장은 인플레이션 통제 및 향후 금리 인하 경로에 관한 신호를 면밀히 분석하며 통화 정책 방향을 판단하려 했다.
3. 10월 8일, SEC가 비트코인과 이더리움 혼합 ETF 승인 결정을 연기했다. BTC와 ETH를 결합한 첫 번째 현물 ETF 승인 결정이 미뤄지면서 단기 시장 심리를 위축시켰다.
4. 10월 9일, 양자컴퓨팅 위협론이 제기되며 우려가 커졌다. 노벨 물리학상을 양자컴퓨팅 분야가 수상함에 따라 여러 애널리스트들이 장기적으로 블록체인 보안을 위협할 수 있다고 경고하며 시장 불안을 조성했다.
5. 10월 10일, SEC가 솔라나(Solana)와 라이트코인(Litecoin) ETF 승인 결정을 연기했다. 시장이 높게 기대하던 알트코인 현물 ETF가 승인되지 않으면서 SOL 등 관련 자산 가격에 부담을 주었다.
6. 10월 10일, 트럼프가 중국에 100% 관세를 부과하겠다고 발표하면서 중대한 지정학적 사건이 시장 전환점이 되었고, 글로벌 리스크 자산에 대한 공포성 매도가 발생했다. 암호화폐 시장은 사상 최악의 폭락을 시작했으며, 비트코인은 당일 고점 약 12.2만 달러에서 급락했고, 이더리움, 솔라나 등 주요 코인들도 동반 급락하며 일시적으로 20~30% 이상 하락했다. 사상 최대 규모의 레버리지 청산이 발생했고, 전체 네트워크 24시간 청산 금액은 급격히 191억 달러로 치솟았으며 약 160만 명의 트레이더가 청산당했다.
7. 10월 11일, 스테이블코인 USDe가 심각한 디커플링 현상을 겪었다. 연쇄 청산과 메커니즘 부담으로 인해 합성 달러 스테이블코인 USDe 가격이 일시적으로 0.65달러까지 추락하며 DeFi 생태계에 공포를 불러왔다.
거시경제
1. 10월 10일, CNBC 보도에 따르면 미국 재무장관 베슨트는 일련의 엄격한 면접을 거쳐 연준 의장 후보 명단을 11명에서 5명으로 압축했으며, 최종 후보자는 내년 1월에 지명될 예정이지만 반드시 의장직을 맡지는 않을 수 있다.
2. 10월 10일, 트럼프가 대중 관세를 "대폭 인상"하겠다고 위협한 이후 나스닥 지수가 1% 하락했다.
3. 10월 11일, 연준 금리 관측기(FedWatch)에 따르면 10월 금리 인하 25bp의 확률은 98.1%이다.
ETF
통계에 따르면 10월 6일부터 10월 10일까지 미국 비트코인 현물ETF 순유입금액은 27.005억 달러였다. 10월 10일 기준, GBTC(그레이스케일)는 총 241.54억 달러가 유출되었으며, 현재 보유액은 205.38억 달러이고, IBIT(베일리드)는 현재 935.67억 달러를 보유 중이다. 미국 비트코인 현물ETF 시가총액은 총 1589.38억 달러이다.
미국 이더리움 현물ETF 순유입금액은 4.843억 달러이다.
미래 예측하기
행사 예정
1. Aptos 서밋 'The Aptos Experience'가 10월 15일부터 16일까지 뉴욕에서 개최될 예정이다.
2. Blockchain Life 2025가 2025년 10월 28일부터 29일까지 아랍에미리트·두바이에서 개최될 예정이다.
3. Bitcoin MENA가 12월 8일부터 9일까지 아부다비 국립전시센터(ADNEC)에서 개최될 예정이다.
4. Solana Breakpoint 2025가 12월 11일부터 13일까지 아부다비에서 개최될 예정이다.
프로젝트 진행 상황
1. Fleek(FLK)가 10월 14일 TGE를 진행한다.
2. Intuition(TRUST)가 10월 15일 TGE를 진행한다.
3. Novastro(XNL)가 10월 15일 TGE를 진행한다.
중요 이벤트
1. 10월 14일 23:30, 연준 의장 파월이 전미비즈니스경제협회(NABE) 행사에서 연설을 한다.
2. 10월 16일 20:30, 미국이 9월 소매 판매 월간 증감률을 발표한다.
토큰 언락
1. Aethir(ATH)는 10월 12일 12.6억 개 토큰을 언락하며, 가치는 약 5786만 달러로 유통량의 16.08%에 해당한다.
2. Starknet(STRK)는 10월 15일 1.27억 개 토큰을 언락하며, 가치는 약 1619만 달러로 유통량의 5.64%에 해당한다.
3. Sei(SEI)는 10월 15일 5556만 개 토큰을 언락하며, 가치는 약 1260만 달러로 유통량의 1.15%에 해당한다.
4. Arbitrum(ARB)는 10월 16일 9265만 개 토큰을 언락하며, 가치는 약 2998만 달러로 유통량의 1.99%에 해당한다.
5. ZKsync(ZK)는 10월 17일 1.72억 개 토큰을 언락하며, 가치는 약 742만 달러로 유통량의 3.49%에 해당한다.
6. Fasttoken(FTN)는 10월 18일 2000만 개 토큰을 언락하며, 가치는 약 3960만 달러로 유통량의 2.04%에 해당한다.
회사 소개
Hotcoin Research는 Hotcoin 거래소의 핵심 연구 기관으로서 전문 분석을 실전 투자 도구로 전환하는 데 집중하고 있습니다. 우리는 《주간 인사이트》와 《심층 리포트》를 통해 시장 흐름을 분석하며, 독점 콘텐츠 《핫코인 엄선》(AI+전문가 이중 선별)을 통해 잠재력 있는 자산을 선정하고 투자자의 시행착오 비용을 줄여드립니다. 매주 연구원들은 라이브 스트리밍을 통해 시장 핫이슈를 해설하고 향후 트렌드를 예측합니다. 우리는 따뜻한 동행과 전문적인 안내가 더 많은 투자자들이 사이클을 넘어 Web3의 가치 기회를 잡을 수 있도록 도울 것이라 믿습니다.
TechFlow 공식 커뮤니티에 오신 것을 환영합니다
Telegram 구독 그룹:https://t.me/TechFlowDaily
트위터 공식 계정:https://x.com/TechFlowPost
트위터 영어 계정:https://x.com/BlockFlow_News
@HotcoinAcademy
